導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫(xiě)好一篇短期投資的好處，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

《準(zhǔn)則-投資》（簡(jiǎn)稱(chēng)《投資準(zhǔn)則》）規(guī)定，短期投資持有期間所獲得的現(xiàn)金股利或利息，除取得投資時(shí)已計(jì)入應(yīng)收項(xiàng)目的現(xiàn)金股利或利息外，以實(shí)際收到時(shí)作為初始投資成本的收回，沖減短期投資的賬面價(jià)值。

例1：甲企業(yè)于2000年1月8日從證券市場(chǎng)上購(gòu)入A公司發(fā)行的普通股股票10000股，價(jià)格為10元／股，另支付相關(guān)稅費(fèi)280元，款項(xiàng)均用銀行存款付訖，準(zhǔn)備短期持有。A公司于2000年4月20日公告分配方案，每股派發(fā)現(xiàn)金股利0.20元（不含稅費(fèi)），并于當(dāng)年5月6日如數(shù)發(fā)放。

甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

①2000年1月8日，購(gòu)入A公司股票時(shí)。

借：短期投資 100280

貸：銀行存款 100280

②2000年4月20日A公司公告分派現(xiàn)金股利時(shí)，不做會(huì)計(jì)處理。

③2000年5月6日收到現(xiàn)金股利時(shí)。

借：銀行存款 2000

貸：短期投資 2000

以上處理看似符合《投資準(zhǔn)則》中的有關(guān)規(guī)定，但仔細(xì)，筆者認(rèn)為其中有不妥之處，對(duì)于短期投資在持有期間所獲得的現(xiàn)金股利或利息，應(yīng)于被投資單位公告分派現(xiàn)金股利或已到債券付息日（但尚未領(lǐng)取）時(shí)確認(rèn)為應(yīng)收項(xiàng)目，同時(shí)作為初始投資成本的收回，沖減短期投資的賬面價(jià)值。理由是：

①這樣處理與事實(shí)相符，符合客觀性原則和權(quán)責(zé)發(fā)生制原則。

②短期投資確認(rèn)應(yīng)收項(xiàng)目應(yīng)與長(zhǎng)期投資處理相符。不能因?yàn)橥顿Y企業(yè)的投資項(xiàng)目和期限不同，短期投資在持有期間收取現(xiàn)金股利或利息時(shí)就不應(yīng)確認(rèn)為應(yīng)收項(xiàng)目。

③這種處理能客觀核算短期投資的業(yè)務(wù)。如果投資企業(yè)在現(xiàn)金股利公告日或債券付息日與現(xiàn)金股利或利息實(shí)際收到日之間出售短期投資，那么按《投資準(zhǔn)則》處理，則因在現(xiàn)金股利公告日或債券付息日沒(méi)有確認(rèn)其為應(yīng)收項(xiàng)目，便會(huì)導(dǎo)致處置短期投資核算與客觀事實(shí)不符。下面，進(jìn)一步舉例來(lái)說(shuō)明。

例2：接例1，甲企業(yè)因經(jīng)營(yíng)急需資金，于2000年4月28日將持有A公司普通股股票10000股全部出售，實(shí)得款項(xiàng)99000元存入銀行。

按照《投資準(zhǔn)則》有關(guān)規(guī)定，甲企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

借：銀行存款 99000

投資收益

1280

貸：短期投資 100280

從這一會(huì)計(jì)處理中，看不出投資企業(yè)對(duì)在出售股票前所獲得的股票投資的現(xiàn)金股利2000元進(jìn)行了核算，顯然這與事實(shí)不相符，違背了客觀性原則。如若加以補(bǔ)充核算（即貸應(yīng)收股利2000元），既不能正確核算處置短期投資（股票投資）的損益，又由于沒(méi)有確認(rèn)應(yīng)收股利（即借應(yīng)收股利2000元）而與賬目不符。

因此，筆者認(rèn)為，例1的會(huì)計(jì)處理應(yīng)為：

①2000年1月8日，甲企業(yè)購(gòu)入A公司股票時(shí)。

借：短期投資 100280

貸：銀行存款 100280

②2000年4月20日A公司公告派發(fā)現(xiàn)金股利時(shí)。

借：應(yīng)收股利 2000

貸：短期投資 2000

③2000年5月6日實(shí)收現(xiàn)金股利時(shí)。

借：銀行存款 2000

貸：應(yīng)收股利 2000

例2的會(huì)計(jì)處理應(yīng)為：

借：銀行存款 99000

投資收益 1280

貸：短期投資 98280

應(yīng)收股利 2000

二、長(zhǎng)期股權(quán)投資權(quán)益法核算在被投資單位公告分派利潤(rùn)或現(xiàn)金股利時(shí)，投資企業(yè)按持股比例減少投資的賬面價(jià)值（“損益調(diào)整”明細(xì)科目）是否存在一個(gè)調(diào)整限額

《投資準(zhǔn)則》規(guī)定，長(zhǎng)期股權(quán)投資采用權(quán)益法時(shí)，投資企業(yè)應(yīng)在取得股權(quán)投資后，按應(yīng)享有的或分擔(dān)的被投資單位當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)或發(fā)生的凈虧損的份額（法規(guī)或公司章程規(guī)定不屬于投資企業(yè)的凈利潤(rùn)除外）調(diào)整投資的賬面價(jià)值，并確認(rèn)為當(dāng)期投資損益。投資企業(yè)按被投資單位公告分派的利潤(rùn)或現(xiàn)金股利計(jì)算應(yīng)分得的部分，相應(yīng)減少投資的賬面價(jià)值。投資企業(yè)確認(rèn)被投資單位發(fā)生的凈虧損，以投資賬面價(jià)值減記至零為限。但《投資準(zhǔn)則》對(duì)投資企業(yè)按被投資單位公告分派的利潤(rùn)或現(xiàn)金股利計(jì)算所分得的部分沖減長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值時(shí)，未能說(shuō)明“損益調(diào)整”是否存在一個(gè)調(diào)整限額的。筆者認(rèn)為，這一“損益調(diào)整”應(yīng)有一個(gè)限額。

例3：A企業(yè)于2000年1月1日以銀行存款3100萬(wàn)元購(gòu)入甲公司60％發(fā)行在外的股份。1999年12月31日甲公司的所有者權(quán)益總額為5000萬(wàn)元。甲公司2000年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)400萬(wàn)元，2001年4月8日甲公司公告分派現(xiàn)金股利500萬(wàn)元；2001年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)300萬(wàn)元，2002年4月10日公告分派現(xiàn)金股利100萬(wàn)元。股權(quán)投資差額按10年攤銷(xiāo)。

A企業(yè)會(huì)計(jì)處理如下：

①2000年1月1日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 3100

貸：銀行存款

3100

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 100

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 100

②2000年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 240

貸：投資收益

240

借：投資收益

10

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 10

③2001年4月8日。

借：應(yīng)收股利

300

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 300

④2001年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資—甲公司（損益調(diào)整） 180

貸：投資收益

180

借：投資收益

10

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 10

⑤2002年4月10日。

借：應(yīng)收股利

60

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 60

以上會(huì)計(jì)處理，看似符合《投資準(zhǔn)則》有關(guān)權(quán)益法的規(guī)定，但仔細(xì)分析，筆者認(rèn)為其中仍有不妥之處。2001年4月8日甲公司公告分派現(xiàn)金股利500萬(wàn)元，A企業(yè)不應(yīng)按持股比例計(jì)算全部沖減長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值（“損益調(diào)整”明細(xì)科目），而應(yīng)以取得甲公司股權(quán)后實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)400萬(wàn)元為限額，即只能沖減長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值（“損益調(diào)整”明細(xì)科目）240萬(wàn)元。而屬于取得甲公司股權(quán)前實(shí)現(xiàn)的凈利潤(rùn)100萬(wàn)元的分配額，A企業(yè)應(yīng)按持股比例計(jì)算沖減長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值（“投資成本”明細(xì)科目）60萬(wàn)元。以后年度，若甲公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)，A企業(yè)應(yīng)在按持股比例計(jì)算的收益分享額中首先轉(zhuǎn)回累計(jì)已沖減的長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值（“投資成本”明細(xì)科目）部分，然后將多余的部分調(diào)整增加長(zhǎng)期股權(quán)投資賬面價(jià)值（“損益調(diào)整”明細(xì)科目）。

因此，筆者認(rèn)為例3的會(huì)計(jì)處理應(yīng)為：

①2000年1月1日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 3100

貸：銀行存款

3100

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 100

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 100

②2000年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 240

貸：投資收益

240

借：投資收益

10

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 10

③2001年4月8日。

借：應(yīng)收股利

300

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 240

長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 60

④2001年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 60

長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 120

貸：投資收益

180

借：投資收益

10

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 10

⑤2002年4月10日。

借：應(yīng)收股利

60

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 60

三、長(zhǎng)期股權(quán)投資采用權(quán)益法核算，在投資追加投資后，股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)額應(yīng)如何確定

例4：接例3，甲公司2002年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)500萬(wàn)元。2003年1月1日，A企業(yè)再以銀行存款600萬(wàn)元購(gòu)入甲公司發(fā)行在外的股份數(shù)的10％。至此，A企業(yè)持有甲公司發(fā)行在外股份比例達(dá)到70％。甲公司2003年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)600萬(wàn)元。

A企業(yè)處理如下：

①2002年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 300

貸：投資收益

300

借：投資收益

10

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 10

②2003年1月1日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 600

貸：銀行存款

600

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 40

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（投資成本） 40［600－（5000＋400－500＋300－100＋500）×10％］

③2003年12月31日。

借：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（損益調(diào)整） 420

貸：投資收益

420

至于A企業(yè)2003年股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)額如何，《投資準(zhǔn)則》和《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》都沒(méi)有明確規(guī)定。會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)中有以下三種處理：

第一種方法：每追加投資一次，將追加投資前剩余的股權(quán)投資差額與追加投資新產(chǎn)生的股權(quán)投資差額合并，重新按制度規(guī)定的股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)期限計(jì)算攤銷(xiāo)額。按這種思路，2003年A企業(yè)股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)額為11萬(wàn)元［（100－10－10－10＋40）÷10］。則2003年12月31日的會(huì)計(jì)分錄為：

借：投資收益

11

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 11

第二種方法：每追加投資一次，將追加投資前剩余的股權(quán)投資差額與追加投資新產(chǎn)生的股權(quán)投資差額合并，按有關(guān)制度規(guī)定的追加投資前剩余的股權(quán)投資差額攤銷(xiāo)期限計(jì)算攤銷(xiāo)額。則2003年A企業(yè)股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)額15.71萬(wàn)元［（100－10－10－10＋40）÷7］。2003年12月31日的會(huì)計(jì)分錄為：

借：投資收益

15.71

貸：長(zhǎng)期股權(quán)投資-甲公司（股權(quán)投資差額） 15.71

第三種方法：每追加投資一次，計(jì)算一次股權(quán)投資差額及其攤銷(xiāo)額，即追加投資前的股權(quán)投資差額按各自制度規(guī)定的剩余攤銷(xiāo)期限計(jì)算攤銷(xiāo)額；追加投資新產(chǎn)生的股權(quán)投資差額重新按制度規(guī)定的股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)期限計(jì)算攤銷(xiāo)額；然后前后相加得出總的股權(quán)投資差額攤銷(xiāo)額。按這種思路，2003年A企業(yè)股權(quán)投資差額的攤銷(xiāo)額為14萬(wàn)元［（100－10－10－10）÷7＋40÷10］。則2003年12月31日的會(huì)計(jì)分錄為：

借：投資收益

14

篇2

關(guān)鍵詞資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)應(yīng)用研究

1資產(chǎn)減值的會(huì)計(jì)政策選擇與利潤(rùn)操作

我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定"企業(yè)應(yīng)當(dāng)定期或者至少于每年年度中了，對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)行全面檢查，并根據(jù)謹(jǐn)慎性原則的要求，合理地預(yù)計(jì)各項(xiàng)可能發(fā)生的損失，對(duì)可能發(fā)生的各項(xiàng)資產(chǎn)損失計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。"而且自2001年起，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提范圍從原來(lái)的4項(xiàng)擴(kuò)大為8項(xiàng)。具體包括：壞賬準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、在建工程減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備和委托貸款準(zhǔn)備。資產(chǎn)減值的計(jì)提，對(duì)提高企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量，降低企業(yè)運(yùn)作的潛在風(fēng)險(xiǎn)在一定程度上起到了很大的作用。但由于種種原因，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提，也為企業(yè)一定范圍內(nèi)操縱會(huì)計(jì)利潤(rùn)，進(jìn)行盈余管理留下了空間。

資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)政策選擇的經(jīng)濟(jì)動(dòng)機(jī)。上市公司執(zhí)行資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)政策，涉及到許多職業(yè)判斷問(wèn)題，這其中是否包含有人為的經(jīng)濟(jì)動(dòng)機(jī)因素呢？對(duì)于這個(gè)問(wèn)題，國(guó)外會(huì)計(jì)界在20世紀(jì)80年代就開(kāi)始有所研究，對(duì)上市公司提取資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的經(jīng)濟(jì)動(dòng)機(jī)，國(guó)外主要有兩種觀點(diǎn)：

（l）公司管理層會(huì)利用準(zhǔn)則給他們選擇余地，采取有利于其自身羽益的減值政策，而投資者由于缺乏必要的信息并不能洞察這種盈余管理行為。

（2）經(jīng)理人員確認(rèn)資產(chǎn)減值的目的并不在于操縱利潤(rùn)，而是基于企業(yè)糟糕的經(jīng)營(yíng)狀況，同行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)以及經(jīng)營(yíng)策略轉(zhuǎn)變所導(dǎo)致的資產(chǎn)價(jià)值的降低。

王躍堂2000年對(duì)我國(guó)A股上市公司三大減值政策（短期投資減值、存貨淘值和長(zhǎng)期投資減值）的研究得出了這樣的結(jié)論："企業(yè)會(huì)計(jì)政策的選擇是由一些經(jīng)濟(jì)因素決定的，這些決定因素不是西方所謂的’三大假設(shè)’，而是證券市場(chǎng)的監(jiān)管政策、公司治理結(jié)構(gòu)、公司經(jīng)營(yíng)水平以及注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)監(jiān)督。"

由于我國(guó)證券市場(chǎng)是國(guó)有企業(yè)改革的制度創(chuàng)新舉措，而非市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)高度發(fā)展的產(chǎn)物。這在很大程度上決定了我國(guó)證券市場(chǎng)制度安排的政府干預(yù)特征，即政府仍對(duì)證券市場(chǎng)稀缺資源的配置起主導(dǎo)作用。這集中體現(xiàn)在我國(guó)相關(guān)證券法規(guī)對(duì)虧損上市公司的特別處理的確認(rèn)上。

