導(dǎo)語：如何才能寫好一篇財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的概念及分類，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

【關(guān)鍵詞】：現(xiàn)代企業(yè) ；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理 ；問題對(duì)策

中圖分類號(hào)： TU71 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼： A 文章編號(hào)：

引言

隨著中國市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，企業(yè)賴以生存的環(huán)境發(fā)生了巨大變化。來自國內(nèi)、國際市場(chǎng)日益白熱化的競爭，一方面為企業(yè)提供了廣闊的舞臺(tái)，另一方面又潛藏了無數(shù)風(fēng)險(xiǎn)，諸多案例表明，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是導(dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)的最重要原因。只有全面認(rèn)識(shí)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的現(xiàn)狀及成因，切實(shí)加強(qiáng)財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理，才能有效地控制企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

一、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的基本概念及特征

根據(jù)中西方的財(cái)務(wù)理論，通常認(rèn)為現(xiàn)代企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，是企業(yè)在籌資中出現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)。事實(shí)上，這種說法并不完整。眾所周知，現(xiàn)代企業(yè)開展財(cái)務(wù)活動(dòng)，是一套完整的包括投資、籌資、回收以及收益分配等環(huán)節(jié)的系統(tǒng)，在各項(xiàng)環(huán)節(jié)中均可能存在風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)此，我們應(yīng)從整個(gè)財(cái)務(wù)活動(dòng)過程，即由財(cái)務(wù)觀念至最終的財(cái)務(wù)收益全面認(rèn)識(shí)企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。將企業(yè)的“財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)”解釋成：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)客觀存在于現(xiàn)代企業(yè)中，由于受到各種無法預(yù)料及防范的因素影響，導(dǎo)致企業(yè)的實(shí)際財(cái)務(wù)收益與預(yù)期的發(fā)生偏離，進(jìn)而使企業(yè)產(chǎn)生嚴(yán)重?fù)p失。

二、現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題

1.現(xiàn)代企業(yè)的財(cái)務(wù)管理者缺乏認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

只要企業(yè)開展財(cái)務(wù)活動(dòng)，必將產(chǎn)生一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在實(shí)際工作中，我國多數(shù)現(xiàn)代企業(yè)的財(cái)務(wù)管理者缺乏較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，缺乏認(rèn)識(shí)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的客觀規(guī)律，這也是企業(yè)存在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要原因。任何一個(gè)系統(tǒng)的運(yùn)行中，人是重要的影響因素，高素質(zhì)、專業(yè)的財(cái)務(wù)人員，是現(xiàn)代企業(yè)難得一見的寶貴財(cái)富。根據(jù)當(dāng)前的形勢(shì)，當(dāng)代企業(yè)的財(cái)務(wù)管理人員，由于長期受限于專業(yè)教育以及計(jì)劃經(jīng)濟(jì)，其個(gè)人素質(zhì)以及業(yè)務(wù)素質(zhì)相對(duì)較低，尤其是自身的職業(yè)道德及判斷能力，難以滿足目前市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的需求。

2.企業(yè)內(nèi)部決策的科學(xué)性不足

現(xiàn)代企業(yè)出現(xiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的原因，與企業(yè)內(nèi)部會(huì)計(jì)關(guān)系的雜亂密切相關(guān)。具體表現(xiàn)于：首先，我國的現(xiàn)代企業(yè)，企業(yè)與企業(yè)、企業(yè)與各管理部門間的關(guān)系發(fā)生混亂，企業(yè)資金的使用、管理以及利益配置等方面出現(xiàn)權(quán)責(zé)不清、管理雜亂的現(xiàn)象，這使企業(yè)的資金利用率不斷下降，資金嚴(yán)重流失，并且難以保障企業(yè)資金的完整性及安全性。其次，企業(yè)在采購、銷售、生產(chǎn)、市場(chǎng)預(yù)測(cè)以及財(cái)務(wù)管理等環(huán)節(jié)上，缺少合理的統(tǒng)籌分配，這導(dǎo)致企業(yè)的存貨、應(yīng)收賬款等資產(chǎn)損失慘重。最后，企業(yè)做出重要的投資決策時(shí)，并未到市場(chǎng)上進(jìn)行深入的調(diào)研及科學(xué)認(rèn)證，只是一味的投資，最終導(dǎo)致不良資產(chǎn)損失嚴(yán)重。加上，企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)未能得到合理規(guī)劃，籌資成本過高，進(jìn)而促使企業(yè)的負(fù)債比重過大，引發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

三、預(yù)防及控制現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)管理的對(duì)策

1.樹立正確的風(fēng)險(xiǎn)文化及增強(qiáng)員工的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)意識(shí)

在現(xiàn)代企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理中，要想取得較高的效益，需要企業(yè)全體員工的團(tuán)結(jié)協(xié)作以及完善制度的支撐。唯有從風(fēng)險(xiǎn)文化上，增強(qiáng)企業(yè)職員的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，轉(zhuǎn)變以往與我無關(guān)以及分層管理的風(fēng)險(xiǎn)觀念，構(gòu)建充分具體的風(fēng)險(xiǎn)觀念。才能在實(shí)際工作中，及時(shí)發(fā)現(xiàn)及評(píng)估風(fēng)險(xiǎn)，自行調(diào)整及達(dá)到風(fēng)險(xiǎn)防范的團(tuán)隊(duì)化，進(jìn)而將財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的理念及行動(dòng)貫徹落實(shí)在企業(yè)的每位員工中。與此同時(shí)，企業(yè)的相關(guān)管理層，應(yīng)集中精力進(jìn)行市場(chǎng)的調(diào)查及規(guī)劃，加強(qiáng)建設(shè)企業(yè)自身的風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制文化，做到風(fēng)險(xiǎn)文化與制度控制的有機(jī)結(jié)合，從而全面提高企業(yè)自身的風(fēng)險(xiǎn)控制水平。

2.加強(qiáng)應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)管理

應(yīng)收賬款是產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要因素，對(duì)此，應(yīng)重視企業(yè)應(yīng)收款項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)管理。首先，妥善管理企業(yè)的客戶資料，及時(shí)及完整的收集顧客的相關(guān)信息，并根據(jù)可靠的信息對(duì)顧客加以資信評(píng)估，主要包括收集客戶個(gè)人的信息、財(cái)務(wù)及經(jīng)營等情況的信息內(nèi)容。其次，構(gòu)建合理的顧客信用管理體系，依據(jù)企業(yè)的產(chǎn)品銷售制度、資金使用情況等，加以確定顧客的信用日期及信用額度。再次，注重企業(yè)本身的經(jīng)營管理，對(duì)拖欠已久的款項(xiàng)，應(yīng)盡快追償，并構(gòu)建嚴(yán)格規(guī)范的賬款清欠機(jī)構(gòu)及清欠制度。最后，充分發(fā)揮企業(yè)內(nèi)部的審計(jì)監(jiān)督職能，逐漸健全財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)控體系。與此同時(shí)，適時(shí)抽查企業(yè)內(nèi)控制度的行駛狀況，加強(qiáng)應(yīng)收款項(xiàng)的內(nèi)部審計(jì)，如銷售貨物、收款程序的審計(jì)等。

3.構(gòu)建有效可行的風(fēng)險(xiǎn)解決機(jī)制

為有效預(yù)防及控制潛在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，現(xiàn)代企業(yè)應(yīng)從長遠(yuǎn)的利益著想，構(gòu)建及完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防控機(jī)制。第一，利用某種形式，如參與社保等，將企業(yè)的所有或者部分財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行轉(zhuǎn)移，讓其他人承擔(dān)，并構(gòu)建完善的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移制度。第二，通過企業(yè)與企業(yè)間的各種經(jīng)營、聯(lián)營以及對(duì)外投資的多元化等途徑，將企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及時(shí)化解或分散，并構(gòu)建完善的風(fēng)險(xiǎn)化解制度。第三，選取財(cái)務(wù)管理方案時(shí)，全面評(píng)價(jià)每種方案可能出現(xiàn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。另外，在確保理財(cái)目標(biāo)順利完成的條件下，構(gòu)建完善的風(fēng)險(xiǎn)回避制度。第四，構(gòu)建完善的風(fēng)險(xiǎn)基金與積累劃分機(jī)制，及時(shí)補(bǔ)充企業(yè)自身的現(xiàn)有資金，以不斷增強(qiáng)企業(yè)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展實(shí)力，從而有效提高現(xiàn)代企業(yè)的抵抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

4.重視企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)測(cè)

預(yù)測(cè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，是指在識(shí)別及估量風(fēng)險(xiǎn)的基礎(chǔ)上，確認(rèn)企業(yè)面對(duì)的種種風(fēng)險(xiǎn)，以及應(yīng)對(duì)此類風(fēng)險(xiǎn)后，給企業(yè)財(cái)務(wù)產(chǎn)生影響的方法，主要包括風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與風(fēng)險(xiǎn)的估量兩種方法。其中，風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別方法，即企業(yè)經(jīng)營管理中，收集及整理財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)信息，并認(rèn)真分析其的風(fēng)險(xiǎn)環(huán)境，以及識(shí)別其的風(fēng)險(xiǎn)特點(diǎn)及種類等。要想有效識(shí)別潛在的風(fēng)險(xiǎn)，必須適時(shí)調(diào)查及研究企業(yè)的內(nèi)外界環(huán)境，加以判斷各種環(huán)境因素對(duì)現(xiàn)代企業(yè)經(jīng)營管理活動(dòng)造成的影響，預(yù)測(cè)這些風(fēng)險(xiǎn)造成的損失，并分析其的損失原因及性質(zhì)。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別方法主要有：財(cái)務(wù)分析法、幕景分析法以及可行性的研究等。而風(fēng)險(xiǎn)的估量方法，則是利用統(tǒng)計(jì)推算的方法，加以描述已識(shí)別的風(fēng)險(xiǎn)，主要包括各潛在風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生頻數(shù)、損失程度及其對(duì)企業(yè)經(jīng)營環(huán)境的影響等。通過估量企業(yè)的潛在風(fēng)險(xiǎn)，為后來財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防控、處理以及決策等做出準(zhǔn)確依據(jù)。企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的估量方法，包括費(fèi)希爾線性的判定法、概率的估量法等。

5.企業(yè)應(yīng)當(dāng)建立合理的資本結(jié)構(gòu)

負(fù)債融資是一把“雙刃劍”，既能為企業(yè)帶來收益，同時(shí)也增大了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)應(yīng)該對(duì)這些風(fēng)險(xiǎn)因素進(jìn)行權(quán)衡，確定在一定條件下獲取最大收益的資本結(jié)構(gòu)，使財(cái)務(wù)杠桿利益抵消風(fēng)險(xiǎn)增大所帶來的不利影響。在確定資本結(jié)構(gòu)時(shí)，應(yīng)從自身實(shí)際的生產(chǎn)經(jīng)營能力、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況和償債能力進(jìn)行綜合分析，結(jié)合企業(yè)未來時(shí)期銷售收入的增長幅度及穩(wěn)定程度，企業(yè)所處行業(yè)競爭的情況等因素，以確定最佳資本結(jié)構(gòu)，保持資金和負(fù)債之間適當(dāng)?shù)谋壤P(guān)系。其次，企業(yè)必須保持流動(dòng)資產(chǎn)和固定資產(chǎn)有一定的比例；因?yàn)榱鲃?dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力比較強(qiáng)，流動(dòng)資產(chǎn)所占比例越大，償債能力越強(qiáng)，但是過多的流動(dòng)資產(chǎn)會(huì)使資金閑置，對(duì)企業(yè)增加收益不利。此外，企業(yè)必須確定適度的負(fù)債結(jié)構(gòu)，即借入資金的來源結(jié)構(gòu)和期限結(jié)構(gòu)，根據(jù)借款金額、期限、利率的高低選擇適當(dāng)?shù)幕I資方式，并在負(fù)債總額一定的情況下，確定流動(dòng)負(fù)債和長期負(fù)債的比例，使它們的結(jié)構(gòu)趨于合理，減輕到期支付壓力和風(fēng)險(xiǎn)。在金融行業(yè)競爭加劇的情況下，企業(yè)還應(yīng)當(dāng)充分考慮各大銀行在不同種類的業(yè)務(wù)上的不同條件和優(yōu)惠，充分利用現(xiàn)代金融工具，趨利避害，降低籌資成本。

結(jié)束語

總而言之，預(yù)防及控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，是現(xiàn)代企業(yè)開展財(cái)務(wù)管理工作的主要內(nèi)容，是現(xiàn)代企業(yè)項(xiàng)目管理的重要部分之一。我國的現(xiàn)代企業(yè)，應(yīng)加強(qiáng)預(yù)防及控制各種風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)，認(rèn)真分析其存在的原因，并采取相應(yīng)的處理措施，以確保企業(yè)管理工作的順利進(jìn)行，從而促進(jìn)企業(yè)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，以及逐步提高其的市場(chǎng)競爭力。

參考文獻(xiàn)：

[1]王凱.淺談現(xiàn)代企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的防范與管理[J].現(xiàn)代商業(yè)，2009.