由于證券市場(chǎng)對(duì)虧損上市公司的一系列的限制措施，所以，對(duì)于此類(lèi)上市公司來(lái)說(shuō)，管理當(dāng)局一般會(huì)在允許的范圍內(nèi)極力避免繼續(xù)虧損，反映在資產(chǎn)減值政策的執(zhí)行上就是提取較低比例的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，而且在必要時(shí)，管理當(dāng)局還會(huì)通過(guò)注銷(xiāo)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備來(lái)達(dá)到提高當(dāng)期會(huì)計(jì)盈余以實(shí)現(xiàn)扭虧的效果。

2利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備操作利潤(rùn)的途徑

2.1短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備的計(jì)提

企業(yè)在運(yùn)用短期投資成本與市價(jià)孰低時(shí)，可以根據(jù)具體情況，分別采用按投資總體、按投資類(lèi)別或按單項(xiàng)投資計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備。由于按投資總體、按投資類(lèi)別計(jì)提跌價(jià)準(zhǔn)備會(huì)抵消部分跌價(jià)損失，按單項(xiàng)投資計(jì)提短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備最為穩(wěn)健，利潤(rùn)最為保守。但究竟選用哪一種，制度并未予以明確，企業(yè)可以通過(guò)選用不同方法來(lái)"操縱"利潤(rùn)。

2.2壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提

企業(yè)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備的方法由企業(yè)自行確定。一般有應(yīng)收賬款余額百分比法、賬齡分析法和銷(xiāo)貨百分比法可供選擇，且提取的比例由企業(yè)自定，這對(duì)于企業(yè)根據(jù)自身情況制定合理的內(nèi)部會(huì)計(jì)制度應(yīng)該說(shuō)是有好處的，但是，這并不排除有些企業(yè)利用會(huì)計(jì)政策所允許的"選擇權(quán)"做文章的可能性，如利用提取比例的高低、賬齡劃分標(biāo)準(zhǔn)的變化達(dá)到調(diào)節(jié)利潤(rùn)的目的。此外，《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定了"與關(guān)聯(lián)方發(fā)生的應(yīng)收款項(xiàng)不能全額計(jì)提壞賬準(zhǔn)備"，同時(shí)也規(guī)定應(yīng)在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中披露"對(duì)某些余額較大的應(yīng)收款項(xiàng)不計(jì)提準(zhǔn)備，或計(jì)提壞賬準(zhǔn)備比例較低或低于5％的理由"。但并未明確規(guī)定集團(tuán)公司內(nèi)部企業(yè)的應(yīng)收款項(xiàng)是否應(yīng)計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，而內(nèi)部往來(lái)計(jì)提準(zhǔn)備與否，對(duì)企業(yè)損益的影響也很大。

2.3存貨跌價(jià)準(zhǔn)備的計(jì)提

企業(yè)的存貨按可變現(xiàn)凈值低于存貨成本部分，計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備。從理論上講，存貨的可變現(xiàn)凈值，應(yīng)是企業(yè)在正常生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，以預(yù)計(jì)售價(jià)減去預(yù)計(jì)成本以及銷(xiāo)售所必須的頂計(jì)費(fèi)用后的價(jià)值。但這其中的幾個(gè)"預(yù)計(jì)數(shù)"如果不能合理估計(jì)，那么計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備的目的就大打折扣，相反還可能留給企業(yè)"操作"空間。對(duì)存貨計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備使得當(dāng)期利潤(rùn)計(jì)算偏低，期末有貨成本減少，會(huì)導(dǎo)致以后期間銷(xiāo)售成本偏低，從而使利潤(rùn)反彈。對(duì)于期末存貨占資產(chǎn)比重較大的企業(yè)（如房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)公司）來(lái)說(shuō)，這不失為操縱利潤(rùn)的手段；由此，企業(yè)可能在某一會(huì)計(jì)年度計(jì)提巨額存貨跌價(jià)準(zhǔn)備，實(shí)現(xiàn)對(duì)存貨成本的巨額沖銷(xiāo)，然后次年就可以順利實(shí)現(xiàn)數(shù)額可觀的凈利潤(rùn)。這種盈余管理只需對(duì)剪末存貨可變現(xiàn)凈值作過(guò)低估計(jì)，而無(wú)需在次年度大量沖回減值準(zhǔn)備即可實(shí)現(xiàn)，因而具有更強(qiáng)的隱蔽性。

2.4長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、在建工程、無(wú)形資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備計(jì)提

要汁提長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、在建工程、無(wú)形資產(chǎn)的減值準(zhǔn)備都涉及到又長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)的可收回金額的估計(jì)。與計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備樸同，要對(duì)可收回金額做出合理估訃，并非易事。既然難以做到準(zhǔn)確地估計(jì)，而目前又尚未有約定俗成的方法可供使用，存在可能的人為操縱也就不足為奇了。

3資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)中存在的問(wèn)題

3.1資產(chǎn)減值的確認(rèn)和計(jì)量難度大

（1）制度和準(zhǔn)則不完善給資產(chǎn)減值的確認(rèn)和計(jì)量帶來(lái)難度。首先，確認(rèn)時(shí)間不明確。新制度規(guī)定，企業(yè)應(yīng)定期或者至少于年末對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)行全面檢查，合理預(yù)計(jì)資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，并且是必須每年至少一次。對(duì)"定期"的概念沒(méi)有具體規(guī)定，這給企業(yè)造成很大的隨意性，使企業(yè)之間和企業(yè)內(nèi)部缺乏必要的可比性；其次，計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)的多重性。從我國(guó)《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》的相關(guān)規(guī)定中可以看出，八項(xiàng)資產(chǎn)減值確認(rèn)采用了3種不同的判斷標(biāo)準(zhǔn)，即存貨、固定資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)采用了永久性標(biāo)準(zhǔn)，應(yīng)收賬款、長(zhǎng)期投資和在建工程采用了可能性標(biāo)準(zhǔn)，只有對(duì)短期投資和委托貸款采用了經(jīng)濟(jì)性標(biāo)準(zhǔn)。由于永久性標(biāo)準(zhǔn)和可能性標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用中很難確認(rèn)哪些是永久性減值，哪些是暫時(shí)性減值，對(duì)會(huì)計(jì)工作者的職業(yè)判斷能力提出了很高要求，同時(shí)也給企業(yè)管理當(dāng)局操縱利潤(rùn)帶來(lái)了可能性；再次，會(huì)計(jì)核算方法的可選擇性。會(huì)計(jì)核算的方法不同，其所計(jì)提的減值準(zhǔn)備也大不相同。如在存貨的計(jì)量上，可以采用先進(jìn)先出法、后進(jìn)先出法、個(gè)別計(jì)價(jià)法、加權(quán)平均法、移動(dòng)平均法，在原材料價(jià)格漸長(zhǎng)并且比重較大的生產(chǎn)企業(yè)，存貨采用后進(jìn)先出法，其影響就可能會(huì)比采取其他方法受計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備的影響要小一些。又如對(duì)短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備的計(jì)提，可以采用投資個(gè)體計(jì)提，也可按投資類(lèi)別計(jì)提和按總體計(jì)提，這在很大程度上給企業(yè)管理當(dāng)局粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表留下空間；第四，會(huì)計(jì)處理方法不當(dāng)。我國(guó)自加入WTO后，在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則上許多方面已經(jīng)跟世界接軌，但在資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)處理方法上仍有很多地方存有不足，如我國(guó)會(huì)計(jì)制度規(guī)定法定資產(chǎn)重估增值應(yīng)作為"資本公積"處理，但對(duì)資產(chǎn)減值則一律作為費(fèi)用或損失確認(rèn)，這不符合國(guó)際慣例的要求。

（2）實(shí)務(wù)上的難操作性給企業(yè)資產(chǎn)減值的確認(rèn)和計(jì)量帶來(lái)困難。資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提在實(shí)際操作中受到經(jīng)營(yíng)者利益、會(huì)計(jì)制度、會(huì)計(jì)監(jiān)管、會(huì)計(jì)人員素質(zhì)和企業(yè)實(shí)際情況等一些因素的影響和限制，所以在確認(rèn)和計(jì)量上也存在很多困難之處。其中最為重要的是各項(xiàng)資產(chǎn)可收回金額的合理確定有較大難度。計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的關(guān)鍵是確定資產(chǎn)預(yù)期的未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益，我國(guó)采用的是經(jīng)濟(jì)性標(biāo)準(zhǔn)，只要資產(chǎn)發(fā)生減值就予以確認(rèn)，但要合理確定可收回金額有較大的難處。

3.2資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提被濫用

計(jì)提減值本意是為了提高企業(yè)資產(chǎn)的質(zhì)量，提高企業(yè)會(huì)計(jì)信息的有用性，但是在實(shí)際操作中，計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備確成了上市公司操縱盈余和控股股東逃廢債務(wù)的手段，避免被ST處理。上市公司通過(guò)計(jì)提減值準(zhǔn)備操縱盈余的手段主要有：一是集中在某一年巨額計(jì)提準(zhǔn)備造成巨虧，不提或少提準(zhǔn)備，為利潤(rùn)增長(zhǎng)埋下伏筆；二是往年先多提準(zhǔn)備，當(dāng)年部分沖回，以達(dá)到調(diào)控盈余的目的。如科龍電器2002年實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)11億元，卻將276億元的巨額減值準(zhǔn)備沖回成為扭虧的功臣；三是以不計(jì)提或者少計(jì)提準(zhǔn)備虛增利潤(rùn)。例如大慶聯(lián)誼2002年以492萬(wàn)元的微利扭虧，但負(fù)責(zé)審計(jì)的注冊(cè)會(huì)計(jì)師卻出具了保留意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，原因是公司資產(chǎn)減值準(zhǔn)備沒(méi)有提足，只按6%的比例計(jì)提壞賬準(zhǔn)備顯得不夠穩(wěn)健。如果按注冊(cè)會(huì)計(jì)師的保留意見(jiàn)重新計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備就會(huì)將全年的利潤(rùn)全部沖減掉，公司就會(huì)因?yàn)閮赡耆刻潛p而被ST處理。

4對(duì)利用計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備操作利潤(rùn)的對(duì)策

4.1完善公司治理結(jié)構(gòu)

完善公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)對(duì)高管人員行為的內(nèi)部約束，確立董事會(huì)在內(nèi)部控制構(gòu)建中的核心地位，加強(qiáng)上市公司董事會(huì)的監(jiān)控力度，充分發(fā)揮公司治理結(jié)構(gòu)中董事會(huì)的職能和作用，可以在一定程度上限制高管人員在會(huì)計(jì)政策選擇上的機(jī)會(huì)主義行為。

逐步建立起公司外部治理機(jī)制，加強(qiáng)對(duì)高管人員行為的外部約束，通過(guò)激烈競(jìng)爭(zhēng)的外部市場(chǎng)（包括資本市場(chǎng)、經(jīng)理人市場(chǎng)等）實(shí)施間接控制，是對(duì)高管人員會(huì)計(jì)政策選擇最有效的激勵(lì)約束機(jī)制之一。因此，必須加強(qiáng)資本市場(chǎng)、經(jīng)理人市場(chǎng)等市場(chǎng)的培育，建立高管人員任職期可靠性檔案，對(duì)其遵守道德規(guī)范和行為準(zhǔn)則予以記載等，以利于激勵(lì)機(jī)制效用的發(fā)揮。

4.2規(guī)范可收回金額

（1）制定計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的實(shí)施細(xì)則或指導(dǎo)，要求在財(cái)務(wù)情況說(shuō)明書(shū)中專(zhuān)項(xiàng)披露各類(lèi)資產(chǎn)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備核算中"可收回金額"的確定的依據(jù)、假設(shè)、方法和程序，增加會(huì)計(jì)政策選擇正確與否的可驗(yàn)證性。

（2）對(duì)有些資產(chǎn)的"可收回金額"適度規(guī)定估計(jì)的方法和比例及金額范圍，適當(dāng)限制資產(chǎn)價(jià)值準(zhǔn)備計(jì)提的可選擇的自由度，在目前公司治理結(jié)構(gòu)下，可以增加信息的可靠性。

（3）應(yīng)要求企業(yè)在財(cái)務(wù)情況說(shuō)明書(shū)中報(bào)告因計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備已確認(rèn)未實(shí)現(xiàn)的損失和收益，對(duì)異常情況須說(shuō)明形成原因及其責(zé)任，力求充分披露計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備對(duì)利潤(rùn)的影響，以備審查及供投資者分析。

4.3加強(qiáng)審計(jì)監(jiān)督

審計(jì)人員在對(duì)企業(yè)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備進(jìn)行審計(jì)時(shí)，應(yīng)當(dāng)以應(yīng)有的職業(yè)謹(jǐn)慎態(tài)度計(jì)劃和實(shí)施審計(jì)工作，如有必要應(yīng)當(dāng)聘請(qǐng)有關(guān)專(zhuān)家開(kāi)展工作，獲取充分、適當(dāng)?shù)膶徲?jì)證據(jù)，遵循企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的相關(guān)規(guī)定，對(duì)被審計(jì)單位進(jìn)行符合性測(cè)試和實(shí)質(zhì)性測(cè)試，如審計(jì)人員依據(jù)審計(jì)證據(jù)所估計(jì)的各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備與被審計(jì)單位會(huì)計(jì)報(bào)表列示有差異時(shí)，應(yīng)判斷差異是否合理，被審計(jì)單位對(duì)資產(chǎn)減值計(jì)提不合理或披露不充分，又拒絕接受調(diào)整的，審計(jì)人員應(yīng)視其重要程度，出具保留意見(jiàn)或否定意見(jiàn)的審計(jì)報(bào)告，有效遏制企業(yè)利潤(rùn)操縱。

4.4加強(qiáng)法治建設(shè)

（1）應(yīng)盡快完善有關(guān)法律制度，為高管人員持股激勵(lì)機(jī)制的實(shí)施創(chuàng)造法律環(huán)境；建立健全破產(chǎn)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)債務(wù)的約束作用和保護(hù)債權(quán)人的利益，從而建立完善的償債保障機(jī)制，才能發(fā)展債券市場(chǎng)，為公司治理結(jié)構(gòu)的有效發(fā)揮創(chuàng)造條件。

（2）應(yīng)確立嚴(yán)格的法律法規(guī)保證審計(jì)人員的審計(jì)獨(dú)立性，同時(shí)防止審計(jì)人員包庇被審計(jì)企業(yè)或與被審計(jì)企業(yè)勾結(jié)舞弊的行為。

參考文獻(xiàn)

1中華人民共和國(guó)財(cái)政部.企業(yè)會(huì)計(jì)制度[M].北京：經(jīng)濟(jì)科學(xué)出版社，2001

2企業(yè)會(huì)計(jì)制度講解研究組.企業(yè)會(huì)計(jì)制度講解[M].北京：北京科學(xué)技術(shù)出版社，2001

篇3

相對(duì)個(gè)人客戶來(lái)說(shuō)，企業(yè)都有較為完善的財(cái)務(wù)安排，因此在面對(duì)臨時(shí)性閑置頭寸時(shí)，可以通過(guò)兼具靈活性和高收益性的短期投資產(chǎn)品來(lái)進(jìn)行現(xiàn)金管理。一方面，這些短期投資產(chǎn)品的收益比起活期存款來(lái)要可觀得多；另外一方面，產(chǎn)品具有較大的靈活性，方便企業(yè)進(jìn)行資金的調(diào)度。

在個(gè)人人民幣理財(cái)產(chǎn)品的基礎(chǔ)上，近年來(lái)多家商業(yè)銀行也不斷開(kāi)發(fā)出適合企業(yè)短期靈活理財(cái)?shù)墓ぞ摺１绕鹨话銓?duì)公存款中的通知存款業(yè)務(wù)來(lái)說(shuō)，這些工具和產(chǎn)品的收益率也有較大的提高。針對(duì)中小企業(yè)的特點(diǎn)，我們從市場(chǎng)上的此類(lèi)型產(chǎn)品中挑選出一些門(mén)檻較低的企業(yè)短期理財(cái)產(chǎn)品，低至5萬(wàn)元，最高至50萬(wàn)元或以上，都可以參與到這些產(chǎn)品的投資中去，也為中小企業(yè)的財(cái)務(wù)掌門(mén)人開(kāi)辟了一條現(xiàn)金管理的新途徑。

“日積月累”靈活管理資金

主要優(yōu)勢(shì)：T+O現(xiàn)金管理。實(shí)時(shí)到賬

主要劣勢(shì)：僅適用于上海地區(qū)

盡管在對(duì)私產(chǎn)品的行列中，T+O式的現(xiàn)金管理工具已經(jīng)非常普遍，但是在企業(yè)理財(cái)產(chǎn)品中這一類(lèi)型的產(chǎn)品仍不多見(jiàn)。而中行近期向企業(yè)客戶所推出的“日積月累”理財(cái)產(chǎn)品就是其中為數(shù)不多的一款產(chǎn)品。

與大部分短期理財(cái)產(chǎn)品的投資標(biāo)的一致。中行的“日積月累”理財(cái)產(chǎn)品，也是主要以銀行間市場(chǎng)信用級(jí)別較高、流動(dòng)性較好的金融工具作為了投資標(biāo)的，如高信用級(jí)別的信用債券、國(guó)債、金融債和央行票據(jù)等等。整體上說(shuō)，這一產(chǎn)品屬于低風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別，對(duì)于產(chǎn)品的收益，中行主要采用的是網(wǎng)站提前公布報(bào)價(jià)的方式，如以近期的中行“日積月累”理財(cái)產(chǎn)品的報(bào)價(jià)為例，預(yù)期年化收益率可以達(dá)到1.58％，無(wú)論是相對(duì)于活期存款還是通知存款利率來(lái)說(shuō)，這一收益率還是相當(dāng)具有競(jìng)爭(zhēng)力的。

而“日積月累”最大的特色在于實(shí)現(xiàn)了每日申購(gòu)與贖回。和活期存款一樣，企業(yè)可以在任何一個(gè)工作日的規(guī)定時(shí)間內(nèi)申購(gòu)和贖回“日積月累”，且申購(gòu)、贖回都是實(shí)時(shí)到賬，即我們常說(shuō)的T+O機(jī)制，這就保證了企業(yè)流動(dòng)資金的運(yùn)作基本不會(huì)受到影響：有流動(dòng)資金到賬，即可進(jìn)行產(chǎn)品的申購(gòu)；有資金需求，進(jìn)行產(chǎn)品的贖回。目前中行對(duì)于申購(gòu)、贖回的時(shí)間設(shè)置為每個(gè)工作日的9：00-14：00，只要對(duì)于這一開(kāi)放時(shí)間把握得好，可與活期存款相媲美。同時(shí)，“日積月累”對(duì)企業(yè)客戶開(kāi)放投資后，企業(yè)客戶只需要通過(guò)中行的企業(yè)網(wǎng)銀系統(tǒng)就可以進(jìn)行產(chǎn)品的申購(gòu)、贖回操作。另外，這一產(chǎn)品對(duì)于申購(gòu)和贖回都不收取費(fèi)用，管理費(fèi)用等也已經(jīng)從收益率中進(jìn)行了扣除，因此銀行系統(tǒng)進(jìn)行的收益率報(bào)價(jià)對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，相當(dāng)于“投資凈收益”。中行對(duì)于這款產(chǎn)品的銷(xiāo)售起點(diǎn)為5萬(wàn)元，也適合小型閑置資金的打理。但是記者了解到，目前僅有上海中行推出這一產(chǎn)品，其他地區(qū)的企業(yè)客戶還無(wú)法進(jìn)行投資。

“共贏”7天滾動(dòng)投資平臺(tái)

主要優(yōu)勢(shì)：7天滾動(dòng)投資。起始門(mén)檻低

主要劣勢(shì)：固定開(kāi)放日設(shè)置，靈活性有所欠缺

在工行為法人客戶所提供的“共贏”系列法人理財(cái)產(chǎn)品中，也有一些短期限的產(chǎn)品，適合作為短期資金的投資工具。其中“7天滾動(dòng)型超短期法人理財(cái)產(chǎn)品”以7天作為一個(gè)投資周期，使用滾動(dòng)投資的方式，加強(qiáng)了產(chǎn)品的靈活性。對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，將暫時(shí)閑置的資金通過(guò)此種方式來(lái)進(jìn)行管理，也是提高收益的一種方式。特別值得一提的是，工行此款產(chǎn)品的投資門(mén)檻較低，僅為5萬(wàn)元人民幣，也非常適合中小型企業(yè)閑置資金量不大的特點(diǎn)。

不妨具體來(lái)看看工行今年所發(fā)行的“09年第二款7天滾動(dòng)型超短期法人理財(cái)產(chǎn)品”。和上述中行的“日積月累”產(chǎn)品的投資標(biāo)的差不多，工行的這款理財(cái)計(jì)劃主要投資于國(guó)債、央行票據(jù)、政策性金融債、企業(yè)債等債券、回購(gòu)、股票收益權(quán)信托融資項(xiàng)目、股權(quán)融資信托項(xiàng)目、股票回購(gòu)信托項(xiàng)目、優(yōu)質(zhì)企業(yè)信托融資項(xiàng)目、票據(jù)信托融資項(xiàng)目、貨幣市場(chǎng)基金和債券型基金、以及新股申購(gòu)等其他投資管理工具。從投資風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別上看，也屬于低風(fēng)險(xiǎn)的理財(cái)產(chǎn)品。工行自有的風(fēng)險(xiǎn)定級(jí)標(biāo)準(zhǔn)將其定為非保本浮動(dòng)收益型產(chǎn)品。

這款產(chǎn)品最大的特點(diǎn)在于每7天(自然日)作為一個(gè)投資周期，每周二作為投資初始日，到下個(gè)周一為產(chǎn)品的結(jié)束日。在這7天的投資期內(nèi)，企業(yè)客戶無(wú)法進(jìn)行產(chǎn)品的申購(gòu)或是贖回，這一點(diǎn)會(huì)對(duì)產(chǎn)品的流動(dòng)性產(chǎn)生一定的影響，投資之前需要將企業(yè)的資金進(jìn)行適當(dāng)?shù)慕y(tǒng)籌安排。但在投資周期內(nèi)，企業(yè)客戶可以進(jìn)行預(yù)約投資、自動(dòng)再投資或是取消自動(dòng)再投資的設(shè)置，待到7天的投資周期結(jié)束后，即可生效，資金可以按照企業(yè)發(fā)出的指令，或是滾動(dòng)繼續(xù)投資?；蚴腔氐浇Y(jié)算賬戶中。

目前。工行這款產(chǎn)品扣除掉管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷(xiāo)售手續(xù)費(fèi)后的年化收益率大約為1.6％。以投資10萬(wàn)元此款產(chǎn)品來(lái)計(jì)算，單個(gè)投資周期可以獲得的收益為100000x1.6％*7+365=30.68元。每個(gè)投資周期結(jié)束時(shí)，銀行會(huì)進(jìn)行一次結(jié)算。每個(gè)周二進(jìn)行分紅和兌付，周三時(shí)收益就可到賬。

“歲月流金”7天理財(cái)計(jì)劃

主要優(yōu)勢(shì)：任一工作日都可申購(gòu)

主要劣勢(shì)：資金在途時(shí)間長(zhǎng)影響收益，起始投資門(mén)檻商

盡管工行的超短期限法人理財(cái)產(chǎn)品貼合了中小企業(yè)管理短期資金的需求，但是對(duì)于很多企業(yè)來(lái)說(shuō)，這一理財(cái)計(jì)劃的不足在于它的投資初始n規(guī)定地過(guò)于機(jī)械，確定為每周的周二，這就從一定程度上影響了產(chǎn)品的靈活性，因?yàn)閷?duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，只有等到周二才可參與到這一理財(cái)計(jì)劃中去，可能與自身的資金安排有所沖突。

同樣是一款七天周期型的企業(yè)理財(cái)產(chǎn)品，招行的“歲月流金”系列7天理財(cái)計(jì)劃則顯得更加靈活，企業(yè)可以按照自己的需求，隨時(shí)投資于該計(jì)劃中的子計(jì)劃，子計(jì)劃在每個(gè)工作日都可成立，7天為一個(gè)周期。但這款產(chǎn)品的缺點(diǎn)在于無(wú)法進(jìn)行滾動(dòng)投資，投資的門(mén)檻也比較高。

比較招行“歲月流金”7天理財(cái)計(jì)劃的投資標(biāo)的，與中行和工行的兩款產(chǎn)品極為類(lèi)似，以銀行間市場(chǎng)信用級(jí)別較高、流動(dòng)性較好的金融工具作為投資標(biāo)的，如高信用級(jí)別的信用債券、國(guó)債、金融債和央行票據(jù)等等。招行在每個(gè)工作日上午10：30前都會(huì)公布出該理財(cái)計(jì)劃項(xiàng)下子計(jì)劃的到期預(yù)期年化收益率，如近期所公布的到期預(yù)期年化收益為1.5％，如果企業(yè)客戶持有到期，則可以獲得本金和收益的雙重保障：

“歲月流金”7天理財(cái)計(jì)劃的認(rèn)購(gòu)開(kāi)放時(shí)間為每個(gè)工作日的10：30-22：30，下一個(gè)工作日為產(chǎn)品的登記日，也就是子計(jì)劃的成立日，從成立日開(kāi)始，投入的資金就可以按照公布的預(yù)期年化收益率來(lái)獲得收益。投資的周期為7天。對(duì)于企業(yè)來(lái)說(shuō)，投資于這一計(jì)劃最大的好處在于靈活性較高，10：30-22：30的開(kāi)放時(shí)間，便于企業(yè)對(duì)于賬面上的資金進(jìn)行安排和調(diào)度。無(wú)論選在哪個(gè)工作日都可以申購(gòu)這一產(chǎn)品，比起工行固定開(kāi)放日來(lái)說(shuō)，要靈活一些。但“歲月流金”7天理財(cái)計(jì)劃的投資門(mén)檻也比較高，招行的規(guī)定是以50萬(wàn)元作為初始門(mén)檻，每10萬(wàn)元作為一個(gè)遞增單位。

篇4

關(guān)鍵詞：資產(chǎn)減值；長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回；盈余管理

一、緒論

資產(chǎn)減值準(zhǔn)備是指企業(yè)對(duì)可能發(fā)生的資產(chǎn)損失，按其預(yù)計(jì)損失金額預(yù)先確認(rèn)損失并計(jì)提準(zhǔn)備?！镀髽I(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定，“企業(yè)應(yīng)當(dāng)定期或者至少于每年年度終了，對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)進(jìn)行全面檢查，并根據(jù)謹(jǐn)慎性原則的要求，合理地預(yù)計(jì)各項(xiàng)資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，對(duì)可能發(fā)生的各項(xiàng)資產(chǎn)損失計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備?！睔w結(jié)起來(lái)，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備包括：壞賬準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備、短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備、長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備、固定資產(chǎn)減值準(zhǔn)備、在建工程減值準(zhǔn)備、無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備和委托貸款減值準(zhǔn)備八項(xiàng)，涵蓋了企業(yè)除貨幣資金以外的所有資產(chǎn)。

2006年《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》中，在減值準(zhǔn)備方面出現(xiàn)了重大變化：《資產(chǎn)減值》對(duì)可能發(fā)生資產(chǎn)減值的認(rèn)定、資產(chǎn)可回收金額的計(jì)量、資產(chǎn)減值損失的確定、資產(chǎn)組的認(rèn)定及減值處理、商譽(yù)的減值處理和披露等作出新的規(guī)定。目前，有關(guān)減值會(huì)計(jì)計(jì)量的主要標(biāo)準(zhǔn)有：現(xiàn)行市價(jià)、公允價(jià)值、未來(lái)現(xiàn)金流量的貼現(xiàn)值、使用價(jià)值、銷(xiāo)售凈價(jià)、可變現(xiàn)凈值、可收回價(jià)值等。按照我國(guó)相關(guān)會(huì)計(jì)準(zhǔn)財(cái)?shù)囊?guī)定，在現(xiàn)行需要計(jì)提減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)中，除了短期投資和存貨分別采用市價(jià)和可變現(xiàn)凈值外，其余資產(chǎn)均采用可收回金額這一計(jì)量標(biāo)準(zhǔn)。與2001年的相比，有如下的區(qū)別。

二、長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響

為分析企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回的行為，我們以2005年～2009年所有A股上市公司為樣本，觀測(cè)值分別為811，1114，1197與1291個(gè)。數(shù)據(jù)來(lái)源Wind資訊數(shù)據(jù)庫(kù)。