篇2

關(guān)鍵詞：財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；原因分析；控制對(duì)策

Abstract: This paper describes the concept and characteristics of financial risk, then analyzes the causes of the financial risks of enterprise production, and then puts forward the Countermeasures of enterprise financial risk control, finally summarizes the full text, in order to control the problem of China's current enterprise financial risk, provide a reference.

Keywords: financial risk; cause analysis; control measures

中圖分類號(hào)：X820.4文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A文章編號(hào)：

一、引言

伴隨著我國當(dāng)前社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制改革步伐的不斷加快，我國企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)也隨著迅速發(fā)展，企業(yè)的財(cái)務(wù)工作作為企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中的重要組成部分，其活躍性越來越凸現(xiàn)出來。企業(yè)在進(jìn)行各項(xiàng)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的過程中，都是以為企業(yè)謀取經(jīng)濟(jì)利益以及謀求企業(yè)更好發(fā)展為目標(biāo)的，但是這一過程中也不可避免的會(huì)面對(duì)一些風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)給企業(yè)帶來的影響是巨大的，甚至?xí)o企業(yè)帶來極為嚴(yán)重的創(chuàng)傷，因此，加強(qiáng)企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與控制就顯得尤為重要，只有及時(shí)有效的發(fā)現(xiàn)企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并及時(shí)采取相應(yīng)的對(duì)策予以改善才能夠保證企業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展。

二、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的概念及特征

（一）企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的概念

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)指的是企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營的過程中，由于各種不可確定因素的影響而導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)環(huán)境發(fā)生改變，從而導(dǎo)致企業(yè)遭受經(jīng)濟(jì)損失的潛在可能性。

（二）企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征

企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)包含的范圍是比較廣泛的，只要是與企業(yè)財(cái)務(wù)工作相關(guān)聯(lián)的風(fēng)險(xiǎn)都可以納入到企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的范圍。通常來看，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的特征主要表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

1．企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有客觀性企業(yè)進(jìn)行所有的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)都有以下兩種可能：一是可以達(dá)到預(yù)期目標(biāo)，二是預(yù)期目標(biāo)難以實(shí)現(xiàn)。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在的，是不以任何個(gè)人或團(tuán)體的意志為轉(zhuǎn)移的。

2．企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有全面性由于企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作涉及到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的方方面面，因此，企業(yè)所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也關(guān)系到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)的各個(gè)環(huán)節(jié)。企業(yè)在籌集資金、投資決策、權(quán)益分配等多個(gè)方面都會(huì)面臨財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

3．企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有不確定性由于企業(yè)所面臨的市場(chǎng)環(huán)境是復(fù)雜多變的，所以市場(chǎng)給企業(yè)帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)也具有一定的不確定性。這種不確定性在一定程度上可以被有效預(yù)測(cè)出來，但是卻很難對(duì)其進(jìn)行確切的估計(jì)。

三、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因分析

伴隨著我國企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營制度的不斷完善，我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的識(shí)別與控制能力也在不斷加強(qiáng)。但是，不可否認(rèn)，我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問題依然比較突出，嚴(yán)重制約著我國企業(yè)的健康持續(xù)發(fā)展。筆者通過分析我國當(dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與控制的現(xiàn)狀，認(rèn)為我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因主要包括以下幾個(gè)方面：

（一）風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)不強(qiáng)

面對(duì)復(fù)雜的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境，企業(yè)所面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)可以說是無處不在的。但是，我國企業(yè)的許多財(cái)務(wù)管理者以及企業(yè)高層管理者往往缺乏對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的高度重視，大多認(rèn)為只要保證企業(yè)資金不出問題就可以了，尚未樹立科學(xué)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制技術(shù)與手段也比較落后，缺乏對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制的實(shí)質(zhì)性管理。

（二）內(nèi)部控制制度不健全

企業(yè)能否制定健全的內(nèi)部控制制度并有效執(zhí)行，對(duì)于企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的科學(xué)預(yù)警與及時(shí)控制是十分重要的，然而，很多企業(yè)卻并沒有將這一問題給予高度重視。比如，不相容職務(wù)設(shè)置問題，尤其是中小企業(yè)由于財(cái)務(wù)工作人員較少，往往由一名財(cái)務(wù)工作者負(fù)責(zé)多項(xiàng)不相容職務(wù)工作，給企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作帶來了極大的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）缺乏有效的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

分析我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制現(xiàn)狀可以發(fā)現(xiàn)，我國企業(yè)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警控制機(jī)制的建設(shè)方面還是非常薄弱的。由于我國當(dāng)前企業(yè)的財(cái)務(wù)工作者財(cái)務(wù)專業(yè)素養(yǎng)普遍不高，而企業(yè)的高層管理者又對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制缺乏理性認(rèn)識(shí)，這無疑會(huì)導(dǎo)致企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制環(huán)節(jié)的弱化。就我國企業(yè)當(dāng)前財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制現(xiàn)狀來看，多數(shù)企業(yè)都尚未建立有效的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制，在這種狀況下，一旦企業(yè)面臨財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，往往會(huì)顯得手忙腳亂，不知所措，嚴(yán)重的還可能因?yàn)樨?cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的來勢(shì)過快而使企業(yè)走向破產(chǎn)的境地，直接威脅到了企業(yè)的長期持續(xù)發(fā)展。

四、企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制對(duì)策

針對(duì)上述部分關(guān)于我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制問題產(chǎn)生的原因，筆者提出以下幾個(gè)方面的控制對(duì)策，以期能夠?qū)ξ覈?dāng)前企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制問題提供一點(diǎn)可借鑒之處。

（一）樹立科學(xué)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理理念

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，是指企業(yè)在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理中形成的相互聯(lián)系、相互制約的功能體系。建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，首先，要明確承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)者的責(zé)、權(quán)、利，爭取風(fēng)險(xiǎn)、收益與報(bào)酬的相互統(tǒng)一；其次，要建立合理、協(xié)調(diào)的行為激勵(lì)與監(jiān)督約束機(jī)制，解決好企業(yè)所有者、經(jīng)營者和企業(yè)員工等內(nèi)部利益主體之間，以及企業(yè)與政府、債權(quán)人等外部利益主體之間收益分享和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)的關(guān)系。一是明確管理者所應(yīng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任；二是賦予管理者相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理權(quán)限；不是給予風(fēng)險(xiǎn)管理者應(yīng)得的利益。按照責(zé)、權(quán)、利相結(jié)合的原則，使管理者和承擔(dān)者享受一定的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償。

（二）建立健全內(nèi)部控制制度

內(nèi)部控制是企業(yè)為了提高經(jīng)營管理效率、保證信息質(zhì)量真實(shí)可靠、保護(hù)資產(chǎn)安全完整、促進(jìn)法律法規(guī)有效遵循和發(fā)展戰(zhàn)略得到實(shí)現(xiàn)等而由單位管理層及員工共同實(shí)施的一個(gè)權(quán)責(zé)明確、制衡有力、動(dòng)態(tài)改進(jìn)的管理過程。建立有效的內(nèi)部控制制度必須完善法人治理結(jié)構(gòu)，通常由股東大會(huì)、董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、經(jīng)理層和職能部門組成并形成授權(quán)、決策、執(zhí)行和監(jiān)督體系。董事會(huì)要能對(duì)企業(yè)的經(jīng)營管理決策起到真正監(jiān)督和引導(dǎo)的作用。注意明確管理者所應(yīng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，賦予其相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理權(quán)限。

（三）制定有效的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制

對(duì)于企業(yè)而言，生存是基本，而影響企業(yè)生存的主要因素為財(cái)務(wù)危機(jī)，因此建立一套科學(xué)合理的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)，可以對(duì)潛在的財(cái)務(wù)危機(jī)加以防御，為企業(yè)的生存和發(fā)展提供有利的保障。

首先公司應(yīng)建立實(shí)時(shí)、全而、動(dòng)態(tài)的財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制財(cái)務(wù)預(yù)警機(jī)制是以公司信息化為基礎(chǔ)，對(duì)公司在經(jīng)營管理活動(dòng)中的潛在風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行實(shí)時(shí)監(jiān)控的系統(tǒng)貫穿于公司經(jīng)營活動(dòng)的全過程，以公司的財(cái)務(wù)報(bào)表、經(jīng)營計(jì)劃及其他相關(guān)的財(cái)務(wù)資料為依據(jù)，利用財(cái)會(huì)、統(tǒng)計(jì)、金融、管理等理論，運(yùn)用合理的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警模型進(jìn)行定性、定量分析，從而有效評(píng)估企業(yè)所面臨的各項(xiàng)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)并予以預(yù)警。

通過上述幾個(gè)部分的分析與論述，我們可以看到，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制改革的深入發(fā)展促進(jìn)了企業(yè)的繁榮，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與控制問題也隨之凸顯出來。基于這一現(xiàn)狀，企業(yè)首先應(yīng)當(dāng)正視所存在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，繼而科學(xué)分析其產(chǎn)生的原因，然后及時(shí)有效的提出針對(duì)性控制對(duì)策。只有這樣，才能使企業(yè)有效避免財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)帶來的潛在損失，才能使企業(yè)從激烈的市場(chǎng)競爭中占有一席之地并不斷擴(kuò)大市場(chǎng)份額。

參考文獻(xiàn)：

［1］呂曉東．淺談我國企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理［J］．公用事業(yè)財(cái)會(huì)，2007，（03）．

［2］張愛麗．淺論企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及其防范［J］．工業(yè)審計(jì)與會(huì)計(jì)，2008，（03）．

［3］鄧長才．淺談企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與防范［J］．工業(yè)審計(jì)與會(huì)計(jì)，2008，（06）．

篇3

關(guān)鍵詞：保守型資本結(jié)構(gòu)；中庸型資本結(jié)構(gòu)；風(fēng)險(xiǎn)型資本結(jié)構(gòu)

中圖分類號(hào)：F032.1 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2012）03-00-01

一、什么是資本結(jié)構(gòu)？

(一)資本結(jié)構(gòu)的概念

資本結(jié)構(gòu)也稱融資結(jié)構(gòu)，它是指企業(yè)在籌集資金時(shí)，由不同的渠道取得的資金之間的有機(jī)構(gòu)成及其比例關(guān)系。它不僅包括負(fù)債與權(quán)益的構(gòu)成比例關(guān)系，而且包括全部負(fù)債中流動(dòng)負(fù)債與長期負(fù)債的構(gòu)成與比例以及權(quán)益資本內(nèi)部的構(gòu)成與比例。資本結(jié)構(gòu)涉及到企業(yè)籌資，經(jīng)營，利益分配等各個(gè)方面，是影響企業(yè)長期償債能力的重要因素，也是檢驗(yàn)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)。

(二)資本結(jié)構(gòu)的類型

不同的資本結(jié)構(gòu)，其資金成本和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是各不同的。資金成本是指企業(yè)為獲取某類資本所要村出的代價(jià)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指企業(yè)由于籌措資本對(duì)資金的供應(yīng)者承擔(dān)的義務(wù)和可能發(fā)生的風(fēng)險(xiǎn)。最佳的資本結(jié)構(gòu)是資金成本最低而財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)最小的融資結(jié)構(gòu)。事實(shí)上，這種資本結(jié)構(gòu)是不存在的，低資金成本往往伴隨著高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，而低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)又與高資金成本相聯(lián)系。企業(yè)應(yīng)根據(jù)自身的實(shí)際情況，在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與資金成本之間衡量，選擇最適合自己生存和發(fā)展的資本結(jié)構(gòu)。在實(shí)踐中存在三種資本結(jié)構(gòu)類型：保守型資本結(jié)構(gòu)，中庸型資本結(jié)構(gòu)，風(fēng)險(xiǎn)型資本結(jié)構(gòu)。