運(yùn)用了SPSS軟件對(duì)上述數(shù)據(jù)進(jìn)行了分析處理。得出了以下的計(jì)算結(jié)果。

表顯示如果不允許長(zhǎng)期資產(chǎn)減值損失轉(zhuǎn)回，減值轉(zhuǎn)回公司的凈利潤(rùn)將下降30.53％，資產(chǎn)將減少0.52％。平均每年長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回占減值資產(chǎn)的0.68％，占減值期初余額的28.63％。從中位數(shù)來(lái)看，長(zhǎng)期資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回占減值前總資產(chǎn)的0.06％，占減值前凈利潤(rùn)(取絕對(duì)值)的2.3％，占減值前長(zhǎng)期資產(chǎn)的0.15％，占長(zhǎng)期資產(chǎn)減值前余額的10.44％。由此可見(jiàn)，僅從會(huì)計(jì)當(dāng)期來(lái)看，長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回對(duì)企業(yè)資產(chǎn)與利潤(rùn)的影響都舉足輕重。

三、完善我國(guó)長(zhǎng)期資產(chǎn)減值轉(zhuǎn)回的政策

在資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的確認(rèn)和計(jì)量上，新準(zhǔn)則的制定應(yīng)充分考慮實(shí)務(wù)的可操作性，針對(duì)目前我國(guó)價(jià)格市場(chǎng)不完善和會(huì)計(jì)人員水平不高的現(xiàn)狀，只有明確其確認(rèn)標(biāo)準(zhǔn)與計(jì)量基礎(chǔ)，加強(qiáng)其可操作性，才能降低利潤(rùn)操縱的可能性，從而保證會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量。

長(zhǎng)期資產(chǎn)減值政策可以從以下方面進(jìn)行改進(jìn)，來(lái)防止上市公司利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回操縱利潤(rùn)。

1.改進(jìn)資產(chǎn)減值的核算

將轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)入所有者權(quán)益中。將所有已計(jì)提減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)價(jià)值損失得以恢復(fù)時(shí)，允許轉(zhuǎn)回。但為了防止上市公司借助資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回進(jìn)行利潤(rùn)操縱，可采取以下兩種方法進(jìn)行處理：方法一：減值損失轉(zhuǎn)回時(shí)不按原渠道轉(zhuǎn)回，即不沖減有關(guān)費(fèi)用支出或增加投資收益，而將轉(zhuǎn)回的減值準(zhǔn)備直接作為所有者權(quán)益中的利得處理，其賬務(wù)處理為：借記有關(guān)減值準(zhǔn)備帳戶，貸記權(quán)益利得帳戶。方法二：將轉(zhuǎn)回的減值準(zhǔn)備直接作為所有者權(quán)益中的未分配利潤(rùn)處理，減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回時(shí)的賬務(wù)處理為：借記有關(guān)減值準(zhǔn)備帳戶，貸記利潤(rùn)分配一未分配利潤(rùn)帳戶。

這兩種做法的共同點(diǎn)都是將轉(zhuǎn)回的資產(chǎn)減值準(zhǔn)備直接計(jì)人所有者權(quán)益中，這樣做有以下好處：第一，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、現(xiàn)行《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》允許轉(zhuǎn)回的理念一致，第二，完全能夠避免上市公司借助資產(chǎn)減值準(zhǔn)備轉(zhuǎn)回進(jìn)行利潤(rùn)操縱；第三，使資產(chǎn)負(fù)債表中的資產(chǎn)項(xiàng)目的價(jià)值真實(shí)反映客觀實(shí)際，符合以資產(chǎn)負(fù)債表為導(dǎo)向的觀念。

2.加強(qiáng)資產(chǎn)減值信息披露的透明度

與流動(dòng)資產(chǎn)不同，企業(yè)長(zhǎng)期資產(chǎn)是企業(yè)盈利手段，是企業(yè)獲得經(jīng)濟(jì)收益的根本。長(zhǎng)期資產(chǎn)是否減值是會(huì)計(jì)信息使用者特別關(guān)注的內(nèi)容。在相當(dāng)多的企業(yè)，其長(zhǎng)期資產(chǎn)無(wú)論是總額還是占總資產(chǎn)的比例都處于相當(dāng)高的水平。通過(guò)提取準(zhǔn)備調(diào)整長(zhǎng)期資產(chǎn)的價(jià)值對(duì)資產(chǎn)和損益的影響可能是較大的。《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第8號(hào)一資產(chǎn)減值》對(duì)資產(chǎn)減值信息的披露也作了詳細(xì)的規(guī)定，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相比，我國(guó)對(duì)于資產(chǎn)減值的披露要求顯得過(guò)于簡(jiǎn)單。

3.完善和發(fā)展我國(guó)市場(chǎng)價(jià)格體系

眾所周知，完善的資本市場(chǎng)和可靠的價(jià)格信息是計(jì)量資產(chǎn)減值、評(píng)價(jià)資產(chǎn)減值合理性必不可少的基礎(chǔ)。但由于我國(guó)的價(jià)格市場(chǎng)尚不完善，無(wú)論是企業(yè)、中介服務(wù)機(jī)構(gòu)還是證券管理機(jī)構(gòu)都很難獲得公司各種資產(chǎn)合理的市場(chǎng)價(jià)格，導(dǎo)致計(jì)提工作不僅缺乏衡量標(biāo)準(zhǔn)，而且缺乏制約手段。因此，只有完善資本價(jià)格市場(chǎng)和資產(chǎn)評(píng)估體系，企業(yè)各項(xiàng)資產(chǎn)的公允價(jià)值和市價(jià)才能得到公正合理的反映，使企業(yè)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提有章可循，從而體現(xiàn)會(huì)計(jì)核算的相關(guān)性和可靠性。為此，應(yīng)培育和發(fā)展我國(guó)的市場(chǎng)價(jià)格。利用現(xiàn)代網(wǎng)絡(luò)技術(shù)定期、及時(shí)地公布各項(xiàng)資產(chǎn)的動(dòng)態(tài)價(jià)格信息資料，為計(jì)量資產(chǎn)減值損失及損失的恢復(fù)提供公允依據(jù)，以減少資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)確認(rèn)和計(jì)量中的主觀因素。

篇5

“長(zhǎng)周期理財(cái)產(chǎn)品未來(lái)會(huì)占據(jù)市場(chǎng)主導(dǎo)?！毕嚓P(guān)專(zhuān)家介紹，銀行之前在考核節(jié)點(diǎn)發(fā)行一些高收益率的理財(cái)產(chǎn)品主要是為了攬儲(chǔ)，而監(jiān)管部門(mén)將存款偏離度作為考核指標(biāo)后，銀行就沒(méi)有動(dòng)力再去發(fā)行短期的理財(cái)產(chǎn)品來(lái)沖時(shí)點(diǎn)。雖然短期理財(cái)產(chǎn)品少了，一些偏好短期投資，或者資金中長(zhǎng)期有計(jì)劃的投資者，依然還有選擇的余地。

中長(zhǎng)期限理財(cái)產(chǎn)品增多

“十一”過(guò)后，市場(chǎng)上投資期限三個(gè)月以下的短期理財(cái)產(chǎn)品明顯減少，銀行推出的多數(shù)理財(cái)產(chǎn)品投資期限動(dòng)輒半年、一年。一方面，為了規(guī)避未來(lái)幾個(gè)月降息的可能性，投資者偏愛(ài)中長(zhǎng)期理財(cái)產(chǎn)品，而對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，拉長(zhǎng)理財(cái)產(chǎn)品的投資期限，可以應(yīng)對(duì)銀監(jiān)會(huì)為約束沖時(shí)點(diǎn)最近的新規(guī)，同時(shí)也保證了存款規(guī)模的穩(wěn)定性。

在三季度末，受監(jiān)管部門(mén)出臺(tái)月末存款偏離度監(jiān)管舉措影響，銀行理財(cái)產(chǎn)品并未如往常一樣收益率沖高，目前市場(chǎng)上投資期限3個(gè)月以?xún)?nèi)的短期理財(cái)產(chǎn)品明顯減少。

根據(jù)金融界金融產(chǎn)品研究中心數(shù)據(jù)顯示，10月份第二周共有1046款銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行，發(fā)行數(shù)量與前一周相比增加了808款產(chǎn)品。理財(cái)產(chǎn)品涉及87家銀行，與前一周相比，發(fā)行銀行的數(shù)量增加了53家。理財(cái)產(chǎn)品平均期限為134天，與前一周理財(cái)產(chǎn)品平均期限125天相比，期限變長(zhǎng)。

目前市場(chǎng)上的理財(cái)產(chǎn)品為了維持較高收益，必然會(huì)選擇拉長(zhǎng)期限，這也符合期限越長(zhǎng)收益越高的理性投資邏輯。相比之前，為了應(yīng)付銀監(jiān)會(huì)的月末、季末、年末存貸比考核，銀行會(huì)將銀行理財(cái)?shù)牡狡谌赵O(shè)置到月末最后幾天。然而，銀監(jiān)會(huì)關(guān)于存款偏離度的通知后，可以看到銀行理財(cái)產(chǎn)品的到期之日發(fā)生了一些變化，分布更為均勻。

在存款偏離度指標(biāo)的要求下，銀行的攬儲(chǔ)壓力便被分散到了平時(shí)，銀行理財(cái)產(chǎn)品發(fā)行節(jié)奏將更趨平穩(wěn)，客戶希望月末季末“撿錢(qián)包”的幾率會(huì)變小。當(dāng)然，一些股份制銀行或者城商行為了吸引儲(chǔ)戶仍會(huì)推出一些高收益理財(cái)產(chǎn)品，若投資者想購(gòu)買(mǎi)高收益理財(cái)產(chǎn)品，可以選擇去股份制銀行或者城商行購(gòu)買(mǎi)。

四季度收益率或?qū)⑾滦?/p>

9月，銀行理財(cái)產(chǎn)品收益率再次高過(guò)余額寶等互聯(lián)網(wǎng)寶寶。數(shù)據(jù)顯示，9月全國(guó)商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品平均收益率為4.92%，而同期余額寶的最高的七日年化收益率為4.23%。值得注意的是，自2004年銀行發(fā)行理財(cái)產(chǎn)品以來(lái)，十年時(shí)間理財(cái)產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)迅猛發(fā)展，2014年上半年的余額已經(jīng)達(dá)12.65萬(wàn)億元，成為家庭理財(cái)?shù)氖走x配置。

展望四季度，理財(cái)師認(rèn)為未來(lái)市場(chǎng)資金面將持續(xù)偏寬松，會(huì)導(dǎo)致銀行理財(cái)產(chǎn)品整體收益率下行；建議市民首選6個(gè)月以上產(chǎn)品鎖定收益，同時(shí)合理配置預(yù)期收益率較高的結(jié)構(gòu)型產(chǎn)品。

隨著銀行理財(cái)產(chǎn)品成為家庭資產(chǎn)配置的首選產(chǎn)品，不同類(lèi)型銀行的理財(cái)產(chǎn)品越來(lái)越豐富。盡管五大行（工農(nóng)中建交）的理財(cái)產(chǎn)品收益率不高，但經(jīng)常可找到保本型產(chǎn)品，這對(duì)于不想承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的投資者而言，再合適不過(guò)了。股份制銀行數(shù)量較多，其產(chǎn)品參差不齊，不過(guò)總體而言，股份制銀行推出的高收益率產(chǎn)品比較多。與中資銀行相比，外資銀行更喜歡推出結(jié)構(gòu)型理財(cái)產(chǎn)品。有外資行理財(cái)師表示，結(jié)構(gòu)型產(chǎn)品的好處是不管市場(chǎng)是漲還是跌，都有可能獲得較高的收益率，但前提是對(duì)市場(chǎng)大勢(shì)判斷準(zhǔn)確。了解不同銀行的產(chǎn)品特色，是選擇合適產(chǎn)品的基礎(chǔ)。在選擇產(chǎn)品時(shí)，需從自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力和流動(dòng)性要求入手，進(jìn)行理性配置，不可只看預(yù)期收益率。

據(jù)金融界金融產(chǎn)品研究中心統(tǒng)計(jì)，“十一”黃金周后的第一周，7天及以下與6至12月這兩類(lèi)期限理財(cái)產(chǎn)品的周均收益率跌幅較大，其他各期限理財(cái)產(chǎn)品的周均收益率均有所提高。從收益率分布來(lái)看，各期限預(yù)期收益率最高產(chǎn)品屬股份制銀行和外資銀行。其中，郵儲(chǔ)銀行的一款理財(cái)產(chǎn)品以5.2%的預(yù)期收益率奪得了15天至1個(gè)月期限第一的位置；而平安銀行的一款保本浮動(dòng)收益產(chǎn)品以7%的預(yù)期收益率居6至12個(gè)月期限產(chǎn)品的首位。

關(guān)注中長(zhǎng)期產(chǎn)品鎖定收益

一般情況下，每年第四季度是銀行最“缺錢(qián)”的時(shí)候，比如企業(yè)發(fā)工資需要從銀行拿出大筆資金；過(guò)年了，老百姓們都要取錢(qián)過(guò)年等；再加上銀行年底考核，使得各類(lèi)銀行為了“攬儲(chǔ)”推出各種高收益理財(cái)產(chǎn)品來(lái)吸引投資者，收益率一般在6%左右。理財(cái)師認(rèn)為投資者可以在此季度把握好機(jī)會(huì)，配置中長(zhǎng)期理財(cái)產(chǎn)品，提前鎖定高收益。

篇6

【關(guān)鍵詞】金融資產(chǎn)； 歸類(lèi)；利潤(rùn)操縱；監(jiān)管

隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展， 金融資產(chǎn)已成為眾多企業(yè)所擁有的一項(xiàng)重要資產(chǎn)，其會(huì)計(jì)處理是否規(guī)范也日益受到人們的重視。為了規(guī)范金融工具的確認(rèn)和計(jì)量，《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》應(yīng)運(yùn)而生。它更加注重金融資產(chǎn)的經(jīng)濟(jì)內(nèi)容實(shí)質(zhì)，適應(yīng)了經(jīng)濟(jì)發(fā)展與管理的客觀需要。然而，準(zhǔn)則自身的一些不完善之處也可能給企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)提供了選擇空間。因此，如何防止企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，應(yīng)引起有關(guān)監(jiān)管部門(mén)的重視。

一、金融資產(chǎn)及其分類(lèi)