保守型資本結(jié)構(gòu)，是指在資本結(jié)構(gòu)中主要采取資本融資，且在負(fù)債融資結(jié)構(gòu)中以長期負(fù)債為主。在這種資本結(jié)構(gòu)之下，企業(yè)減輕了短期償債的壓力，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較低，但是由于資本融資與長期負(fù)債融資的成本較高，又會(huì)加大企業(yè)的資金成本。由此可見，這是一種低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，高資金成本的資本結(jié)構(gòu)。一般適用于偏好低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的經(jīng)營者，剛剛新建的企業(yè)，或是規(guī)模較小的企業(yè)。

中庸型資本結(jié)構(gòu)，是指資本融資與負(fù)債融資的比重主要根據(jù)資金使用用途來確定，即資本融資與長期負(fù)債融資用于購買企業(yè)廠房，機(jī)器設(shè)備等長期資產(chǎn)，而流動(dòng)負(fù)債融資主要用于購買材料，燃料，辦公用品等流動(dòng)資產(chǎn)。同時(shí)，還應(yīng)使資本與負(fù)債資本融資的比重保持在較為合理的水平上。由此可見，這是一種中等財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和中等資金成本的資本結(jié)構(gòu)。大多數(shù)企業(yè)界可根據(jù)自身的情況，調(diào)節(jié)資本與負(fù)債資本融資的比重，采用中庸型資本結(jié)構(gòu)。

風(fēng)險(xiǎn)型資本結(jié)構(gòu)，是指在資本結(jié)構(gòu)中主要采用負(fù)債融資，流動(dòng)負(fù)債也被長期資產(chǎn)大量占用。在這種資本結(jié)構(gòu)之下，企業(yè)資本很少，資金成本很低，但是有大量負(fù)債融資，企業(yè)得面對(duì)嚴(yán)峻貸款壓力，高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，以及隨時(shí)都有破產(chǎn)的可能。由此可見，這是一種高財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)峰，低資金成本的資本結(jié)構(gòu)。在實(shí)踐中，高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)必然帶來高額的利潤，所以只有特殊的企業(yè)，在特定的情況下，才會(huì)采用風(fēng)險(xiǎn)型資本結(jié)構(gòu)。

二、如何優(yōu)化企業(yè)資本結(jié)構(gòu)？

(一)企業(yè)資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整方法

企業(yè)在籌措資金時(shí)，隨著周圍經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，資本結(jié)構(gòu)也表現(xiàn)為一種動(dòng)態(tài)的結(jié)構(gòu)調(diào)整過程。資本結(jié)構(gòu)的調(diào)整方法有兩種：存量調(diào)整和流量調(diào)整。

存量調(diào)整是在企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)規(guī)模下，對(duì)現(xiàn)存自有資本和負(fù)債進(jìn)行結(jié)構(gòu)上的相互轉(zhuǎn)化，存量調(diào)整主要運(yùn)用于企業(yè)負(fù)債比例過高。

流量調(diào)整是通過追加或縮小企業(yè)現(xiàn)有的資本數(shù)量，以實(shí)現(xiàn)原有資本結(jié)構(gòu)的合理化調(diào)整。方法一，追加企業(yè)現(xiàn)有資本數(shù)量。若企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債比率過低，且企業(yè)效益良好時(shí)，為充公發(fā)揮財(cái)務(wù)杠桿作用，可以追加貸款。優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)的關(guān)鍵是確定負(fù)債與所有者權(quán)益的適宜比例。企業(yè)可以通過比較投資利潤率與資金成本率的高低來決定貸款的多與少。一般來說，當(dāng)投資利潤率高于資金成本率時(shí)，貸入的資金越多，企業(yè)的經(jīng)營者充分利用財(cái)務(wù)杠桿，投資者就能獲得更多的利潤；當(dāng)投資利潤率低于資金成本率時(shí)，此時(shí)，企業(yè)管理者要盡可能減少借入資本，充分利用自有資本，企業(yè)的所有者才不至于流失更多本該所于自己的利潤。方法二，縮小企業(yè)現(xiàn)有資本數(shù)量。若企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債比率過高，財(cái)務(wù)形象欠佳，可以通過提前償還債務(wù)，提高企業(yè)信用等級(jí)等方法。

(二)對(duì)不同企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)優(yōu)化措施

我認(rèn)為在現(xiàn)實(shí)生活中，客觀上存在著資本結(jié)構(gòu)的最優(yōu)組合。負(fù)債籌資是資金成本最低的籌資方式。在企業(yè)的各項(xiàng)資金來源中，由于債務(wù)資金利息在企業(yè)支付所得稅之前支付；且債權(quán)人比投資者承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小，要求的報(bào)酬也相對(duì)較低，因此債務(wù)資金的成本通常是最低的。負(fù)債籌資的資金成本雖然低于其它籌資方式，但是不能用單項(xiàng)資金成本的高低作為衡量的標(biāo)準(zhǔn)。只有當(dāng)企業(yè)總資金成本最低時(shí)的負(fù)債水平才是較為合理的，必須考慮到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的加大對(duì)資金成本的影響。企業(yè)在籌資決策中，要根據(jù)企業(yè)自身的實(shí)際情況，通過不斷優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)使其趨于合理。不同的企業(yè)應(yīng)采取不同的資本優(yōu)化措施。

對(duì)于規(guī)模小，或新建的企業(yè)，首先，應(yīng)采取謹(jǐn)慎的態(tài)度，以本行業(yè)平均資產(chǎn)負(fù)債率為標(biāo)準(zhǔn)，控制好本企業(yè)的負(fù)債融資。其次，由于企業(yè)新建或規(guī)模較小，其抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，可盡量采用資本融資；同時(shí)在負(fù)債融資中又以長期負(fù)債為主。這樣做，雖然會(huì)增加資金成本，但可減輕企業(yè)短期償債壓力，從而降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

就眾多的一般企業(yè)而言，雖然資產(chǎn)負(fù)債率較高，但是企業(yè)經(jīng)營基本上是不盈不虧，或略有節(jié)余，或略有虧損。在這種情況下，其資本結(jié)構(gòu)應(yīng)以存量調(diào)整為主。充公利用債轉(zhuǎn)股這一政策，對(duì)企業(yè)銀行不良貸款進(jìn)行債務(wù)重組。以金融資產(chǎn)管理公司為投資主體，實(shí)行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)，原來的還本付息轉(zhuǎn)變?yōu)榘垂煞莘旨t。從而優(yōu)化企業(yè)的資本結(jié)構(gòu)。

篇4

初級(jí)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)最后一章，講述的是財(cái)務(wù)管理基礎(chǔ)知識(shí)，筆者對(duì)該章內(nèi)容進(jìn)行總結(jié)，以供廣大學(xué)員參考。

一、收益的概念及其計(jì)算

1.收益的概念：

（1）含義：

收益：資產(chǎn)價(jià)值在一定時(shí)期的增值（沒有特別指出的是一年）

第一步：持有期收益（資產(chǎn)收益額）=股利收入I+買賣價(jià)差收入（股票）=利息收入D+買賣價(jià)差收入（債券）=投資收益額（I、D）+投機(jī)收益額（買賣價(jià)差收入）（絕對(duì)數(shù)概念）

持有期收益率（資產(chǎn)收益率）=收益額/投資額*100%=投資收益率+投機(jī)收益率=（投資收益額/投資額+投機(jī)收益額/投資額）*100%

第二步：如果收益率不是按年表示的收益率，則應(yīng)當(dāng)換算為按年表示的收益率 。

注：該組公式適用于時(shí)間較短而不考慮貨幣時(shí)間價(jià)值的（不考慮時(shí)間、折現(xiàn)問題）

（2）表示 ： 絕對(duì)數(shù)、相對(duì)數(shù)。一般情況下收益的表現(xiàn)形式用相對(duì)數(shù)的表現(xiàn)形式，而不用絕對(duì)數(shù)的表現(xiàn)形式。

二、計(jì)算：

1.單項(xiàng)資產(chǎn)收益率的計(jì)算。（同上）

2.投資組合收益率的計(jì)算：（目標(biāo)：降低風(fēng)險(xiǎn)的同時(shí)不降低收益）各種投資所占的比重（一般用W表示）乘以該種投資的收益率，然后將其求和。

3.對(duì)購買方而言叫投資（組合）收益率，對(duì)于發(fā)行方而言叫單項(xiàng)資金成本或加權(quán)資金成本計(jì)算。

三、債券收益率分類

1.票面收益率：（印好的）

2.本期收益率（投資收益率）=年利息/買入價(jià)*100%

3.持有期收益率 （同1收益含義中的計(jì)算）

4.以上1-3一般都不考慮貨幣時(shí)間價(jià)值或折現(xiàn)問題，若時(shí)間超過一年，則要考慮貨幣時(shí)間價(jià)值問題。

四、股票收益率的分類：

1.本期收益率=年現(xiàn)金股利/本期股票價(jià)格*100%

2.持有期收益率=[（股票出售價(jià)-買入價(jià)）+持有期間的現(xiàn)金股利]/股票買入價(jià)*100%

3.持有超過一年的，考慮貨幣時(shí)間價(jià)值（1）股票固定模型.（2）股票固定增長模型（3）三階段模型）

五、資產(chǎn)收益率的類型

1.實(shí)際收益率（持有期收益率）

2.名義收益率（債券上印好的，除債券外別的沒有）

3.預(yù)期收益率（將來收益率）=投資人必要報(bào)酬率（最低要求收益率）=無風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率+風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率

六、期望收益率的計(jì)算

1.知道概率的情況下 ：

例：某飯店收益率為40%的概率為30%，收益率為25%的概率為50%，收益率為-10%的概率為20%

期望收益率E= 40%*30%+25%*50%+（-10%）*20%=22.5%

2.不知道概率的情況下：（簡均法）

期望收益率E=（40%+25%-10%）/3=18.33%

3.公式

E＝Rf＋β(Rm-Rf )

E=Rf+b*V

七、風(fēng)險(xiǎn)的概念及計(jì)算

1.風(fēng)險(xiǎn)的概念：風(fēng)險(xiǎn)伴隨著收益（高收入，高風(fēng)險(xiǎn)）

（1）含義：收益過程當(dāng)中的不確定性（P23頁）

2.分類：

（1）系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)（市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、不可分散風(fēng)險(xiǎn)）比如：戰(zhàn)爭、自然災(zāi)害、全球的原材料價(jià)格上漲。

（2）非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)（公司特有風(fēng)險(xiǎn)、可分散風(fēng)險(xiǎn)）比如：罷工

3.表示： β（貝塔）

4.風(fēng)險(xiǎn)的計(jì)算：

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)：資金利潤率高于息稅前利率的，借款越少越好；資金利潤率低于息稅前利潤的，借款越多越好。

（1）收益率的方差：

例：某企業(yè)期望收益率為40%的概率為30%，期望收益率為20%的概率為50%，期望收益率為-10的概率為20%。

①先求期望收益率；E=30%*40%+50%*20%+20%*（-10%）=20% 。②σ的平方=（40%-20%）的平方*30%+（20%-20%）的平方*50%+（-10%-20%）的平方*20%=3%

（2）收益率的標(biāo)準(zhǔn)差：收益期偏離期望的收入

收益率的標(biāo)準(zhǔn)差σ=收益率的方差開平方

引入標(biāo)準(zhǔn)離差率的原因是：當(dāng)兩個(gè)投資方案收益、風(fēng)險(xiǎn)都不相同時(shí)，無法做出決策只能取決于投資者的態(tài)度，但此時(shí)需要計(jì)算兩方案的風(fēng)險(xiǎn)大小。

（3）標(biāo)準(zhǔn)離差率是收益率的標(biāo)準(zhǔn)差與期望值之比。

收益率的標(biāo)準(zhǔn)離差率V=σ/ E

（4）協(xié)方差σ1*σ2*rjp 是分散非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的相關(guān)系數(shù)，是衡量兩組系數(shù)

（5）β衡量系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)

①公式法：

(σ個(gè)*σ市*rjp)/(σ市)的平方=(σ個(gè)/σ市)*rjp=β

進(jìn)而可以推出 σ市*β=σ個(gè)*rjp

②單個(gè)法：

Ki=Rf＋β(Rm-Rf )

若告知風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率反求β

③加權(quán)法：

八、風(fēng)險(xiǎn)與收益的關(guān)系

1.關(guān)系： 高風(fēng)險(xiǎn)高收益，低風(fēng)險(xiǎn)低收益，無風(fēng)險(xiǎn)，基本收益（國庫券）

必要收益率 = Rf＋(Rm-Rf)= Rf+b*V

風(fēng)險(xiǎn)收益率＝b*v= Rm-Rf(證券市場(chǎng)平均的風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬)

Rm是整個(gè)證券市場(chǎng)平均報(bào)酬率＝平均有風(fēng)險(xiǎn)+平均的無風(fēng)險(xiǎn)Rf

2.計(jì)算

資本資產(chǎn)定價(jià)模型Ki=Rf+β(Rm－Rf)＝Rf＋b*v

b*v風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率

風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬系數(shù)（風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值系數(shù)）（一般已知）b= 風(fēng)險(xiǎn)報(bào)酬率/總風(fēng)險(xiǎn)V

參考文獻(xiàn)：

篇5

關(guān)鍵詞：發(fā)電企業(yè)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析；對(duì)策探討

中圖分類號(hào)：F275 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2014）09-00-01

一、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的概念及產(chǎn)生的原因

財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是指公司財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當(dāng)使公司可能喪失償債能力而導(dǎo)致投資者預(yù)期收益下降的風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有廣義的定義和狹義的定義：狹義定義把風(fēng)險(xiǎn)定義為損失的不確定性，而廣義風(fēng)險(xiǎn)則認(rèn)為風(fēng)險(xiǎn)不只是指損失的不確定性，還包括盈利的不確定性。

企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因很多，既有企業(yè)外部的原因，也有企業(yè)自身的原因。經(jīng)濟(jì)環(huán)境、法律環(huán)境、市場(chǎng)環(huán)境、社會(huì)文化環(huán)境、資源環(huán)境等宏觀因素雖然存在于企業(yè)之外，但卻能對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理產(chǎn)生重大的影響 ，是產(chǎn)生財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的外部原因，而資產(chǎn)管理不到位、企業(yè)財(cái)務(wù)管理人員缺乏風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)則是產(chǎn)生風(fēng)險(xiǎn)的內(nèi)部原因。

二、發(fā)電企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析

對(duì)發(fā)電企業(yè)而言，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)為國家政策變化導(dǎo)致的收益減少和成本增加的風(fēng)險(xiǎn)、資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)、員工素質(zhì)不高導(dǎo)致其不能準(zhǔn)確對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)判的風(fēng)險(xiǎn)。

（一）電價(jià)調(diào)整導(dǎo)致收益減少的風(fēng)險(xiǎn)

因電煤價(jià)格持續(xù)上漲并長期保持高位運(yùn)行，雖然國家出臺(tái)了煤電價(jià)格聯(lián)動(dòng)的相關(guān)政策，但電價(jià)上調(diào)由政府控制，電價(jià)疏導(dǎo)嚴(yán)重滯后，導(dǎo)致發(fā)電企業(yè)出現(xiàn)巨額虧損。2012年煤價(jià)開始出現(xiàn)下降趨勢(shì)后，2013年9月國家下調(diào)了火電上網(wǎng)電價(jià)，企業(yè)盈利能力開始下降，特別是今年煤價(jià)一直低位徘徊，未來電價(jià)水平仍然存在政策調(diào)低的可能，造成企業(yè)利潤增長受限，影響企業(yè)經(jīng)營成果。

（二）煤炭、環(huán)保政策導(dǎo)致成本增加的風(fēng)險(xiǎn)

對(duì)以火電機(jī)組為主的發(fā)電企業(yè)而言，燃料成本占總成本的70%左右，為了平抑國內(nèi)較高的電煤價(jià)格，控制燃料成本的快速增長，發(fā)電企業(yè)加強(qiáng)了進(jìn)口煤的采購力度并取得了一定的成效。隨著國內(nèi)煤炭產(chǎn)能出現(xiàn)過剩，國家對(duì)進(jìn)口煤炭采取了一定的限制措施，同時(shí)對(duì)國內(nèi)煤炭質(zhì)量與產(chǎn)能進(jìn)行整頓，上述政策的實(shí)施有可能促使下一階段電煤價(jià)格產(chǎn)生波動(dòng)，企業(yè)燃料成本面臨上漲壓力。

為了應(yīng)對(duì)愈演愈烈的霧霾天氣， 2014年7月1日起國家開始執(zhí)行新的火電廠大氣污染物排放標(biāo)準(zhǔn)。新標(biāo)準(zhǔn)的實(shí)施促使發(fā)電企業(yè)加大對(duì)環(huán)保設(shè)備的投入和改造，特別是脫硫、脫硝、除塵設(shè)施投入成本的增加和排污費(fèi)上繳壓力的劇增，給企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營帶來壓力，其次發(fā)電企業(yè)排放的各項(xiàng)污染物如沒有按國家有關(guān)要求達(dá)標(biāo)排放，企業(yè)還將面臨被環(huán)保部門處罰的風(fēng)險(xiǎn)。

（三）資產(chǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)

主要表現(xiàn)在一是應(yīng)收款項(xiàng)長期掛賬，隨著時(shí)間推移和人員更替，清欠難度加大。二是按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則規(guī)定對(duì)具有一定年限的應(yīng)收款項(xiàng)要進(jìn)行計(jì)提壞賬準(zhǔn)備，存在壞賬呆賬侵蝕企業(yè)利潤的風(fēng)險(xiǎn)，影響經(jīng)營狀況。三是由于未能及時(shí)清理和處置低效無效資產(chǎn)，造成企業(yè)流動(dòng)資金被長期占用，資金壓力增大，資產(chǎn)流失危險(xiǎn)增強(qiáng)。

（四）財(cái)務(wù)人員風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)淡薄帶來的風(fēng)險(xiǎn)

部分財(cái)務(wù)人員控制經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)不夠，主要表現(xiàn)在一是職業(yè)素質(zhì)與業(yè)務(wù)需求不相匹配，職業(yè)判斷能力較弱，不能對(duì)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)進(jìn)行準(zhǔn)確的風(fēng)險(xiǎn)預(yù)判并進(jìn)行正確的業(yè)務(wù)處理。二是對(duì)規(guī)章制度學(xué)習(xí)不深入、把握不準(zhǔn)確，不能按制度和流程辦事，工作責(zé)任感和使命感不強(qiáng)，導(dǎo)致工作中忽視基礎(chǔ)管理，履行崗位職責(zé)不到位，內(nèi)部牽制機(jī)制不能有效發(fā)揮作用。

三、防范財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的主要對(duì)策

（一）外部風(fēng)險(xiǎn)

宏觀政策和外部環(huán)境屬于系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，企業(yè)不能完全控制，只能采取承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的策略，積極引導(dǎo)其朝有利的方向發(fā)展。

主要對(duì)策為：

一是加強(qiáng)電價(jià)政策研究，積極關(guān)注深化電力改革帶來的政策變化，采取有效措施應(yīng)對(duì)各種變化對(duì)企業(yè)帶來的影響。

二是緊跟煤炭市場(chǎng)變化，合理安排煤炭訂貨，統(tǒng)籌謀劃進(jìn)口煤資源和采購，全力降低燃料成本。

三是加強(qiáng)環(huán)保設(shè)施的管理，研究國家政策和環(huán)保標(biāo)準(zhǔn)要求，結(jié)合環(huán)保設(shè)備（脫硫、脫銷、除塵設(shè)施等）現(xiàn)狀，確定污染物治理方案并組織實(shí)施，確保達(dá)標(biāo)排放。

（二）內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)

內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)采取控制風(fēng)險(xiǎn)的策略。

主要對(duì)策為：

一是結(jié)合企業(yè)實(shí)際情況，抓住清欠重點(diǎn)，按應(yīng)收款項(xiàng)賬齡長短和追收難度有重點(diǎn)的開展清收工作。強(qiáng)化資產(chǎn)減值管理，加大對(duì)已提減值準(zhǔn)備或賬銷案存資產(chǎn)的清欠回收。

二是加大對(duì)低效無效資產(chǎn)的處置力度，突出物資采購的計(jì)劃性，切實(shí)防止存貨的大量積壓。加強(qiáng)資產(chǎn)日常管理，有效落實(shí)各項(xiàng)資產(chǎn)清查制度，按月對(duì)物資、原材料、燃料等存貨進(jìn)行清查、盤點(diǎn)和核對(duì)。

篇6

關(guān)鍵詞 涉入度 消費(fèi)決策 森林游憩產(chǎn)業(yè)

中圖分類號(hào)：F724 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

1涉入度的相關(guān)研究

1.1涉入度的定義

關(guān)于涉入度研究還要從1947 年Sherif 和Cantril在其文章中所提的“自我涉入”說起。自我涉入是指“用以預(yù)測(cè)一個(gè)人因其地位或角色對(duì)于說服（或相反意見）的態(tài)度”。而將涉入的概念運(yùn)用于營銷領(lǐng)域的學(xué)者則是Krugman，他在1965 年以“低涉入”的概念來解釋電視廣告的效果。根據(jù)方法來定義以Mittal（1983）和Zaichkowsky（1985）為主要代表的學(xué)者們主張從研究方法的角度出發(fā)來定義，他們傾向于從個(gè)人的主觀感受出發(fā)，強(qiáng)調(diào)產(chǎn)品與個(gè)人的相關(guān)程度或產(chǎn)品引發(fā)的個(gè)人心理感覺和行為，認(rèn)為涉入度是一種受到刺激所激發(fā)的心理活動(dòng)，也包含了消費(fèi)者的需求和內(nèi)心感受的吻合程度。

1.2涉入度相關(guān)理論研究

個(gè)人涉入。韓兆林提出個(gè)人對(duì)事物所感覺到的相關(guān)程度， 不論其對(duì)象是購買決策、廣告或產(chǎn)品本身， 不論這種相關(guān)狀態(tài)來自于暫時(shí)性的原因、持久性的原因或者二者的結(jié)合， 其涉入程度都必然是由個(gè)人因素、商品因素與情境因素所交織的特定情況所決定的。方科采用問卷調(diào)查的方法，并使用SPSS17.0統(tǒng)計(jì)軟件對(duì)問卷數(shù)據(jù)進(jìn)行整理和分析，劃分為對(duì)四個(gè)風(fēng)險(xiǎn)感知維度，分別是財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、身體風(fēng)險(xiǎn)、心理風(fēng)險(xiǎn)、社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)。值得一提的是，結(jié)論表明：收入這個(gè)變量對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，身體風(fēng)險(xiǎn)，心理風(fēng)險(xiǎn)，社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)這四個(gè)風(fēng)險(xiǎn)變量具有顯著影響，文化程度變量主要在社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)感知方面起到顯著作用。教育水平越高，即文化程度達(dá)到研究生碩士及以上的人所感知的社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)比只受過中小學(xué)教育的人要高。具體來說，在財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)方面，自身因素包括年齡、職業(yè)變量對(duì)其影響的因素較大，消費(fèi)者的年齡越大，相對(duì)于年輕人來說，感知到的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)越高；而從事穩(wěn)定職業(yè)的公務(wù)員、教師，會(huì)沒有個(gè)體戶、企業(yè)合同制的員工這類人群對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的感知程度敏感，對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)最為敏感的職業(yè)當(dāng)屬農(nóng)民。