企業(yè)的金融資產(chǎn)主要包括債權(quán)投資、股權(quán)投資、基金投資、衍生金融資產(chǎn)等。金融資產(chǎn)在初始確認(rèn)時(shí)，按其持有目的并結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)、投資策略和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，將其分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、持有至到期投資、貸款和應(yīng)收款項(xiàng)、可供出售金融資產(chǎn)四大類(lèi)。在新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則體系中， 將舊準(zhǔn)則中的短期投資和長(zhǎng)期債權(quán)投資歸入《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22 號(hào)――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》進(jìn)行規(guī)范， 將短期投資改稱(chēng)為交易性金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)；將長(zhǎng)期債權(quán)投資改稱(chēng)為持有至到期投資， 并規(guī)定對(duì)于除合并、聯(lián)營(yíng)企業(yè)，合營(yíng)企業(yè)以外的其他長(zhǎng)期股權(quán)投資， 并且有公開(kāi)報(bào)價(jià)或公允價(jià)值可以計(jì)量的， 在《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)――金融工具確認(rèn)和計(jì)量》中規(guī)范， 采用公允價(jià)值計(jì)價(jià)， 并將公允價(jià)值的變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益。此次新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中顯著變化之一是對(duì)金融工具相關(guān)概念的引入，把公允價(jià)值引入到金融工具的計(jì)量中， 從而能更真實(shí)地反映金融工具交易的實(shí)質(zhì)，提高了會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量。

二、金融資產(chǎn)不同歸類(lèi)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)的影響差異及利潤(rùn)操縱問(wèn)題

不同類(lèi)別的金融資產(chǎn)在初始計(jì)量、后續(xù)計(jì)量及金融資產(chǎn)減值等方面的會(huì)計(jì)處理方法不同，因此金融資產(chǎn)的不同歸類(lèi)將會(huì)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生不同的影響，下面將舉例說(shuō)明此問(wèn)題。例1，A公司于2007年11月5日從證券市場(chǎng)上購(gòu)入B公司發(fā)行在外的股票200萬(wàn)股，每股支付價(jià)款5元，另支付相關(guān)費(fèi)用20萬(wàn)元，2007年12月31日，這部分股票的公允價(jià)值為1 050萬(wàn)元。假設(shè)A公司該金融資產(chǎn)暫時(shí)尚未進(jìn)行歸類(lèi)。

2006年2月出臺(tái)的新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中沒(méi)有明確界定金融資產(chǎn)分類(lèi)的標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)定比較籠統(tǒng)，操作性較差，而且應(yīng)用指南中也沒(méi)有明確對(duì)此問(wèn)題進(jìn)行補(bǔ)充說(shuō)明。根據(jù)新準(zhǔn)則的規(guī)定，A公司在該金融資產(chǎn)初始確認(rèn)時(shí)，按其持有目的并結(jié)合自身業(yè)務(wù)特點(diǎn)、投資策略和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，可以將該項(xiàng)股權(quán)投資劃分為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，也可以作為可供出售金融資產(chǎn)來(lái)處理。這樣的話，A公司可以將該項(xiàng)股權(quán)投資歸為不同類(lèi)別的金融資產(chǎn)，給企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)利潤(rùn)提供了可能性。以下將通過(guò)A公司的例子從初始計(jì)量和后續(xù)計(jì)量?jī)煞矫鎭?lái)比較該項(xiàng)股權(quán)投資的不同歸類(lèi)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生的影響差異。

（一）從金融資產(chǎn)初始計(jì)量方面來(lái)看

對(duì)于以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)， 相關(guān)交易費(fèi)用應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入當(dāng)期損益；而其他類(lèi)別的金融資產(chǎn)的相關(guān)交易費(fèi)用應(yīng)當(dāng)計(jì)入初始確認(rèn)金額。如果A公司將該項(xiàng)股權(quán)投資作為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，那么A公司支付的20萬(wàn)元的交易費(fèi)用將以沖減投資收益來(lái)處理，A公司當(dāng)期將減少20萬(wàn)元的利潤(rùn)；如果A公司將該項(xiàng)股權(quán)投資劃分為可供出售金融資產(chǎn)，那么A公司支付的20萬(wàn)元的交易費(fèi)用將作為可供出售金融資產(chǎn)的成本來(lái)處理，增加了A公司當(dāng)期的資產(chǎn)，但不會(huì)影響A公司的當(dāng)期利潤(rùn)，A公司當(dāng)期利潤(rùn)比上一種劃分方法增加了20萬(wàn)元。這就給A公司利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)利潤(rùn)提供了空間。

（二）從金融資產(chǎn)的后續(xù)計(jì)量方面來(lái)看

對(duì)于以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)和可供出售金融資產(chǎn)， 企業(yè)應(yīng)當(dāng)按照公允價(jià)值對(duì)金融資產(chǎn)進(jìn)行后續(xù)計(jì)量， 且不扣除將來(lái)處置該金融資產(chǎn)時(shí)可能發(fā)生的交易費(fèi)用。 以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失，應(yīng)當(dāng)計(jì)入當(dāng)期損益；可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)形成的利得或損失，除減值損失和外幣貨幣性金融資產(chǎn)形成的匯兌差額外，應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入所有者權(quán)益，在該金融資產(chǎn)終止確認(rèn)時(shí)轉(zhuǎn)出，計(jì)入當(dāng)期損益。

如果A公司將該項(xiàng)股權(quán)投資作為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)，那么在資產(chǎn)負(fù)債表日，即2007年12月31日，A公司將把該項(xiàng)股權(quán)投資的公允價(jià)值變動(dòng)50萬(wàn)元（1 050-1 000=50）

作為公允價(jià)值變動(dòng)損益計(jì)入A公司當(dāng)期利潤(rùn)，A公司當(dāng)期利潤(rùn)將增加50萬(wàn)元；如果A公司將該項(xiàng)股權(quán)投資劃分為可供出售金融資產(chǎn)，那么在資產(chǎn)負(fù)債表日，即2007年12月31日，A公司將把該項(xiàng)股權(quán)投資的公允價(jià)值變動(dòng)30萬(wàn)元（1 050-1 020=30（萬(wàn)元））作為資本公積計(jì)入所有者權(quán)益，增加了A公司當(dāng)期的所有者權(quán)益，但是對(duì)公司的當(dāng)期利潤(rùn)沒(méi)有影響。A公司的當(dāng)期利潤(rùn)比上一種劃分方法減少了50萬(wàn)元。

因此，綜上所述，不同類(lèi)別的金融資產(chǎn)會(huì)計(jì)處理方法有很大的差異，金融資產(chǎn)的不同歸類(lèi)會(huì)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生不同的影響，也給企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)利潤(rùn)提供了空間。

企業(yè)的管理層很有可能為了企業(yè)利益及自己的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)企業(yè)利潤(rùn)及相關(guān)指標(biāo)。因?yàn)閷?duì)某項(xiàng)資產(chǎn)的歸類(lèi)偏好，很大程度上取決于該項(xiàng)資產(chǎn)的歸類(lèi)對(duì)公司本身的影響。例如，公司報(bào)表是投資者決定是否投資該公司的主要信息依據(jù)，并且反映上市公司管理層的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)可歸類(lèi)分為兩類(lèi)業(yè)績(jī)指標(biāo)，即會(huì)計(jì)利潤(rùn)指標(biāo)和市場(chǎng)價(jià)值指標(biāo)，會(huì)計(jì)利潤(rùn)指標(biāo)在上市公司的管理層激勵(lì)機(jī)制中占著主導(dǎo)地位。因此公司管理層不管是為了公司能獲得更多投資者的青睞還是自己的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，都很有可能粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表以提高公司的凈利潤(rùn)、銷(xiāo)售凈利率、凈資產(chǎn)收益率、每股收益等指標(biāo)。因此，企業(yè)有可能會(huì)把本應(yīng)屬于可供出售的金融資產(chǎn)劃入交易性金融資產(chǎn)。因?yàn)槿绻豢紤]取得時(shí)所發(fā)生的交易費(fèi)用，一項(xiàng)權(quán)益性金融資產(chǎn)被歸類(lèi)為交易性金融資產(chǎn)與被歸類(lèi)為可供出售金融資產(chǎn)，公允價(jià)值的變動(dòng)對(duì)不發(fā)生減值的持有期間的利潤(rùn)有差異。當(dāng)所持有的權(quán)益性金融資產(chǎn)的公允價(jià)值上升時(shí)，金融資產(chǎn)不存在減值，如果作為交易性金融資產(chǎn)，將導(dǎo)致當(dāng)期凈利潤(rùn)、凈資產(chǎn)收益率、每股收益、每股凈資產(chǎn)等指標(biāo)的上升，從而可以使公司的報(bào)表及相關(guān)利潤(rùn)指標(biāo)變得更加“漂亮”，不管對(duì)于公司還是對(duì)于管理層都有好處。而如果劃分為可供出售金融資產(chǎn)，只會(huì)導(dǎo)致投資企業(yè)的凈資產(chǎn)、每股凈資產(chǎn)的增加，不影響利潤(rùn)指標(biāo)，不能給公司的利潤(rùn)及相關(guān)指標(biāo)添磚加瓦。權(quán)衡利弊，公司管理層很可能會(huì)選擇前一種做法。諸如此類(lèi)情況在企業(yè)中并不少見(jiàn)，企業(yè)在利益的驅(qū)使下有可能會(huì)通過(guò)金融資產(chǎn)歸類(lèi)來(lái)調(diào)節(jié)企業(yè)利潤(rùn)及相關(guān)會(huì)計(jì)指標(biāo)，使會(huì)計(jì)信息質(zhì)量大打折扣，不利于會(huì)計(jì)信息使用者做出正確的決策。

三、防止企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)的對(duì)策

為了防止企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)及相關(guān)會(huì)計(jì)指標(biāo)，導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真，筆者提出了一些建議，希望能夠?qū)τ嘘P(guān)監(jiān)管部門(mén)解決此問(wèn)題有所幫助。

（一）進(jìn)一步完善《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第22號(hào)――金融工具確認(rèn)與計(jì)量》

新準(zhǔn)則中沒(méi)有明確界定金融資產(chǎn)分類(lèi)的標(biāo)準(zhǔn)，規(guī)定比較模糊，操作性比較差，給企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)提供了選擇空間。因此，有關(guān)部門(mén)應(yīng)進(jìn)一步完善該準(zhǔn)則，對(duì)金融資產(chǎn)分類(lèi)標(biāo)準(zhǔn)方面做出較詳細(xì)的規(guī)定，盡量減少和克服其自身的不確定性，避免使用者誤解，使之更具操作性，減小企業(yè)管理層利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)利潤(rùn)的選擇空間。同時(shí)，在準(zhǔn)則的應(yīng)用指南中應(yīng)對(duì)準(zhǔn)則中的一些難點(diǎn)及重點(diǎn)加大解釋力度，使其對(duì)準(zhǔn)則順利實(shí)施起到更大的指導(dǎo)作用。此外，準(zhǔn)則還應(yīng)要求企業(yè)增加金融資產(chǎn)分類(lèi)等相關(guān)信息的披露，提高信息的透明度，防止企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)及相關(guān)會(huì)計(jì)指標(biāo)。

（二）加強(qiáng)會(huì)計(jì)和審計(jì)職業(yè)隊(duì)伍的建設(shè)

1.加強(qiáng)業(yè)務(wù)素質(zhì)培養(yǎng)。要提高在職會(huì)計(jì)人員及審計(jì)人員對(duì)不斷擴(kuò)展的業(yè)務(wù)的實(shí)務(wù)操作水平。在新舊轉(zhuǎn)換和會(huì)計(jì)改革中，廣大財(cái)會(huì)人員和審計(jì)人員要加強(qiáng)知識(shí)更新，緊跟時(shí)代步伐，努力提高業(yè)務(wù)水平和理論水平，以確保在從事實(shí)務(wù)操作時(shí)，能準(zhǔn)確運(yùn)用準(zhǔn)則，使會(huì)計(jì)信息更加完整、客觀、科學(xué)。

2.強(qiáng)化法制觀念和職業(yè)道德觀念。當(dāng)前，應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員和審計(jì)人員的法制教育和職業(yè)道德教育，使他們明了在自身職業(yè)行為上應(yīng)遵守的法律、法規(guī)和職業(yè)道德要求，并認(rèn)識(shí)到違背上述規(guī)定應(yīng)受到的懲罰，從而促使他們?cè)跁?huì)計(jì)工作及審計(jì)工作中樹(shù)立正確的指導(dǎo)思想，依法行事，照章行事，自覺(jué)抵制來(lái)自董事、經(jīng)理、其他團(tuán)體或個(gè)人的不合理要求，確保執(zhí)業(yè)質(zhì)量的提高。

（三）增強(qiáng)注冊(cè)會(huì)計(jì)師的獨(dú)立性，提高執(zhí)業(yè)質(zhì)量

注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)對(duì)于提高企業(yè)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的作用是不言而喻的。獨(dú)立性是注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)的靈魂和基礎(chǔ)，有關(guān)監(jiān)管部門(mén)應(yīng)要求會(huì)計(jì)師事務(wù)所加強(qiáng)自身的獨(dú)立性，在執(zhí)行每一項(xiàng)任務(wù)時(shí)均能遵守獨(dú)立審計(jì)準(zhǔn)則和其他專(zhuān)業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的要求，切實(shí)提高執(zhí)業(yè)質(zhì)量。在審計(jì)時(shí)能意識(shí)到企業(yè)可能利用金融歸類(lèi)操縱利潤(rùn)及相關(guān)指標(biāo)的風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)這方面加大審計(jì)力度，切實(shí)履行好作為“經(jīng)濟(jì)警察”的職責(zé)。

（四）強(qiáng)化有關(guān)監(jiān)管方的業(yè)務(wù)檢查，加大執(zhí)法力度

針對(duì)所發(fā)現(xiàn)的會(huì)計(jì)信息披露違規(guī)行為，證監(jiān)會(huì)應(yīng)在其職權(quán)范圍內(nèi)，對(duì)有關(guān)責(zé)任人予以嚴(yán)厲懲處，決不姑息。對(duì)于構(gòu)成犯罪的責(zé)任人，應(yīng)堅(jiān)決移送司法機(jī)關(guān)追究其刑事責(zé)任。而在注冊(cè)會(huì)計(jì)師懲處上，中注協(xié)應(yīng)會(huì)同財(cái)政部門(mén)、審計(jì)署、證監(jiān)會(huì)、司法部門(mén)等各方監(jiān)督力量，建立注冊(cè)會(huì)計(jì)師懲戒委員會(huì)，制定懲戒辦法，統(tǒng)一懲戒尺度，對(duì)違法的注冊(cè)會(huì)計(jì)師予以嚴(yán)厲處罰。總之，各有關(guān)執(zhí)法部門(mén)應(yīng)強(qiáng)化執(zhí)法意識(shí)，加大執(zhí)法力度，嚴(yán)厲打擊各種會(huì)計(jì)信息披露違法行為，從執(zhí)法上使造假者受到震懾。讓每個(gè)企業(yè)家、會(huì)計(jì)人員明白造假所付的成本與風(fēng)險(xiǎn)要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于造假所得到的收益，真正做到有法必依，違法必究，執(zhí)法必嚴(yán)，維護(hù)市場(chǎng)的正常經(jīng)濟(jì)秩序。