產(chǎn)品涉入。根據(jù)對(duì)以往研究的回顧，筆者認(rèn)為，大體上可以總結(jié)為五個(gè)維度，這五個(gè)維度是研究產(chǎn)品的涉入程度較為重要的變量，包括：（1）感知風(fēng)險(xiǎn)可能性（perceived risk probability）：消費(fèi)者可能做出錯(cuò)誤購買決策的概率有多大， 10%以內(nèi)代表可能性極小，50%代表有一半的幾率消費(fèi)者會(huì)做出錯(cuò)誤的購買決策，而如果概率達(dá)到70%，那么基本上這次的購買決策是有相對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的，此時(shí)的消費(fèi)者對(duì)于此次的購買行為應(yīng)該做出謹(jǐn)慎的思考，或者是尋求朋友或?qū)I(yè)人士的意見。（2）感知風(fēng)險(xiǎn)重要性（perceived risk）：消費(fèi)者如果做了不符合自己的需要的購買，會(huì)對(duì)他本身造成多大的損失，包括時(shí)間，財(cái)力，人員上的損失，這樣的損失對(duì)于自己本身是否能夠承受。（3）產(chǎn)品感知的重要性（perceived importance of product）：個(gè)人所意識(shí)到的，產(chǎn)品對(duì)其本身的重要程度，比如如果不用這個(gè)產(chǎn)品是不是會(huì)覺得不能生活，又或者說沒有此類產(chǎn)品會(huì)對(duì)消費(fèi)者所從事的工作有影響等。（4）符號(hào)價(jià)值（sign value）：一般來說，商品具有二重性，對(duì)一件商品而言，除了它的使用價(jià)值外，即產(chǎn)品的實(shí)用功能，滿足人們的基本生理需求，更重要還是其商品的價(jià)值，換句話也就是商品對(duì)個(gè)人所具有的象征或是符號(hào)價(jià)值，它能夠?yàn)橄M(fèi)者帶來的精神上的滿足，體現(xiàn)消費(fèi)者的身份和地位。（5）感知享樂價(jià)值（perceived hedonic value）：一件好的商品，必然能夠在內(nèi)在需求、興趣和價(jià)值觀方面引起消費(fèi)者的共鳴，對(duì)其產(chǎn)生吸引力，使得使用這件商品會(huì)使消費(fèi)者身心上得到愉悅的感覺，從而對(duì)此類商品形成品牌忠誠度，越高的忠誠度，代表了其商品的涉入程度越高。

2消費(fèi)決策相關(guān)研究

Ellgeletal，（1995）指出由于品牌或者產(chǎn)品相對(duì)于個(gè)人而言的態(tài)度良好，則在運(yùn)用該產(chǎn)品或者品牌時(shí)的可能性會(huì)比較大，在從事市場(chǎng)區(qū)分或者決定目標(biāo)市場(chǎng)的因素也都源于態(tài)度。態(tài)度從另一個(gè)角度來說就是產(chǎn)品對(duì)消費(fèi)者涉入程度，其涉入的維度不僅包括了產(chǎn)品的使用價(jià)值本身，更重要的還可能是其銷售服務(wù)，給予消費(fèi)中心靈上的滿足感，以及地位身份的顯現(xiàn)。因而產(chǎn)品對(duì)消費(fèi)者涉入程度越高，消費(fèi)者就會(huì)越覺得產(chǎn)品服務(wù)的態(tài)度越好，忠臣度滿足感就會(huì)越高。Wendy和Denver（2000）從社會(huì)因素和人的關(guān)系研究人們的消費(fèi)決策。他們認(rèn)為，人們的消費(fèi)決策與當(dāng)時(shí)所處的環(huán)境有很大的關(guān)系。從中國的消費(fèi)決策的發(fā)展進(jìn)程中來看，對(duì)于這兩位學(xué)者的研究就是一個(gè)很好的例證。在解放初期，也就是計(jì)劃經(jīng)濟(jì)時(shí)代，人們當(dāng)時(shí)的消費(fèi)水平比較低，產(chǎn)品的種類，樣式單一，人們購買產(chǎn)品的渠道也不暢通，大部分的人在選擇產(chǎn)品時(shí)都集中在糧食上面，因而不存在需要做消費(fèi)決策。隨著改革開放的時(shí)候到來，中國發(fā)生了翻天覆地的變化，人們的生活水平不斷提高，在消費(fèi)方面，不再是單純的滿足生理需要，飯能吃飽、衣能蔽體早已不是中國人民所追求的了。整個(gè)社會(huì)的風(fēng)氣是在向往更高層次的生活，需要精神上的滿足。產(chǎn)品的不再是單一的，它開始多彩多樣，讓人目不暇接，無所適從，國外的品牌也開始不斷的涌入中國市場(chǎng)，他們樣式新穎，質(zhì)量上乘，最重要的是擁有“洋氣”。所以，消費(fèi)決策對(duì)消費(fèi)者來說就是一件大事了。Swee（2001）等人發(fā)展了基于社會(huì)因素影響的消費(fèi)決策的理論。將其對(duì)消費(fèi)者的消費(fèi)決策擴(kuò)大到個(gè)人金融服務(wù)的遠(yuǎn)程營銷（距離市場(chǎng)消費(fèi)者金融服務(wù)指令）中去。筆者認(rèn)為，遠(yuǎn)程營銷擴(kuò)大了對(duì)消費(fèi)決策理論研究的領(lǐng)域，研究不再是局限于面對(duì)面的個(gè)體行銷，或者是體驗(yàn)式營銷的方式，它已經(jīng)擴(kuò)展到不用面對(duì)面了，可以存在距離的營銷，這樣的營銷影響范圍會(huì)更廣，但是需要充分的信任感。這樣就對(duì)社會(huì)環(huán)境需要較高的要求，或者產(chǎn)品的涉入度高。Steven和Michal（2003）研究了消費(fèi)決策影響下的一致性和相關(guān)決策選擇背景，而不是僅僅包含指定選擇“決策態(tài)度”所選的值。筆者認(rèn)為，最近的一次有關(guān)“消費(fèi)決策”研究的較為有影響力的就是Cohen和Reed（2006）建立的消費(fèi)決策的多路徑模型，他們建立的新模型調(diào)整先前固定模型（MPAA），對(duì)先前態(tài)度的形成、態(tài)度可測(cè)試性、態(tài)度的強(qiáng)度 和“態(tài)度與行為”進(jìn)行了整合，質(zhì)疑了被視為傳統(tǒng)觀念引導(dǎo)行為的持續(xù)狀態(tài)。該模型強(qiáng)調(diào)了多條路徑態(tài)度形成，包括從外到內(nèi)，并從內(nèi)到外的模式。該模型還提供了相對(duì)矛盾后態(tài)度的非重疊的認(rèn)識(shí)原理。

對(duì)于國內(nèi)而言，奚愷元（ 2000）等人提出的“情感效應(yīng)” （波及效應(yīng)），用于研究個(gè)體的態(tài)度變化對(duì)他們的行為選擇的目標(biāo)和情緒的影響，從而得到結(jié)論，人會(huì)喜歡有目標(biāo)的事情，他們?cè)黾宇~外的開銷，表示愿意花更多的錢為目標(biāo)，即便如此，這不會(huì)有任何喜愛的目標(biāo)預(yù)期利益或收益。趙宇提出的假設(shè)是：決策者在進(jìn)行選擇的時(shí)候，傾向于和他所喜歡的人（持正態(tài)度）保持一致或相近，而有意識(shí)地避免和他討厭的人（持負(fù)態(tài)度）作出相同和類似的選擇。

3森林游憩業(yè)發(fā)展概述

森林是人類誕生的搖籃，人類的祖先在森林中得到了庇護(hù)、食物和水，從而得以繁衍生息。盡管由于在距今1500萬年以前，冰川作用使地球的氣候逐漸變冷、變干，舊大陸（主要指亞、非、歐3洲）許多地區(qū)原先閉合而均相的中新世森林景觀變?yōu)殚_闊的異相的森林――草原景觀，作為森林古猿成員中的弱者，人類的早期祖先不得不離開有限的森林，放棄了非洲熱帶叢林的樹棲生活而下到地面上來，但是森林已經(jīng)給人類打上了深深的烙印，熱衷森林乃是先天賦予人類的稟性。

另一方面，全球人口在迅速地膨脹。伴隨著人口的高速增長，城市人口的比例也在不斷提高。特別是進(jìn)入20世紀(jì)以后，城市人口的增長勢(shì)頭極其迅猛。據(jù)統(tǒng)計(jì)，1920年時(shí)城市人口只占全球總?cè)丝诘?4%，到1980年這一比例達(dá)到了40%。城市化進(jìn)程一方面發(fā)展了生產(chǎn)力，提高了人民的物質(zhì)生活水平，另一方面也對(duì)人的生理、心理、生活環(huán)境等產(chǎn)生了負(fù)面影響。人們?cè)谙硎芨辉Ｉ畹耐瑫r(shí)，發(fā)覺自己與自然的距離越來越遠(yuǎn)了，于是那份與生俱來的與自然和森林不能分離的稟性驅(qū)使城市居民沖出“圍城”，去尋找那些只有在大自然中才能得到的滿足感。

森林游憩業(yè)正是在這種歷史背景下誕生和發(fā)展起來的。縱觀森林游憩業(yè)的發(fā)展歷程，大體上可分為3個(gè)階段，即：萌芽階段（18世紀(jì)早期～1872年）：這個(gè)時(shí)期以人們開始認(rèn)識(shí)到森林的審美價(jià)值并對(duì)其進(jìn)行初步研究為起點(diǎn)。對(duì)森林美學(xué)的科學(xué)化研究， 最早是從歐洲開始的；形成階段（1872 年～20 世紀(jì) 50 年代末）：1872年世界上第一個(gè)國家森林公園――黃石國家公園建成，它標(biāo)志著森林游憩業(yè)作為一項(xiàng)產(chǎn)業(yè)已初步形成。一些國家還設(shè)立了專門的機(jī)構(gòu)，制訂了相關(guān)的管理法規(guī)。在這個(gè)階段中， 森林游憩的價(jià)值尚未被廣大民眾所認(rèn)識(shí)；發(fā)展階段（ 20 世紀(jì) 60 年代～至今）：進(jìn)入 60 年代以后，森林游憩的真正價(jià)值開始為人們廣泛認(rèn)識(shí)。這種認(rèn)識(shí)上的轉(zhuǎn)變是與城市化進(jìn)程緊密相關(guān)的。在這個(gè)階段，森林游憩業(yè)的建設(shè)和管理開始走上法制化、行業(yè)化。

4總結(jié)與展望

以往的研究證明了涉入度和決策行為之間的關(guān)系，研究表明購買休閑服務(wù)的消費(fèi)者傾向于擁有較高的涉入度，并且在信息搜尋、方案評(píng)估以及最終的參與過程中都投入較多的時(shí)間和精力。

對(duì)于本文而言，首先，筆者對(duì)涉入度的基本概念和理論進(jìn)行了梳理，著重分析了涉入度定義以及相關(guān)的國內(nèi)外對(duì)個(gè)人涉入，產(chǎn)品涉入的研究。其次，筆者對(duì)消費(fèi)決策的概念及研究進(jìn)行了總結(jié)，有助于幫助讀者理解游客涉入度對(duì)消費(fèi)決策的影響。最后，對(duì)森林游憩產(chǎn)業(yè)發(fā)展研究進(jìn)行了回顧與總結(jié)，為以后構(gòu)建起本研究的理論模型及研究假設(shè)提供了豐富的理論依據(jù)。

參考文獻(xiàn)

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篇7

關(guān)鍵詞：全面預(yù)算管理；單位；對(duì)策

中圖分類號(hào)：F812.3 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2014）01-0-02

做好單位的財(cái)務(wù)預(yù)算管理，才能提高單位財(cái)務(wù)核算與管理的效率和質(zhì)量。使財(cái)務(wù)管理在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用得以充分發(fā)揮，完善財(cái)務(wù)預(yù)算管理工作，能夠?yàn)閱挝坏倪\(yùn)行以及整體發(fā)展奠定扎實(shí)的基礎(chǔ)。下面本文就對(duì)全面預(yù)算管理在單位運(yùn)用中存在的問題和對(duì)策進(jìn)行詳細(xì)的分析。

一、全面預(yù)算管理的重要作用及在運(yùn)用中所存在的問題

財(cái)務(wù)預(yù)算管理在單位的整體發(fā)展中，起到很大的影響作用。對(duì)整個(gè)集團(tuán)的運(yùn)行以及戰(zhàn)略目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)、降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等都具有重要意義。然而，很多單位內(nèi)部的預(yù)算管理都存在著一些問題，在財(cái)務(wù)預(yù)算過程中，缺乏科學(xué)性和先進(jìn)性是最關(guān)鍵的問題，財(cái)務(wù)預(yù)算的方式比較混亂，缺乏一體性。另外，一些財(cái)務(wù)管理人員自身的思想觀念及管理理念比較滯后，不能大膽地嘗試各種財(cái)務(wù)管理的創(chuàng)新措施，沒有將創(chuàng)新思維融入到實(shí)際的財(cái)務(wù)管理工作中。

財(cái)務(wù)管理人員的專業(yè)能力和業(yè)務(wù)水平?jīng)]有達(dá)到一定高度，會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作不扎實(shí)，綜合素質(zhì)也有待加強(qiáng)。單位對(duì)會(huì)計(jì)的專業(yè)技能培訓(xùn)工作不到位，缺乏健全的培訓(xùn)機(jī)制，缺乏長期的、固定的培訓(xùn)決策，對(duì)會(huì)計(jì)的培訓(xùn)的整體規(guī)劃不周全，短期培訓(xùn)和固定培訓(xùn)的規(guī)劃不到位，系統(tǒng)機(jī)制不健全，造成會(huì)計(jì)管理人員培訓(xùn)工作的不完善，有的地區(qū)甚至忽視培訓(xùn)這一過程，導(dǎo)致單位預(yù)算工作做得不到位，對(duì)公司的生產(chǎn)戰(zhàn)略以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展造成一定的影響。

另外，單位財(cái)務(wù)預(yù)算與管理機(jī)制存在不健全、不科學(xué)的現(xiàn)象，對(duì)財(cái)務(wù)管理和財(cái)務(wù)預(yù)算的意識(shí)都相當(dāng)薄弱，并且對(duì)單位的預(yù)算管理缺乏動(dòng)態(tài)控制。在激烈的市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，做好集團(tuán)公司財(cái)務(wù)預(yù)算管理工作，有利于充分利用資金資源，為實(shí)現(xiàn)單位的經(jīng)濟(jì)的戰(zhàn)略目標(biāo)具有至關(guān)重要的作用。因此，加強(qiáng)單位財(cái)務(wù)預(yù)算和財(cái)務(wù)管理問題具有重大的必要性。實(shí)施預(yù)算管理主要是為了達(dá)成某項(xiàng)目標(biāo)而設(shè)計(jì)的具體過程。在以預(yù)算管理為中心的單位，實(shí)施內(nèi)部控制的主要方式就是預(yù)算控制，通過COSO理論可以建立一套全面的預(yù)算控制體系，解決推行全面預(yù)算管理過程中出現(xiàn)的各種問題。然而由于單位的內(nèi)部控制觀念意識(shí)差，而內(nèi)部控制只是一種管理工具，根本不可能解決實(shí)施過程中的所有問題。因此，建設(shè)全面預(yù)算管理體系，完善內(nèi)部控制體制就顯得非常有必要。

最后，預(yù)算缺乏戰(zhàn)略性、系統(tǒng)性以及透明性。在實(shí)際的工作中，大家往往關(guān)注的是上級(jí)的考核指標(biāo)的完成情況，忽視了其他指標(biāo)。同時(shí)為了完成整體目標(biāo)，進(jìn)而采用采用不規(guī)范的手段（工資列不足、多經(jīng)收入沖減），這樣一來，就導(dǎo)致了固定資產(chǎn)管理失去了控制，缺乏戰(zhàn)略性以及系統(tǒng)性，很大程度上降低了單位的管理水平。另外一方面，預(yù)算的調(diào)整不夠透明化，同時(shí)也不科學(xué)，使得預(yù)算管理不暢。

二、全面預(yù)算管理在單位中的有效運(yùn)用策略

（一）深化財(cái)務(wù)預(yù)算管理。首先，單位的領(lǐng)導(dǎo)必須要加強(qiáng)財(cái)務(wù)全面預(yù)算管理的意識(shí)，應(yīng)當(dāng)予以充分的重視。加強(qiáng)創(chuàng)新思維的培養(yǎng)，深刻認(rèn)識(shí)到全方位的財(cái)務(wù)預(yù)算管理，可以突破傳統(tǒng)的職能管理界限，會(huì)打破固有的狹義預(yù)算管理，建立全新的財(cái)務(wù)管理模式。

其次，要根據(jù)單位發(fā)展的特點(diǎn)和需要，制定預(yù)算管理策略。應(yīng)該以目標(biāo)利潤為導(dǎo)向，根據(jù)發(fā)展戰(zhàn)略和生產(chǎn)戰(zhàn)略，以目標(biāo)利潤為出發(fā)點(diǎn)，合理配置資源，最終實(shí)現(xiàn)整體效益的最大化，促進(jìn)會(huì)計(jì)管理工作水平的提高。同時(shí)，應(yīng)加強(qiáng)財(cái)務(wù)的創(chuàng)新性管理，在優(yōu)化資源配置、細(xì)化成本預(yù)算和成本責(zé)任中，都要不斷更新理念和方法。在深化和細(xì)化財(cái)務(wù)預(yù)算以及財(cái)務(wù)管理時(shí)，要采用“逐步推進(jìn)”的戰(zhàn)略，使各項(xiàng)生產(chǎn)指標(biāo)與制定標(biāo)準(zhǔn)逐年靠攏，逐漸提高財(cái)務(wù)預(yù)算指標(biāo)的總體水平，使單位財(cái)務(wù)核算工作逐步完善，趨于科學(xué)化、合理化，充分發(fā)揮財(cái)務(wù)管理在經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的作用，進(jìn)一步推動(dòng)單位經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

積極加強(qiáng)單位會(huì)計(jì)基礎(chǔ)管理工作，由于財(cái)務(wù)核算、預(yù)算以及管理所需的數(shù)據(jù)與單位生產(chǎn)目標(biāo)、生產(chǎn)定額以及物料、材料的計(jì)量有著直接的關(guān)系。這些基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的記錄和整合，以及對(duì)這些數(shù)據(jù)內(nèi)在規(guī)律的研究都是單位財(cái)務(wù)預(yù)算管理的重要內(nèi)容。通過分析這些計(jì)量的趨勢(shì)和峰態(tài)，可以提高財(cái)務(wù)管理水平。所以說，必須要加強(qiáng)和完善計(jì)量管理工作，為計(jì)量管理提供詳實(shí)、準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)，為財(cái)務(wù)管理提供可靠的數(shù)據(jù)來源。在加強(qiáng)數(shù)據(jù)記錄管理制度的基礎(chǔ)上，要在記錄和整合數(shù)據(jù)的過程中，應(yīng)用數(shù)理統(tǒng)計(jì)理論對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行管理和分析，加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理以及對(duì)資金的整合、配置，為單位利潤目標(biāo)的制定提供可靠的數(shù)據(jù)保障。要將財(cái)務(wù)的預(yù)算管理工作進(jìn)一步細(xì)化，確保財(cái)務(wù)管理工作的先進(jìn)性和科學(xué)性。

（二）加強(qiáng)財(cái)務(wù)預(yù)算管理，降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。評(píng)判一個(gè)單位是否具有良好的組織與管理能力，可以通過對(duì)其經(jīng)營資金在市場(chǎng)環(huán)境中的運(yùn)轉(zhuǎn)情況及獲得的最終效果進(jìn)行考察。由此可知，單位財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是其總體財(cái)務(wù)管理工作的直接體現(xiàn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的概念在單位整體財(cái)務(wù)管理工作中得到了完整的體現(xiàn)，由于市場(chǎng)環(huán)境中存在著各種無法掌握的影響因素，因此，財(cái)務(wù)問題以及財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理問題不可避免的。加強(qiáng)財(cái)務(wù)預(yù)算管理工作，可以有效降低財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，為單位發(fā)展提供相關(guān)保障。

識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)是財(cái)務(wù)管理工作中最重要的部分，風(fēng)險(xiǎn)以各種各樣的形式存在于單位的財(cái)務(wù)管理工作當(dāng)中。有的一目了然，有的則需要管理者經(jīng)過反復(fù)深入的進(jìn)行專業(yè)分析才能辨別出來，有的會(huì)以書面文件的形式表現(xiàn)出來，有的會(huì)以一種隱藏的狀態(tài)出現(xiàn)在學(xué)校的一些日常行為活動(dòng)中。因此，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估部門應(yīng)該深入單位管理基層，在源頭上識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)，并制定準(zhǔn)確的風(fēng)險(xiǎn)防范措施。

單位應(yīng)當(dāng)建立完整的內(nèi)部控制體系，需要完善的法人治理結(jié)構(gòu)，一般是由職能部門、監(jiān)事會(huì)、董事會(huì)、股東大會(huì)組成，是一個(gè)具有授權(quán)、執(zhí)行、決策、監(jiān)督的體系。董事會(huì)的作用就是正確監(jiān)督引導(dǎo)單位的經(jīng)營管理以及決策。還應(yīng)了解管理者要承擔(dān)的可能存在的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任，使其有相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)管理的權(quán)力，要完善內(nèi)部控制、強(qiáng)化內(nèi)部審計(jì)以及財(cái)務(wù)的全面預(yù)算管理，單位的管理層向財(cái)務(wù)管理人員實(shí)行具有明確的權(quán)責(zé)、有力的制衡和動(dòng)態(tài)的改進(jìn)的管理過程。它不僅提高了單位的財(cái)務(wù)管理效率，而且信息質(zhì)量的真實(shí)和資產(chǎn)的安全都得到了保證保護(hù)，使法律法規(guī)遵循發(fā)展策略得實(shí)現(xiàn)。

（三）完善全面預(yù)算考核機(jī)制。單位推行全面預(yù)算管理必須建立有效的考核制度，制定一定的獎(jiǎng)懲、績效管理辦法。為了保證全面預(yù)算管理貫徹落實(shí)到位，必須把全面預(yù)算管理納入單位績效考核體制內(nèi)，其考核的內(nèi)容主要有：預(yù)算執(zhí)行情況的考核、年終結(jié)算的考核以及貫徹執(zhí)行獎(jiǎng)懲措施的考核等。單位在完成一個(gè)預(yù)算年度以后，內(nèi)部審計(jì)部門出具評(píng)價(jià)報(bào)告，在這份報(bào)告中，要給出控制的不足和需要修改的意見，責(zé)令相關(guān)部門整改，為制定出更加完善的預(yù)算控制方案提供有益的參考。

（四）提高單位財(cái)務(wù)管理人員素質(zhì)。單位財(cái)務(wù)管理人員素質(zhì)的提高有助于提升單位內(nèi)控的效率和質(zhì)量，因而要加強(qiáng)對(duì)單位財(cái)務(wù)管理人員的道德評(píng)價(jià)，加強(qiáng)職業(yè)道德建設(shè)。財(cái)務(wù)管理人員的職業(yè)道德評(píng)價(jià)主要包括兩個(gè)方面，一是管理人員對(duì)自身行為的評(píng)價(jià)，它是財(cái)務(wù)管理人員對(duì)自身所從事的業(yè)務(wù)是否符合職業(yè)道德規(guī)范的自我檢查，通過自省、自我反思能夠更加自覺的遵守職業(yè)道德規(guī)范，促進(jìn)自身素養(yǎng)的提升；二是社會(huì)監(jiān)督和中介機(jī)構(gòu)對(duì)財(cái)務(wù)管理人員的行為所作出的評(píng)價(jià)，它具有更加客觀性和全面性。

三、結(jié)語

綜上所述，單位中關(guān)于財(cái)務(wù)預(yù)算以及財(cái)務(wù)管理這一部分中仍存在著一些不可忽視的問題。新的市場(chǎng)競爭環(huán)境下，做好會(huì)計(jì)管理工作，才能為單位的穩(wěn)定發(fā)展提供前提保障。以上本文通過對(duì)單位財(cái)務(wù)預(yù)算的管理工作進(jìn)行分析，并提出一些加強(qiáng)單位財(cái)務(wù)預(yù)算管理工作的有效措施，進(jìn)一步推動(dòng)單位的穩(wěn)步發(fā)展。

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篇8

關(guān)鍵詞：防范；化解；金融風(fēng)險(xiǎn)；金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的防范

中圖分類號(hào)：F2文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A文章編號(hào)：16723198（2012）13002502