四、結(jié)束語(yǔ)

筆者通過(guò)公司股權(quán)投資的例子分析得出：金融資產(chǎn)的不同歸類(lèi)會(huì)對(duì)企業(yè)利潤(rùn)產(chǎn)生不同的影響，也給企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)調(diào)節(jié)利潤(rùn)提供了空間。因此，筆者建議有關(guān)監(jiān)管部門(mén)應(yīng)從完善準(zhǔn)則，提高會(huì)計(jì)、審計(jì)人員素質(zhì)，加強(qiáng)監(jiān)管力度等方面入手，多管齊下，防止企業(yè)利用金融資產(chǎn)歸類(lèi)操縱利潤(rùn)，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，為會(huì)計(jì)信息使用者提供科學(xué)的決策依據(jù)。

【主要參考文獻(xiàn)】

篇7

摘要上市企業(yè)不論是在技術(shù)上還是財(cái)力上相對(duì)其他企業(yè)具備一定的優(yōu)勢(shì)，同時(shí)感受到了的競(jìng)爭(zhēng)壓力也同樣巨大。在獲取經(jīng)濟(jì)利潤(rùn)最大化的前提下，不少企業(yè)通過(guò)調(diào)整會(huì)計(jì)規(guī)范，在不明顯違背法律法規(guī)的基礎(chǔ)上進(jìn)行合理的調(diào)整以達(dá)到調(diào)節(jié)利潤(rùn)的目的，催生了盈余管理現(xiàn)象大量涌現(xiàn)。當(dāng)前在我國(guó)上市企業(yè)通過(guò)盈余管理操作利潤(rùn)分配帶來(lái)的問(wèn)題日益嚴(yán)重，其背后的動(dòng)機(jī)與方式備注社會(huì)各界關(guān)注。

關(guān)鍵詞上市企業(yè) 盈余管理 動(dòng)機(jī) 方式

一、產(chǎn)生盈余管理的動(dòng)機(jī)與可能

（一）盈余管理產(chǎn)生的根本原因是契約動(dòng)因

盈余管理不僅在于企業(yè)獲利，對(duì)于中高層人員而言同樣是保護(hù)自身利益，獲取利益的途徑之一。在上市企業(yè)管理中，所有權(quán)與經(jīng)營(yíng)權(quán)相分離，多數(shù)具備經(jīng)營(yíng)權(quán)者并非企業(yè)投資人也即不享有企業(yè)所有權(quán)，管理者與企業(yè)之間因合同的存在而產(chǎn)生聯(lián)系，也即形成了兩者之間的契約關(guān)系，由于兩者之間在信息獲取渠道上的不同，信息難免出現(xiàn)不對(duì)稱(chēng)現(xiàn)象，管理者為達(dá)到自身利益的最大化鋌而走險(xiǎn)的行為屢見(jiàn)不鮮。因此，管理層會(huì)為了維護(hù)自身利益而進(jìn)行盈余管理。希利對(duì)盈余管理的契約動(dòng)機(jī)進(jìn)行了研究。希利觀察到，在進(jìn)行盈余管理前，管理人員擁有關(guān)于公司凈利潤(rùn)的內(nèi)部信息，外部的利益集團(tuán)包括董事會(huì)本身可能都無(wú)法準(zhǔn)確了解公司利潤(rùn)，所以管理人員就會(huì)乘機(jī)操縱凈利潤(rùn)，以使他們?cè)诠拘匠旰贤幸?guī)定的獎(jiǎng)金最大化。

（二）籌資動(dòng)機(jī)

融資對(duì)于任何企業(yè)都具有舉足輕重的意義，尤其是上市企業(yè)所需周轉(zhuǎn)資金數(shù)額較大，成本費(fèi)用較高，對(duì)于融資的需要更加強(qiáng)烈，出于籌資動(dòng)機(jī)的盈余管理問(wèn)題表現(xiàn)得最明顯，主要分為上市動(dòng)機(jī)、配股增發(fā)動(dòng)機(jī)、規(guī)避退市動(dòng)機(jī)。

其一，上市動(dòng)機(jī)：大多數(shù)企業(yè)為了更加便于進(jìn)行融資，走上市渠道是最佳的選擇，不僅可以提升企業(yè)實(shí)力也利于資金的及時(shí)獲取。但我國(guó)《公司法》對(duì)企業(yè)上市有著嚴(yán)格的申請(qǐng)規(guī)定，企業(yè)必須連續(xù)三年保持盈利狀態(tài)且需達(dá)到一定額度。實(shí)際中不少企業(yè)為了快速達(dá)到上市目的，不惜冒著被處罰的風(fēng)險(xiǎn)選擇偽造企業(yè)收益，包裝企業(yè)利潤(rùn)。

其二，配股增發(fā)動(dòng)機(jī)：發(fā)行股票獲取資金是上市企業(yè)的獨(dú)具的方式，尤其是企業(yè)在近幾年內(nèi)未進(jìn)行配股融資的情況下其通過(guò)盈余管理調(diào)整企業(yè)凈資產(chǎn)收益率的欲望更加強(qiáng)烈。此外推出新股獲取融資過(guò)程中，因政策的嚴(yán)格規(guī)定亦會(huì)促使承銷(xiāo)商與發(fā)行公司協(xié)商進(jìn)行盈余管理。

其三，規(guī)避退市動(dòng)機(jī)：對(duì)于連續(xù)三年出現(xiàn)虧損的上市企業(yè)在《公司法》中規(guī)定須停止股票上市，也即意味著其發(fā)行股票融資的渠道被封閉，因而上市企業(yè)為避免此后果的出現(xiàn)，往往采取盈余管理行為，“扭轉(zhuǎn)”利潤(rùn)虧損的假象。

（三）管理制度不完善提供了可能

上市企業(yè)通過(guò)盈余管理操作利潤(rùn)從根本上而言是管理制度上的疏忽，主要在于兩方面：其一，上市企業(yè)內(nèi)部管理制度不健全為盈余管理提供了機(jī)會(huì)。由于上市企業(yè)由諸多股東組成，其中大股東掌握著公司大部分股權(quán)也即意味著獲取了管理公司的大部分權(quán)力，其余小股東難以施加影響，股東大會(huì)處于擺設(shè)狀態(tài)。這些管理制度的存在都不利于公司的長(zhǎng)期發(fā)展，并對(duì)其進(jìn)行盈余管理提供了條件。其二，我國(guó)會(huì)計(jì)制度與準(zhǔn)則的不健全為盈余管理創(chuàng)造了可能，利用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中會(huì)計(jì)政策的可選擇性和可變更性是公司管理當(dāng)局進(jìn)行盈余管理的主要方法。

二、上市企業(yè)盈余管理方式探討

（一）利用資產(chǎn)重組

資產(chǎn)重組是公司為優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、完成產(chǎn)業(yè)調(diào)整、實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)移等目的而實(shí)施的資產(chǎn)置換或股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為。上市公司資產(chǎn)重組可以分為股份轉(zhuǎn)讓、資產(chǎn)置換、對(duì)外收購(gòu)兼并、對(duì)外轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)等。重組可以迅速盈利， 因?yàn)樗鼈儺a(chǎn)生的收益要大于公司的融資成本， 故一些上市公司能夠很快實(shí)現(xiàn)扭虧為盈或利潤(rùn)大增， 其收益增長(zhǎng)中的很大一部分就來(lái)源于大量的收購(gòu)活動(dòng)。此外，未來(lái)延續(xù)或提升企業(yè)盈利水平，諸多上市企業(yè)通過(guò)資產(chǎn)重組來(lái)實(shí)現(xiàn)，在此過(guò)程中夸大重組費(fèi)用與瞞報(bào)利潤(rùn)是較為常用的手段，此舉的好處在于當(dāng)重組后的企業(yè)盈利水平較低達(dá)不到規(guī)定要求時(shí)，虛構(gòu)與瞞報(bào)的費(fèi)用則成為了重組公司的額外收入了。同時(shí)在兼并公司管理當(dāng)中，通過(guò)先期兼并過(guò)程中確定了開(kāi)發(fā)費(fèi)用、研究費(fèi)用、預(yù)提經(jīng)營(yíng)費(fèi)用等獲取巨額資金儲(chǔ)備，當(dāng)企業(yè)出現(xiàn)盈利不足時(shí)加以利潤(rùn)的調(diào)整。通過(guò)深入分析這些資產(chǎn)重組手段不難發(fā)現(xiàn)， 這些經(jīng)濟(jì)行為的實(shí)質(zhì)在于將公司外部巨額利潤(rùn)注入公司內(nèi)部， 以及將虧損輸出公司， 以實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)轉(zhuǎn)移。

（二）利用關(guān)聯(lián)交易

關(guān)聯(lián)交易是指在關(guān)聯(lián)方之間發(fā)生的轉(zhuǎn)移資源或義務(wù)的事項(xiàng)， 而不論是否收取價(jià)款， 如關(guān)聯(lián)方之間的購(gòu)銷(xiāo)業(yè)務(wù)、和租賃等。上市公司利用關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行的盈余管理主要有關(guān)聯(lián)購(gòu)銷(xiāo)、資產(chǎn)重組（這里專(zhuān)指關(guān)聯(lián)方之間的資產(chǎn)重組） 、托管經(jīng)營(yíng)、承包經(jīng)營(yíng)、租賃經(jīng)營(yíng)、資金占用費(fèi)、費(fèi)用轉(zhuǎn)移等。利用關(guān)聯(lián)交易進(jìn)行盈余管理雖然合法但并不合理，因其實(shí)質(zhì)在于通過(guò)關(guān)聯(lián)交易將利潤(rùn)轉(zhuǎn)移到企業(yè)，而虧損部分則從內(nèi)部轉(zhuǎn)移出去，使之保持盈利的態(tài)勢(shì)，這樣的收益并非持續(xù)大都屬于一次性獲得。從關(guān)聯(lián)交易利潤(rùn)產(chǎn)生來(lái)源分析，大都在于投資收益以及營(yíng)業(yè)外收入等，這些項(xiàng)目亦是較易進(jìn)行人為操作的?？傮w而言，關(guān)聯(lián)交易是交易企業(yè)之間資產(chǎn)重組達(dá)到盈余管理的重要方式之一，但虛假非實(shí)質(zhì)性的重組往往難以實(shí)現(xiàn)提升上市企業(yè)盈利能力的目的。

（三）利用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備

在保障企業(yè)固定資產(chǎn)與無(wú)形資產(chǎn)等相關(guān)資產(chǎn)的安全方面企業(yè)采取的較為謹(jǐn)慎的原則，通過(guò)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備等方式來(lái)實(shí)現(xiàn)，主要包括對(duì)應(yīng)收帳款和其他應(yīng)收款等應(yīng)收款項(xiàng)計(jì)提的壞帳準(zhǔn)備； 對(duì)股票、債券等短期投資計(jì)提的短期投資跌價(jià)準(zhǔn)備； 對(duì)長(zhǎng)期股權(quán)投資和長(zhǎng)期債權(quán)投資等長(zhǎng)期投資計(jì)提的長(zhǎng)期投資減值準(zhǔn)備等八項(xiàng)準(zhǔn)備。而上市企業(yè)對(duì)上述幾項(xiàng)金額一直處于較大數(shù)額，居高不下，此規(guī)定無(wú)疑給上市企業(yè)盈余造成了巨大壓力和影響，另一方面亦為其操作利潤(rùn)數(shù)據(jù)提供了機(jī)會(huì)。如上市企業(yè)可在業(yè)績(jī)良好時(shí)多計(jì)提準(zhǔn)備， 在業(yè)績(jī)不佳時(shí)少計(jì)提準(zhǔn)備， 以調(diào)節(jié)利潤(rùn)。實(shí)踐表明，計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備無(wú)疑成為可調(diào)整利潤(rùn)的方案。有些公司在報(bào)告虧損年度將虧損做大， 旨在“輕裝上陣”， 以便在以后年度扭虧為盈。

（四）利用地方政府的支持

政府通過(guò)給予優(yōu)惠政策、財(cái)政扶持、技術(shù)支持等方式幫扶地方企業(yè)發(fā)展的行為較為常見(jiàn)，亦是發(fā)展地方經(jīng)濟(jì)的舉措之一。在反正市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的過(guò)程中，地方政府為加快推動(dòng)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，當(dāng)本的確上市企業(yè)出現(xiàn)資金困難等問(wèn)題時(shí)，極有可能利用“看得見(jiàn)的手”以幫助上市企業(yè)度過(guò)難關(guān)。在有政府提供大力支持或特殊照顧時(shí)，上市企業(yè)自然可以利用先天優(yōu)勢(shì)對(duì)會(huì)計(jì)收益進(jìn)行人為操作了。地方政府一般會(huì)直接為上市公司提供財(cái)政補(bǔ)貼、給予上市公司退稅或者減免稅，以達(dá)到降低稅負(fù)的目的、地方政府利用商業(yè)銀行對(duì)上市公司的利息進(jìn)行減免等等手段對(duì)會(huì)計(jì)盈余進(jìn)行改善，地方政府的幫扶雖然為上市企業(yè)的發(fā)展提供了保護(hù)，但如不形成完成的規(guī)范同樣不利于企業(yè)的良性發(fā)展，此舉雖然短時(shí)間利于企業(yè)度過(guò)難過(guò)，但實(shí)質(zhì)上卻給企業(yè)造成了潛在的風(fēng)險(xiǎn)，不利于其從內(nèi)部管理入手提其核心競(jìng)爭(zhēng)力、市場(chǎng)價(jià)值、融資能力等。

（五）利用時(shí)間差和政策變更

時(shí)間差在諸多上市企業(yè)盈余管理中運(yùn)用較多，也即利用收入確認(rèn)時(shí)間上的先后進(jìn)行操縱，如在搶先在客戶有權(quán)取消定貨或推遲購(gòu)貨之前、銷(xiāo)售未完成之前、貨物運(yùn)輸之前等進(jìn)行收入的確定，以達(dá)到增加利潤(rùn)的假象，反之為降低利潤(rùn)收入額時(shí)即可進(jìn)行相反的操作。另外，利用會(huì)計(jì)政策的修改與變更實(shí)現(xiàn)盈余管理。因固定資產(chǎn)計(jì)提折舊的方法確定與公司當(dāng)期的會(huì)計(jì)盈余，甚至未來(lái)期間的收益密切相關(guān)。上市公司由于固定資產(chǎn)金額相當(dāng)大，因此固定資產(chǎn)折舊方法的選擇、折舊年限的確定、停止計(jì)提折舊的時(shí)間等，都直接影響到公司當(dāng)期以及未來(lái)期間的利潤(rùn)。

三、總結(jié)

上市企業(yè)盈余管理是近年來(lái)會(huì)計(jì)學(xué)界研究的熱點(diǎn)問(wèn)題之一，亦是上市企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理中選擇那些使自身效用或企業(yè)市場(chǎng)價(jià)值最大化的會(huì)計(jì)政策的行為，其中不乏為了個(gè)人私利的案例。從積極一面而言，盈余管理在一定程度上利于維護(hù)企業(yè)的利益，保障其作為上市企業(yè)的資格，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)而言此舉弊大于利，不僅影響著企業(yè)的信譽(yù)也更加危機(jī)到企業(yè)的健康發(fā)展。因此，對(duì)于上市企業(yè)而言不論是出自于何種動(dòng)機(jī)采取的哪種方式，從可持續(xù)發(fā)展的角度出發(fā)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)自身建設(shè)摒棄此類(lèi)合法而不合理的管理行為。

參考文獻(xiàn)：

[1]李吉棟.上市公司盈余管理分析.經(jīng)濟(jì)管理出版社.2006.05.01.