1金融會(huì)計(jì)的概念及其風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因

金融會(huì)計(jì)是作為會(huì)計(jì)系統(tǒng)的重要組成，金融愈發(fā)展，會(huì)計(jì)也就越發(fā)顯示出重要性。會(huì)計(jì)要素的真實(shí)性，要求對(duì)金融會(huì)計(jì)的核算和監(jiān)督以及所反映的財(cái)務(wù)信息必須絕對(duì)真實(shí)和準(zhǔn)確，與客觀實(shí)際相符合。同時(shí)，由于環(huán)境和人為因素的影響也帶來諸多風(fēng)險(xiǎn)。

（1）金融管理模式的欠缺和不完善。金融管理模式欠缺和不完善，主要表現(xiàn)在制度建設(shè)滯后和內(nèi)部控制制度薄弱，內(nèi)部控制和權(quán)利制約不能理順從而失衡，所造成的金融會(huì)計(jì)信息不夠真實(shí)等。

（2）市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生激烈的競爭。我國在市場(chǎng)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)缺乏健全的情況下，各地的金融機(jī)構(gòu)數(shù)量劇增，而大量增加的金融機(jī)構(gòu)，表現(xiàn)有利的方面，即：促使社會(huì)性平均利潤率的形成和市場(chǎng)效率的不斷提高，表現(xiàn)不利的方面，違規(guī)和從事非法經(jīng)營活動(dòng)的可能性大增，一方面金融機(jī)構(gòu)作為行為主體，會(huì)計(jì)人員不得不執(zhí)行或參與共同舞弊，使違法和違紀(jì)金額大增，涉及的范圍寬，影響面較大；另一方面是個(gè)人作為行為主體，有的是會(huì)計(jì)人員與其他人員預(yù)謀共犯，有的是會(huì)計(jì)人員鉆了制度的漏洞，違法和違紀(jì)，從而導(dǎo)致銀行風(fēng)險(xiǎn)日趨增大。

（3）我國吸收西方的經(jīng)驗(yàn)，與國際接軌，進(jìn)行了財(cái)會(huì)制度的改革，確立了權(quán)責(zé)發(fā)生制的會(huì)計(jì)原則。而權(quán)責(zé)發(fā)生制又未能將會(huì)計(jì)謹(jǐn)慎性原則貫穿于金融業(yè)務(wù)發(fā)展的始終，如果會(huì)計(jì)謹(jǐn)慎性原則不能有效執(zhí)行從而來指導(dǎo)銀行經(jīng)營行為，那么，金融業(yè)自身得失，整個(gè)金融業(yè)的安危和整個(gè)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定都會(huì)受到?jīng)_擊；二是我國中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管缺乏經(jīng)驗(yàn)，監(jiān)管力度也不夠，在風(fēng)險(xiǎn)處于萌芽狀態(tài)時(shí)很難進(jìn)行有效的控制和防范。三是金融改革開放以來，對(duì)金融會(huì)計(jì)在金融機(jī)構(gòu)中的重要作用還認(rèn)識(shí)不夠，有關(guān)得法規(guī)和制度又不夠十分健全，管理制度也相對(duì)滯后，也直接制約和影響著會(huì)計(jì)職能的有效發(fā)揮。

2不同種類的金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)

（1）會(huì)計(jì)及相關(guān)工作人員操作失誤而產(chǎn)生的管理風(fēng)險(xiǎn)。

此類風(fēng)險(xiǎn)主要是金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部，由于操作上的失誤而帶來的風(fēng)險(xiǎn)。具包括：會(huì)計(jì)人員、儲(chǔ)蓄人員、經(jīng)辦人員及其他相關(guān)人員，由于平時(shí)對(duì)金融法規(guī)和制度學(xué)習(xí)和掌握不夠，又加上工作責(zé)任心不強(qiáng)從而造成的企業(yè)財(cái)產(chǎn)的損失。銀行會(huì)計(jì)的風(fēng)險(xiǎn)性是很大的，而對(duì)大量現(xiàn)金、結(jié)算票據(jù)、有價(jià)單證、重要空白憑證、印章等，一旦發(fā)生了工作的疏漏或制度不健全而造成的銀行信譽(yù)和資產(chǎn)損失是巨大的。

（2）由于會(huì)計(jì)監(jiān)督不到位而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

《中華人民共和國中國人民銀行法》、《中華人民共和國商業(yè)銀行法》都要求銀行必須依法經(jīng)營，但是，在不正當(dāng)?shù)睦娴尿?qū)動(dòng)下，違規(guī)發(fā)放貸款、違章拆借資金、賬外進(jìn)行投資、私設(shè)小金庫、越權(quán)承兌、銀行匯票的貼現(xiàn)等情況屢禁不止，重要的原因之一就是會(huì)計(jì)監(jiān)督檢查力度不夠，懲罰制度又不能有效跟進(jìn)，從而也變相地助長了違規(guī)經(jīng)營情況的蔓延，加大了經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。

（3）由于盲目籌措資金而帶來的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

對(duì)銀行來講，存款代表著銀行的資金實(shí)力，擴(kuò)大存款保持在同行業(yè)中的競爭地位是十分必需的，存款雖是立行之本，支出之本，但那種違規(guī)提高存款利率，不考慮市場(chǎng)需求，盲目增設(shè)經(jīng)營網(wǎng)點(diǎn)，不做市場(chǎng)盈虧分析，忽略資金成本，開辦各項(xiàng)新業(yè)務(wù)等非正?，F(xiàn)象，增大了財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。另外，籌集資金運(yùn)用不當(dāng)，閑置和擠壓嚴(yán)重，直接影響銀行的損益而帶來風(fēng)險(xiǎn)。

（4）虛假會(huì)計(jì)信息產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。

銀行必須提供真實(shí)的會(huì)計(jì)信息，為追求自身利益，個(gè)別銀行違反金融法規(guī)和政策，編造和提供虛假會(huì)計(jì)信息，有的是搞兩本賬，雖然賬目真實(shí)但報(bào)表虛假，有的純粹是賬目和報(bào)表都是虛假的，有的是隨意調(diào)整和增設(shè)收支科目，花樣繁多，由于會(huì)計(jì)信息失真不能對(duì)信貸資產(chǎn)做出正確和客觀的評(píng)價(jià)，從而帶來更大的風(fēng)險(xiǎn)。

違反現(xiàn)金管理規(guī)定，實(shí)際工作中大額提現(xiàn)現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，這是結(jié)算管理中的相當(dāng)薄弱的環(huán)節(jié)。由于會(huì)計(jì)人員素質(zhì)和專業(yè)知識(shí)水品不一，基層工作人員防范風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)相對(duì)薄弱，法規(guī)意識(shí)淡薄，超越權(quán)限辦理大額支付，從而產(chǎn)生了支付風(fēng)險(xiǎn)。支付結(jié)算是指單位、個(gè)人在社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中使用票據(jù)、信用卡和匯兌、托收承付、委托收款等結(jié)算方式進(jìn)行貨幣給付及其資金清算的行為。如2005年10月2日，中國銀行甘肅省定西分行職工黃某某利用聯(lián)行工作之便，非法開立虛假賬戶，轉(zhuǎn)款234.9萬元，并已在蘭州定西等地支取現(xiàn)金近140萬元。又如2005年11月5日，吉林松原市寧江區(qū)農(nóng)村信用聯(lián)社在對(duì)內(nèi)部機(jī)構(gòu)進(jìn)行自查時(shí)發(fā)現(xiàn)，興原信用社會(huì)計(jì)李某有不及時(shí)結(jié)賬的行為。7日，李某失蹤。經(jīng)查，李以信用社名義向其他單位轉(zhuǎn)款，然后通過同城票據(jù)交換轉(zhuǎn)入其他行的方式，共將5筆款項(xiàng)共計(jì)57.28萬元轉(zhuǎn)出。

（5）未能及時(shí)傳遞真實(shí)有效的會(huì)計(jì)信息而造成的決策風(fēng)險(xiǎn)。

會(huì)計(jì)的管理作用也十分重要，要做好領(lǐng)導(dǎo)的參謀和助手作用，必須將實(shí)際經(jīng)營過程中產(chǎn)生的真實(shí)有效的會(huì)計(jì)信息及時(shí)提供給管理層，便于管理層決策之用，如果不能及時(shí)有效地向領(lǐng)導(dǎo)層提供有用的、決策急需的會(huì)計(jì)信息，或者會(huì)計(jì)核算不能發(fā)現(xiàn)實(shí)際經(jīng)營中存在的問題，造成領(lǐng)導(dǎo)層決策失誤，會(huì)計(jì)人員有不可推卸的責(zé)任，從而產(chǎn)生決策風(fēng)險(xiǎn)。

3防范金融會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的方法

（1）加強(qiáng)金融企業(yè)內(nèi)部管理控制，實(shí)行集中核算減少風(fēng)險(xiǎn)。

篇9

關(guān)鍵詞：投資者；會(huì)計(jì)信息；信息需求

中圖分類號(hào)：F233 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1001-828X（2012）07-0-02

資本市場(chǎng)作為一個(gè)國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展中的重要角色，它的發(fā)展直接導(dǎo)致資本的所有權(quán)和企業(yè)的經(jīng)營權(quán)相分離。資本市場(chǎng)上的投資者不能直接參與企業(yè)的經(jīng)營活動(dòng)，而要依賴上市公司公開披露的信息進(jìn)行投資決策。這就意味著上市公司作為證券市場(chǎng)的主要參與主體，及時(shí)、真實(shí)、完整地披露其相關(guān)經(jīng)濟(jì)信息是保證資本市場(chǎng)有效運(yùn)行的基礎(chǔ)。其中，會(huì)計(jì)信息作為企業(yè)經(jīng)濟(jì)信息中的核心部分，是評(píng)價(jià)金融產(chǎn)品質(zhì)量和價(jià)值的主要依據(jù)。本文主要從我國各方投資者角度出發(fā)，分析他們對(duì)上述會(huì)計(jì)信息的需求特點(diǎn)。

一、會(huì)計(jì)信息的概念

會(huì)計(jì)信息是指會(huì)計(jì)單位通過財(cái)務(wù)報(bào)表、財(cái)務(wù)報(bào)告或附注等形式向投資者、債權(quán)人或其他信息使用者解釋單位財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的信息。凡可能影響股東、債權(quán)人、潛在投資者等會(huì)計(jì)信息使用者做出經(jīng)濟(jì)決策的信息，都應(yīng)該以合理規(guī)范的形式公開。根據(jù)我國相關(guān)法律法規(guī)的要求，公司披露的會(huì)計(jì)信息必須保證全面、可靠、可比、可理解、及時(shí)、重要、相關(guān)、謹(jǐn)慎、實(shí)質(zhì)重于形式等幾個(gè)方面。依照新企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的要求，會(huì)計(jì)信息應(yīng)包括數(shù)量性信息、非數(shù)量性信息、期后事項(xiàng)信息、公司分部業(yè)務(wù)信息以及其他有關(guān)信息。如此才能與我國日臻成熟的資本市場(chǎng)相匹配，滿足以機(jī)構(gòu)投資者為代表的專業(yè)性會(huì)計(jì)信息使用者的信息需求。

會(huì)計(jì)信息是信息供給和信息需求共同作用的結(jié)果。企業(yè)管理者通過披露會(huì)計(jì)信息傳遞企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績、資源配置和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等訊息。會(huì)計(jì)信息需求者根據(jù)公開的會(huì)計(jì)信息了解企業(yè)并作出經(jīng)濟(jì)決策。因此我們不難看出，會(huì)計(jì)信息是連接投資者、企業(yè)以及企業(yè)管理人的重要紐帶。

然而，原始數(shù)據(jù)并不能為我們做出投資決策提供有價(jià)值的參考，投資者只有在運(yùn)用相關(guān)財(cái)務(wù)分析技能對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息進(jìn)行分析后才能真正了解一個(gè)企業(yè)。在經(jīng)過一系列數(shù)據(jù)處理后，會(huì)計(jì)信息使用者可以從報(bào)表中得到以下幾個(gè)方面的信息：

1.盈利能力的信息。企業(yè)利潤的高低、利潤額的增長速度是判斷其有無活力、管理效率優(yōu)劣的標(biāo)志。作為投資者，投資一個(gè)企業(yè)時(shí)首先應(yīng)該考慮選擇利潤豐厚的公司進(jìn)行投資。所以，分析企業(yè)當(dāng)期投入資本的盈利性就變得尤為重要。