篇8

【關(guān)鍵詞】家庭個(gè)人理財(cái) 股票 風(fēng)險(xiǎn)控制

一、研究背景

隨著金融體制的不斷完善和金融產(chǎn)品的日益豐富，家庭資產(chǎn)呈多樣化發(fā)展，城鄉(xiāng)居民家庭參與資本市場(chǎng)投資活動(dòng)的程度不斷加深，越來(lái)越多的普通居民開(kāi)始涉足股市，由于個(gè)人之間風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)、信息充足率、專(zhuān)業(yè)知識(shí)等方面的差別，投資收益存在很大的差別。

股票由于其高流動(dòng)性和高收益性，受到廣大投資者的歡迎，而其高風(fēng)險(xiǎn)卻往往重視不足。本文希望在分析我國(guó)家庭個(gè)人投資股票的基本情況的基礎(chǔ)上，對(duì)個(gè)人投資股票的風(fēng)險(xiǎn)控制提出相關(guān)建議。

二、我國(guó)家庭個(gè)人投資股票的現(xiàn)狀

（一）我國(guó)家庭個(gè)人投資股票的比例

從目前的情況看，家庭個(gè)人投資方向中，銀行儲(chǔ)蓄仍然占據(jù)了半壁江山，占總投資的57.5%，現(xiàn)金為17.93%，股票則為15.45%。鑒于銀行儲(chǔ)蓄的高流動(dòng)性和高安全性，銀行儲(chǔ)蓄一直是居民和機(jī)構(gòu)投資的首選。在當(dāng)前通貨膨脹的背景下，銀行儲(chǔ)蓄收益偏低，扣除通脹之后無(wú)法實(shí)現(xiàn)保值增值的目的，這也促使投資者在滿足日常流動(dòng)性的基礎(chǔ)上將部分資金投入收益更高的領(lǐng)域，股票市場(chǎng)就是典型的高收益工具。

（二）我國(guó)家庭個(gè)人投資股票的盈虧狀況

虧損與收益的對(duì)應(yīng)，是金融市場(chǎng)上的常態(tài)。損失和收益交替出現(xiàn)，和經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的好壞交替呈同步變動(dòng)。除了經(jīng)濟(jì)形勢(shì)之外，行業(yè)的周期性發(fā)展和國(guó)家政策的轉(zhuǎn)變也會(huì)影響到盈虧狀況。

家庭個(gè)人投資股票是否盈利，除了上述基本面的情況，還與個(gè)人對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別能力與規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)能力有關(guān)系。

通過(guò)具體的數(shù)據(jù)分析，我們可以發(fā)現(xiàn)從股市中盈利的群體只占總?cè)藬?shù)的22.17%，其余77.83%則為虧損或者持平。這正好體現(xiàn)了股市“二八”法則，即在股市中，二成投資者盈利，八成投資者虧損或持平。

三、投資股票面臨的風(fēng)險(xiǎn)

家庭個(gè)人投資股票面臨的風(fēng)險(xiǎn)有多種，但在一般情況下，家庭個(gè)人面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要是違約風(fēng)險(xiǎn)、利率風(fēng)險(xiǎn)和通脹風(fēng)險(xiǎn)，其他風(fēng)險(xiǎn)較少遇到。

（一）違約風(fēng)險(xiǎn)

違約風(fēng)險(xiǎn)是指?jìng)鶆?wù)人無(wú)法按時(shí)支付利息和償還本金的風(fēng)險(xiǎn)。違約風(fēng)險(xiǎn)不多見(jiàn)，ST風(fēng)險(xiǎn)警示的股票存在退市的風(fēng)險(xiǎn)，但退市后仍可以在三板市場(chǎng)交易，而且可以參與分紅。至于債券違約，2012年山東海龍債由于資不抵債，瀕臨違約，政府出資解除了違約風(fēng)險(xiǎn)。

（二）利率風(fēng)險(xiǎn)

利率下調(diào)，銀行存款收益低，從而造成買(mǎi)證券者增多、證券價(jià)格便會(huì)隨之上升；相反，利率上調(diào)，銀行存款收益高，則證券價(jià)格也隨之下跌。

（三）通脹風(fēng)險(xiǎn)

物價(jià)指數(shù)上漲時(shí)，債券價(jià)格下降，但是，股票卻是一種保值手段，因?yàn)槲飪r(jià)上漲時(shí)企業(yè)資產(chǎn)也會(huì)隨之增值，因此，物價(jià)上漲也常常引起股價(jià)上漲。不過(guò)總的來(lái)說(shuō)，物價(jià)上漲，債券價(jià)格下跌，股市則會(huì)興旺。

（四）技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)

技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)是指股票市場(chǎng)內(nèi)部因技術(shù)性操作因素引起股價(jià)波動(dòng)而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)因素包括投機(jī)者的投機(jī)性操作、股市的強(qiáng)弱變動(dòng)趨勢(shì)、股價(jià)循環(huán)、信用交易和證券主管部門(mén)對(duì)股票市場(chǎng)的限制性規(guī)定。不同公司的技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)差異可通過(guò)Beta系數(shù)來(lái)反映。

四、股票投資的風(fēng)險(xiǎn)控制

（一）分散系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

分散風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)分散投資工具、投資時(shí)間、投資行業(yè)三個(gè)原則來(lái)實(shí)現(xiàn)。

1.投資工具分散

將資金平均分散到多家公司股票上，總的投資風(fēng)險(xiǎn)會(huì)大大降低。市場(chǎng)上的投資工具對(duì)利率的變動(dòng)有不同的效果，如果選擇兩只反向變動(dòng)的資產(chǎn)，則可以對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)。有研究表明，對(duì)任意選出的60種股票的組合進(jìn)行投資，其風(fēng)險(xiǎn)可將至11.9%左右。

2.時(shí)間分散

股市在得知上市公司派息消息后，股票價(jià)格會(huì)有明顯地變動(dòng)。短期投資宜在發(fā)息日之前大批購(gòu)入該股票，在獲得股息和其他好處后，再將所持股票轉(zhuǎn)手；而長(zhǎng)期投資者則不宜在這期間購(gòu)買(mǎi)該股票。

3.行業(yè)選擇分散

2013年以無(wú)錫尚德、江西賽維等為代表的光伏產(chǎn)業(yè)的衰落很好的說(shuō)明了投資行業(yè)的重要性。股票投資不僅要對(duì)不同的公司分散投資，而且這些不同的公司也不宜都是同行業(yè)的或相鄰行業(yè)的，最好是有一部分或都是不同行業(yè)的，不同行業(yè)、不相關(guān)的企業(yè)才有可能對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)，從而能有效地分散風(fēng)險(xiǎn)。

（二）回避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)

市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)來(lái)自各種因素，需要綜合運(yùn)用回避方法。

1.掌握趨勢(shì)

對(duì)每種股票價(jià)位變動(dòng)的歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行詳細(xì)的分析，從中了解其循環(huán)變動(dòng)的規(guī)律，了解收益的持續(xù)增長(zhǎng)能力。

2.搭配周期股

有的企業(yè)受其自身的經(jīng)營(yíng)限制，一年里有部分時(shí)間停工停產(chǎn)，其股價(jià)在這段時(shí)間里大多會(huì)下跌，為了避免因股價(jià)下跌而造成的損失，可策略性地購(gòu)入另一些開(kāi)工、停工剛好相反的股票進(jìn)行組合，互相彌補(bǔ)股價(jià)可能下跌所造成的損失。

3.選擇買(mǎi)賣(mài)時(shí)機(jī)

以股價(jià)變化的歷史數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，算出標(biāo)準(zhǔn)誤差，并以此為選擇買(mǎi)賣(mài)時(shí)機(jī)的一般標(biāo)準(zhǔn)，當(dāng)股價(jià)低于標(biāo)準(zhǔn)誤差下限時(shí)，可以購(gòu)進(jìn)股票，當(dāng)股價(jià)高于標(biāo)準(zhǔn)誤差上限時(shí)，最好把手頭的股票賣(mài)掉。

4.注意行業(yè)周期

企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況往往呈一定的周期性，經(jīng)濟(jì)氣候好時(shí)，股市交易活躍；經(jīng)濟(jì)氣候不好時(shí)，股市交易必然凋零。要注意不要把股市淡季作為大宗股票投資期。

（三）避免利率風(fēng)險(xiǎn)

了解企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金中自有成份的比例，利率升高時(shí)，負(fù)債較多的公司會(huì)遇到資金困難，從而殃及股票價(jià)格，而利率的升降對(duì)那些借款較少、自有資金較多的企業(yè)或公司影響不大。

參考文獻(xiàn)

[1]甘犁.中國(guó)家庭金融調(diào)查報(bào)告[M].西南財(cái)經(jīng)大學(xué)出版社，2012.

篇9

聽(tīng)到“理財(cái)師”這個(gè)詞,我們可以用精明、果敢、睿智這樣的詞匯來(lái)填充他們的形象,似乎從他們嘴里說(shuō)出的話一定要跟“財(cái)”有關(guān)系。但與何革莉的談話中,記者絲毫沒(méi)感到冷冰冰的“財(cái)氣”,她一直很謙和,很友好,她坦誠(chéng)的回答每一個(gè)問(wèn)題。當(dāng)記者問(wèn)道,如今保險(xiǎn)業(yè)在中國(guó)受到了“不同待遇”,她是如何向客戶營(yíng)銷(xiāo)保險(xiǎn)的?何革莉笑了,她說(shuō)我從不去推銷(xiāo),我只是幫客戶明確自己需要的是什么?！拔視?huì)詢(xún)問(wèn)客戶的需要,然后給予他一些建議,出發(fā)點(diǎn)在客戶,落腳點(diǎn)也在客戶。我愿意做客戶的私人朋友,甚至不去談業(yè)務(wù),不談“財(cái)”,沒(méi)有利益關(guān)系是人性中最美的一部分。如果回到業(yè)務(wù)上來(lái),只有客戶滿意,我才會(huì)高興!”

理財(cái)?shù)闹杏怪?/p>

何革莉是1984年進(jìn)入中國(guó)工商銀行工作的,在這二十五年的時(shí)間里,何革莉從基層做起。迄今為止,慕名而來(lái)的客戶已達(dá)數(shù)千人。同時(shí),她也積攢了大量的銀行工作和客戶服務(wù)的經(jīng)驗(yàn),并見(jiàn)證了中國(guó)的理財(cái)市場(chǎng)從無(wú)到有,可以算得上是國(guó)內(nèi)銀行理財(cái)師行業(yè)的先行實(shí)踐者。面對(duì)當(dāng)前撲朔迷離的市場(chǎng),何革莉認(rèn)為---風(fēng)險(xiǎn)是相對(duì)的,正確的認(rèn)識(shí)并利用風(fēng)險(xiǎn),適時(shí)順勢(shì),才是最佳的理財(cái)方式,即理財(cái)?shù)闹杏怪馈?/p>

何革莉告訴我們,不偏之渭中,不易之渭庸。中庸之道,天人合一,無(wú)往而不勝。做人、做事如能恰到好處的趨于中庸,行正軌、把尺度,則成功如天成。理財(cái)亦是如此?！跋却_定人生所需的保障,再留出日常周轉(zhuǎn)資金,然后確定人生各階段理財(cái)目標(biāo)進(jìn)行打理。長(zhǎng)期不動(dòng)資金用于追求高額回報(bào),提高生活質(zhì)量。攻守兼?zhèn)浞斤@理財(cái)中庸本色?！?/p>

在2007年市場(chǎng)過(guò)熱的背景下,大家難免隨波逐流的持有過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)投資產(chǎn)品,時(shí)至今日,基金折損一半的人大有人在。

面對(duì)持有基金的客戶,何革莉作為工行的客戶經(jīng)理,在2007年上證6100點(diǎn)的2007年9月至10月底,先后三次提示客戶減倉(cāng)直至出倉(cāng),躲避風(fēng)險(xiǎn)(這與當(dāng)時(shí)政府多次提示大家股市有風(fēng)險(xiǎn)是保持一致的)。2007年11月28日,當(dāng)看到客戶開(kāi)始在低位贖基金時(shí),及時(shí)提示客戶冷靜分批進(jìn)場(chǎng),把握反彈機(jī)會(huì)。2008年1月11日第二個(gè)6000點(diǎn)再次提示客戶注意風(fēng)險(xiǎn),基金減倉(cāng)出倉(cāng)。2008年春節(jié)以及3月中、6月中的上漲行情,直至其間隔的下跌行情,再到同年9月22日2270點(diǎn)至10月底的1660的下跌空間,何革莉都做了適當(dāng)提示。尤其在今年7月29日深市跌1000點(diǎn)當(dāng)天,及時(shí)提示客戶再有一周上漲還會(huì)有相應(yīng)的下跌,在8月17日市場(chǎng)已下跌24%時(shí),再次引導(dǎo)并提示客戶低點(diǎn)逐步進(jìn)場(chǎng)而不是出場(chǎng)。對(duì)進(jìn)場(chǎng)的客戶同時(shí)提示9月底10月中關(guān)注減持基金時(shí)機(jī),并繼續(xù)關(guān)注09年11月底至12月初的再進(jìn)場(chǎng)時(shí)機(jī),等待2010年初的上漲行情。何革莉這樣做,就是為了最大限度的保障客戶的利益,利用她的市場(chǎng)經(jīng)驗(yàn)為客戶服務(wù)。

“客戶找我,是因?yàn)樗麄冃湃挝?我必須對(duì)他們負(fù)責(zé)”,何革莉的語(yǔ)氣中流露出像與好朋友聊天般的忠誠(chéng)?！拔也幌胱尶蛻魮p失,所以自己要不斷更新并掌握每日的市場(chǎng)信息,之后才能認(rèn)真做出嚴(yán)謹(jǐn)?shù)慕ㄗh給他們!”

何革莉坦言,經(jīng)常會(huì)有客戶問(wèn)她理財(cái)?shù)牟欢ㄩT(mén)?！拔抑荒苷f(shuō)這是多年經(jīng)驗(yàn)帶給我的一種感覺(jué),而非純粹的技術(shù)理論,這也緣于中庸本身并無(wú)定法,只緣于相對(duì)平衡的把握和對(duì)極端過(guò)后的糾正。譬如:當(dāng)市場(chǎng)過(guò)熱,國(guó)家的緊縮政策會(huì)隨之而來(lái);通俗講,牛市到了讓人感到像在撿錢(qián)的不安階段,一定有個(gè)相反的過(guò)程來(lái)跌出平衡。反之,當(dāng)股市的人氣降到了底點(diǎn),總會(huì)有人悄然進(jìn)場(chǎng)。物極必返――寒來(lái)暑往、牛熊變化、處世人生,無(wú)處不中庸。”

樹(shù)立正確的個(gè)人理財(cái)觀

在采訪中,何革莉告訴記者,在辦理個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的時(shí)候,她遇到的最大問(wèn)題就是:客戶不清楚自己需要什么?“不少剛剛接觸個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的客戶認(rèn)為找理財(cái)師理財(cái)就是為了要賺錢(qián),其實(shí)不然。從字面意思來(lái)看,理財(cái)即打理財(cái)務(wù),更廣義來(lái)說(shuō)就是把一生打理好?！焙胃锢蛘J(rèn)為,理財(cái)?shù)氖滓疤崾琴Y產(chǎn)安全,其次要根據(jù)市場(chǎng)行情和年齡段在客戶日常支出夠用的基礎(chǔ)上合理分配資產(chǎn)流向。個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)一定要立足客戶需求,這也是成為優(yōu)秀理財(cái)師的關(guān)鍵。

何革莉向記者展示目前的理財(cái)品種很多,如股票,基金,保險(xiǎn),黃金,外匯等,那如何制定出符合客戶個(gè)人需求的投資組合呢?

關(guān)于保險(xiǎn)類(lèi)投資。何革莉認(rèn)為保險(xiǎn)始終是人的第一保障需求,把生命各階段的需求確定好,沒(méi)有保險(xiǎn)的理財(cái)是不安全的,不夠的要補(bǔ)足。她拿現(xiàn)在工行的一款養(yǎng)老年金的銀保產(chǎn)品做理財(cái)規(guī)劃比方,假定一年存一萬(wàn),只須5年,就可在55-88歲按月領(lǐng)養(yǎng)老金。保證領(lǐng)取20年,從存款意義上說(shuō)只贏不虧,還可以在交完第一年一萬(wàn)養(yǎng)老金后,讓未來(lái)4年的四萬(wàn)保值增值,年輕人還可以適時(shí)設(shè)定短期投資收益,賺取和減少即將交付的養(yǎng)老保險(xiǎn)費(fèi)。

關(guān)于基金類(lèi)投資。何革莉表示:基金投資五年風(fēng)險(xiǎn)為零,從基金一百五十年的發(fā)展規(guī)律來(lái)看,平均年收益率達(dá)12.5%。所以建議在確立長(zhǎng)期投資賺取穩(wěn)定收益理念的同時(shí),依行情狀況作適當(dāng)波段操作。同時(shí)提示高點(diǎn)選擇新基金,低點(diǎn)選擇老基金。

篇10

關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)報(bào)表；粉飾；防范措施

一、研究的背景

財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾案的發(fā)生非常廣泛，我國(guó)許多的中小企業(yè)，甚至比較規(guī)范的上市公司，乃至全球范圍內(nèi)著名的公司，其違規(guī)操作，抬高利潤(rùn)，粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表的手法令人瞠目結(jié)舌。全球著名的美國(guó)施樂(lè)公司，是全球最大的復(fù)印機(jī)的生產(chǎn)商，被曝連續(xù)3年虛報(bào)了營(yíng)業(yè)收入，其虛報(bào)金額遠(yuǎn)超出證監(jiān)會(huì)與其和解協(xié)議上所估數(shù)額。我國(guó)天津的格林柯?tīng)柹鲜泄?，其?zhí)行總裁顧雛軍通過(guò)不正常的現(xiàn)金流，相關(guān)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)造假，以及勾結(jié)相關(guān)審計(jì)單位等手段對(duì)其公司營(yíng)業(yè)利潤(rùn)進(jìn)行了粉飾，蒙蔽了眾多的報(bào)表使用相關(guān)者，直至東窗事發(fā)后，當(dāng)時(shí)輝煌閃耀的格林柯?tīng)査查g倒閉退市。諸如此類(lèi)的案件還有很多。

二、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾定義及兩方面的識(shí)別方法

（一）若從法律的一面來(lái)看財(cái)務(wù)報(bào)表的粉飾問(wèn)題，大致的可以分為2個(gè)層面：一種是符合法律規(guī)定的粉飾。另外一種則是非法律手段的粉飾，它是指企業(yè)的高層管理者采用人為操縱，即通過(guò)造假等手段來(lái)編制企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表，達(dá)到粉飾企業(yè)真實(shí)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，達(dá)到財(cái)務(wù)報(bào)表中反映的相關(guān)數(shù)據(jù)及信息是管理層所預(yù)期的效果，旨在向投資者表明其公司良好的狀態(tài)?？偠灾?，其實(shí)際上就是作假，一種人為的財(cái)務(wù)操縱。

（二）流動(dòng)性故障粉飾的識(shí)別

由于一些企業(yè)擁有或控制的生產(chǎn)資產(chǎn)的運(yùn)營(yíng)能力比較低，并且市場(chǎng)上對(duì)產(chǎn)品的認(rèn)可度相對(duì)較低，因此這些企業(yè)的實(shí)際資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度是相當(dāng)緩慢的，但報(bào)表使用者在資產(chǎn)負(fù)債表上所查看到的資產(chǎn)項(xiàng)目相關(guān)數(shù)據(jù)，其實(shí)際上并不是流動(dòng)資產(chǎn)項(xiàng)目，從而使得企業(yè)的相關(guān)客戶無(wú)意識(shí)的就高估了企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性。存在于資產(chǎn)負(fù)債表中的流動(dòng)是指流動(dòng)資產(chǎn)的相關(guān)項(xiàng)目的周轉(zhuǎn)速度沒(méi)有達(dá)到其評(píng)價(jià)的要求，而這種障礙有可能會(huì)導(dǎo)致對(duì)信貸人員的誤導(dǎo)。不可忽略的是，企業(yè)的相關(guān)客戶在一定的情況下也會(huì)誤把非流動(dòng)資產(chǎn)當(dāng)做流動(dòng)資產(chǎn)來(lái)劃分處理，從而粉飾了其流動(dòng)性，夸大了信用等級(jí)。

（三）利潤(rùn)表水分粉飾的識(shí)別

利潤(rùn)表中所反映的相關(guān)信息是企業(yè)各部門(mén)進(jìn)行粉飾的重要手段之一，其所反映的與收益相關(guān)的指標(biāo)是否含有水分，我們可以充分發(fā)揮現(xiàn)金流量表的作用，用其來(lái)進(jìn)行相關(guān)檢測(cè)。

利潤(rùn)表的編制是按照權(quán)責(zé)發(fā)生制來(lái)計(jì)算的，以權(quán)責(zé)發(fā)生制為編制基礎(chǔ)的企業(yè)利潤(rùn)表更易被人為粉飾操縱。在現(xiàn)實(shí)生活中，許多企業(yè)，他們的收益很高，但是收益的質(zhì)量卻是相當(dāng)?shù)牟睿@就凸顯了非生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的收益比重大。相應(yīng)地，非生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)所產(chǎn)生的收益大多來(lái)自于對(duì)資產(chǎn)的處置以及對(duì)證券的相關(guān)交易，它不能夠反映企業(yè)的核心力量。某些企業(yè)正是利用這些軟肋，來(lái)人為抬高利潤(rùn)，通過(guò)對(duì)證券的短期投資交易獲得收益，而對(duì)外的一些長(zhǎng)期投資，則是用來(lái)控制其子公司，利用控制權(quán)去謀取其它的好處，但不表現(xiàn)在直接獲取的利益上。

三、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的危害

（一）危害市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)秩序

被粉飾的財(cái)務(wù)報(bào)表是隱瞞了企業(yè)真實(shí)的財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)狀況，會(huì)虛增國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的相關(guān)重要指標(biāo)，欺騙了廣大報(bào)表使用者和投資者，干擾了國(guó)家對(duì)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)的有效判斷，影響其對(duì)經(jīng)濟(jì)的宏觀調(diào)控。

（二）危害企業(yè)發(fā)展

企業(yè)的管理層一般都是以出具的財(cái)務(wù)相關(guān)報(bào)表為決策依據(jù)，粉飾后的財(cái)務(wù)報(bào)表隱瞞了企業(yè)的真實(shí)情況，對(duì)決策者而言形成了錯(cuò)誤的導(dǎo)向，不利于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

（三）危害注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的健康成長(zhǎng)

目前，注會(huì)行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)較為激烈，為了更好的拉攏客戶，某些會(huì)計(jì)師事務(wù)所相互壓低價(jià)格，或者與企業(yè)私下達(dá)成相關(guān)協(xié)議，根據(jù)客戶的意見(jiàn)出具不真實(shí)，不公允的報(bào)告，誤導(dǎo)報(bào)表的相關(guān)使用者與國(guó)家管理層，嚴(yán)重危害注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的健康與良性發(fā)展。

（四）危害會(huì)計(jì)行業(yè)工作者本身

對(duì)于會(huì)計(jì)從業(yè)人員做假賬的行為，在整個(gè)社會(huì)各界已經(jīng)形成了巨大的信任危機(jī)。目前來(lái)說(shuō)，社會(huì)公眾對(duì)于會(huì)計(jì)行業(yè)的誠(chéng)信問(wèn)題相當(dāng)關(guān)注，這種表現(xiàn)出來(lái)的不信任，對(duì)會(huì)計(jì)行業(yè)的發(fā)展是非常不利的。

四、財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾的防范措施

（一）完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和會(huì)計(jì)制度

國(guó)家負(fù)責(zé)制定準(zhǔn)則的部門(mén)要清晰的制定不同的會(huì)計(jì)處理方法，完善一系列具有質(zhì)量性較高的準(zhǔn)則。且準(zhǔn)則與制度的制定在細(xì)節(jié)方面要盡量做到全面、詳細(xì)、完善、合理，只有這樣，我們才能在造假者發(fā)生粉飾行為的時(shí)候，對(duì)其作出相應(yīng)的法律懲罰。

（二）充分發(fā)揮各監(jiān)管體系的監(jiān)督作用

所謂的監(jiān)管體系是由我國(guó)的相關(guān)財(cái)政部門(mén)以及審計(jì)單位，稅務(wù)單位等構(gòu)成。在這些部門(mén)中，企業(yè)與銀行和工商稅務(wù)之間的關(guān)系是比較的緊密的，在監(jiān)督體系中扮演了很重要的角色。各監(jiān)管體系間的相互監(jiān)管是可以有效的防范企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表的造假粉飾。

（三）提高單位負(fù)責(zé)人的法律常識(shí)

作為公司的管理高層，不僅要懂得相關(guān)法律法規(guī)，還要帶頭的去遵守它，在符合法律規(guī)定的條件下經(jīng)營(yíng)，所以對(duì)于提高企業(yè)的內(nèi)部控制制度，以及強(qiáng)化單位主管的責(zé)任是至關(guān)重要的。

（四）完善企業(yè)內(nèi)部審計(jì)監(jiān)督

單位內(nèi)部的審計(jì)監(jiān)督，是非常重要的一種內(nèi)部監(jiān)督制度。企業(yè)要充分重視內(nèi)部的審計(jì)監(jiān)督，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題并處理問(wèn)題。企業(yè)要努力實(shí)踐出一套適合自己內(nèi)部使用的獎(jiǎng)懲制度，這樣可以在保證自身及企業(yè)利益的同時(shí)，還得到體制的制約。

（五）加強(qiáng)財(cái)會(huì)隊(duì)伍的建設(shè)

企業(yè)應(yīng)將重點(diǎn)放在對(duì)會(huì)計(jì)工作者的業(yè)務(wù)和能力上面，企業(yè)的管理人員以及會(huì)計(jì)崗上的工作人員都要擁有良好的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)道德感，一方面要不斷加強(qiáng)各自的法制感，另一方面要懂得自律，加強(qiáng)自己的責(zé)任心與責(zé)任感，樹(shù)立自己的良好形象，維護(hù)自己的道德操守，嚴(yán)格按照國(guó)家的規(guī)定來(lái)辦事。

（六）完善績(jī)效考核的體系

需要建立更加完善的績(jī)效考核體制，徹改往日以經(jīng)濟(jì)相關(guān)指標(biāo)為考核方式的體系，從而引出績(jī)效考核體系。即要對(duì)企業(yè)的各項(xiàng)細(xì)化的財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行考核評(píng)價(jià)，也要對(duì)企業(yè)在生產(chǎn)過(guò)程各部的協(xié)調(diào)、工作配合度、積極性、創(chuàng)造性等方面進(jìn)行考核評(píng)價(jià)，從而建立一個(gè)更加完善的績(jī)效考核的體系。

參考文獻(xiàn)：

[1]田苗. 財(cái)務(wù)報(bào)表粉飾行為及其識(shí)別[J]. 企業(yè)導(dǎo)報(bào). 2012（12）