2.償債能力的信息。分析企業(yè)的償債能力目的在于確保投資的安全性。償債能力的分析主要從兩個(gè)方面展開：一是分析企業(yè)短期償債能力，查看企業(yè)是否有能力償還即將到期的債務(wù)；二是分析企業(yè)長期償債能力，檢測(cè)企業(yè)財(cái)務(wù)安全性和穩(wěn)定性。

3.營運(yùn)能力的信息。分析企業(yè)的營運(yùn)能力主要目的在于了解這個(gè)企業(yè)的經(jīng)營效率，以檢測(cè)該企業(yè)各項(xiàng)資金的利用效率和經(jīng)營效果。

4.發(fā)展能力的信息。分析企業(yè)的發(fā)展能力可以使投資者了解一個(gè)企業(yè)未來的發(fā)展趨勢(shì)，判斷企業(yè)是否具有成長性。

二、投資者分類及其對(duì)會(huì)計(jì)信息的需求

投資者是指投入現(xiàn)金購買某種資產(chǎn)以期望獲取利益或利潤的自然人和法人。廣義的投資者包括公司股東、債權(quán)人和利益相關(guān)者。狹義的投資者指的就是股東。本文所指投資者為廣義投資者。

(一)股東對(duì)會(huì)計(jì)信息的需求

股東是股份公司或有限責(zé)任公司中持有股份的人，有權(quán)出席股東大會(huì)并有表決權(quán)，也指其他合資經(jīng)營的工商企業(yè)的投資者。

股東作為企業(yè)剩余利益的享有者，同時(shí)也是企業(yè)剩余風(fēng)險(xiǎn)的承擔(dān)者。因此，股東在整個(gè)投資過程中關(guān)注的是企業(yè)全面的價(jià)值狀況。通俗地來說，股東是企業(yè)各方利益主體中“唯一會(huì)關(guān)心其他利益主體的利益實(shí)現(xiàn)程度”的主體。此外，不管是具有較強(qiáng)資金實(shí)力和專業(yè)知識(shí)的機(jī)構(gòu)投資者，還是資金和自身能力都有限制的個(gè)人投資者；不管其目的是投資還是投機(jī)，在這場(chǎng)資本經(jīng)營中，大家都是依靠公司的盈利和發(fā)展來賺取資本增值。股東為了實(shí)現(xiàn)自身利益最大化，大多要求企業(yè)實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化，而影響企業(yè)價(jià)值的主要因素是企業(yè)未來的盈利能力。因此作為企業(yè)的所有者，股東為了更大程度地賺取資本增值必定會(huì)關(guān)注企業(yè)的盈利能力和發(fā)展能力。然而，收益必定伴隨風(fēng)險(xiǎn)，作為投資者必須要理性面對(duì)投資所帶來的風(fēng)險(xiǎn)。目前，所有權(quán)和經(jīng)營權(quán)相分離的現(xiàn)代公司管理結(jié)構(gòu)導(dǎo)致股東和管理者之間出現(xiàn)信息不對(duì)稱，這很可能會(huì)引發(fā)管理者出現(xiàn)道德風(fēng)險(xiǎn)與逆向選擇行為，因此股東需要注意公司資金的投向以及利用效率，并注重企業(yè)財(cái)務(wù)安全性信息，也就是公司的償債能力。

(二)企業(yè)債權(quán)人的信息需求

債權(quán)人主要是指預(yù)付款者，是指那些對(duì)企業(yè)提供需償還的融資機(jī)構(gòu)和個(gè)人，包括給企業(yè)提供貸款的機(jī)構(gòu)或個(gè)人和以出售貨物或勞務(wù)形式提供短期融資的機(jī)構(gòu)或個(gè)人。

債權(quán)人關(guān)注企業(yè)未來還本付息的能力。與股東不同，債權(quán)人沒有企業(yè)剩余利潤索取權(quán)，如果企業(yè)獲得較高的收益，債權(quán)人只能按照約定的利率收取利息；如果企業(yè)發(fā)生虧損，債券人則可能在不能收取利息的同時(shí)損失掉本金。因此作為企業(yè)的債權(quán)人，這類投資者更多關(guān)注的是企業(yè)收益的穩(wěn)定性以及經(jīng)營的安全性，即與企業(yè)償債能力和盈利能力有關(guān)的信息。此外，企業(yè)的信用和違約風(fēng)險(xiǎn)也是債權(quán)人關(guān)注的重點(diǎn)。

(三)其他利益相關(guān)者的信息需求

其他利益相關(guān)者包括政府、供應(yīng)商及雇員和工會(huì)等。政府對(duì)于企業(yè)會(huì)計(jì)信息的關(guān)注主要集中在與增值稅、營業(yè)稅及所得稅有關(guān)的財(cái)務(wù)信息上。如果政府作為企業(yè)的股東存在，那么即便從嚴(yán)格意義上來講他只能是國有股的人，不是直接所有人，但這并不妨礙其以所有者的角度來需求企業(yè)會(huì)計(jì)信息。企業(yè)供應(yīng)商對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息的需求主要是查看該公司是否能長期合作，從而降低本公司的尋找成本。雇員和工會(huì)關(guān)注企業(yè)的會(huì)計(jì)信息主要是判斷企業(yè)的盈利是否與自身的收入、保險(xiǎn)、福利三者相適應(yīng)。

篇10

摘 要 隨著經(jīng)濟(jì)全球化，競爭國際化，知識(shí)經(jīng)濟(jì)為主題的新經(jīng)濟(jì)時(shí)代的到來，企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警愈來愈成為企業(yè)財(cái)務(wù)管理的熱點(diǎn)問題。本文論述了財(cái)務(wù)預(yù)警的概念及理論基礎(chǔ)，對(duì)其提出了一些見解。

關(guān)鍵詞 企業(yè) 財(cái)務(wù)預(yù)警 概念 理論

一、財(cái)務(wù)預(yù)警的概念

財(cái)務(wù)危機(jī)預(yù)警是以財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息為基礎(chǔ)，通過設(shè)置并觀察一些敏感性預(yù)警指標(biāo)的變化，對(duì)企業(yè)可能或者將要面臨的財(cái)務(wù)危機(jī)所實(shí)施的實(shí)時(shí)監(jiān)控和預(yù)測(cè)警報(bào)。財(cái)務(wù)預(yù)警是由財(cái)務(wù)危機(jī)和預(yù)警兩個(gè)詞組組成的。財(cái)務(wù)危機(jī)是指企業(yè)喪失支付能力，無力支付到期債務(wù)或費(fèi)用，以及出現(xiàn)資不抵債的經(jīng)濟(jì)現(xiàn)象，包括運(yùn)營失敗、商業(yè)失敗、技術(shù)性無力償債、無力償債、資不抵債、正式破產(chǎn)等。預(yù)警是指事先知道并發(fā)出警示，以避免或盡可能降低可能的損失。財(cái)務(wù)預(yù)警要求管理人員依據(jù)相關(guān)指標(biāo)的變化來預(yù)測(cè)企業(yè)財(cái)務(wù)即將呈現(xiàn)的問題，及時(shí)向利益相關(guān)者提出警示。為了更為清楚地理解財(cái)務(wù)預(yù)警的含義，下面我們將分析企業(yè)財(cái)務(wù)危機(jī)的表象、實(shí)質(zhì)和運(yùn)作機(jī)制。

（一）支付壓力和支付能力脫節(jié)是表象

支付壓力可以是企業(yè)到期債務(wù)的償還壓力，也可以是投資項(xiàng)目資金供不應(yīng)求的壓力。債務(wù)壓力可以通過債務(wù)重組乃至破產(chǎn)保護(hù)來解決，但必將增加上市公司的籌資成本和財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，甚至危及生存。而投資項(xiàng)目資金的壓力與企業(yè)的債務(wù)無關(guān)，但涉及到企業(yè)投資的成敗，其后果是上市公司失去良好的發(fā)展機(jī)會(huì)，背負(fù)巨大的機(jī)會(huì)成本。

支付壓力和支付能力脫節(jié)的表現(xiàn)形式有多種：可以是支付時(shí)間上的脫節(jié)，如支付時(shí)間過于集中而現(xiàn)金流入過于分散：可以是支付方式上的不當(dāng)，有些公司由于沒有很好地解決支付模式，造成現(xiàn)金流入和支付能力地不匹配；也可以是支付能力的欠缺，由于某些公司經(jīng)營管理不善，造成常年虧損，支付能力大大小于支付壓力。當(dāng)支付能力小于支付壓力且呈持久之勢(shì)時(shí)，就必然出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī)。

另外，企業(yè)支付壓力和支付能力脫節(jié)會(huì)表現(xiàn)為“現(xiàn)金性財(cái)務(wù)危機(jī)”和“收支性財(cái)務(wù)危機(jī)”兩種?，F(xiàn)金性財(cái)務(wù)危機(jī)指現(xiàn)金流出量超過現(xiàn)金流入量，而產(chǎn)生的不能按期還本付息的風(fēng)險(xiǎn)，其本質(zhì)是負(fù)債的期限結(jié)構(gòu)與現(xiàn)金流量的期限結(jié)構(gòu)不相一致而引起的。其基本特征表現(xiàn)為：1.是一種個(gè)別風(fēng)險(xiǎn)，表現(xiàn)為某一項(xiàng)負(fù)債，或某一時(shí)點(diǎn)的負(fù)債不能即時(shí)償還，如能及時(shí)調(diào)整，對(duì)企業(yè)以后的經(jīng)營和籌資沒有很大影響。2.是一種純粹的支付性危機(jī)，與企業(yè)當(dāng)期是否盈利無關(guān)。即盈利的企業(yè)并不一定有現(xiàn)金凈流入，即便有凈流入的企業(yè)也不一定能支付全部到期債務(wù)的本息。3.是由理財(cái)不當(dāng)所引起的，表現(xiàn)為現(xiàn)金預(yù)算與實(shí)際現(xiàn)金流量不符，如在盈利和現(xiàn)金流量水平較低時(shí)，債務(wù)結(jié)構(gòu)上出現(xiàn)不合理的償債高峰。但這種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)的傷害不大，因?yàn)樗菚r(shí)間差所引起的。

收支性財(cái)務(wù)危機(jī)是指企業(yè)由于收不抵支而引起不能償還到期債務(wù)本息的風(fēng)險(xiǎn)。如果企業(yè)嚴(yán)重虧損，終極性的收支性財(cái)務(wù)危機(jī)表現(xiàn)為企業(yè)破產(chǎn)清算的剩余資產(chǎn)仍不能低償債務(wù)，其基本特征表現(xiàn)為：

1.是一種整體風(fēng)險(xiǎn)，是針對(duì)整體債務(wù)償債能力的喪失，而不是僅對(duì)某一項(xiàng)或某一時(shí)點(diǎn)債務(wù)的償付能力而言。

2.是一種長期風(fēng)險(xiǎn)，它不僅僅是一種支付性財(cái)務(wù)危機(jī)，而是一種財(cái)務(wù)實(shí)力的風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)不但是理財(cái)不當(dāng)引起的，而更重要的是經(jīng)營不當(dāng)所至，并對(duì)企業(yè)有長遠(yuǎn)影響。

3.是一種終極風(fēng)險(xiǎn)，它將直接影響企業(yè)以后的經(jīng)營和生存，也將影響企業(yè)未來的籌資能力，如果沒有追加權(quán)益或負(fù)債資金，企業(yè)將面臨更大的財(cái)務(wù)困境，直至面臨破產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）資金配置失效是實(shí)質(zhì)

企業(yè)目標(biāo)主要有三點(diǎn)：一是生存，二是發(fā)展，三是獲利。生存的目標(biāo)是企業(yè)最基本的目標(biāo)，只有在此基礎(chǔ)上，才談得上發(fā)展和獲利。這就要求企業(yè)財(cái)務(wù)上要做到以收抵支和償還到期債務(wù)；財(cái)務(wù)管理應(yīng)努力使企業(yè)保持合理的財(cái)務(wù)比例和良好的償債能力，確保企業(yè)不會(huì)破產(chǎn)。發(fā)展的目的要求企業(yè)應(yīng)及時(shí)有效地以最低的成本籌集到企業(yè)發(fā)展所需的資金，保證企業(yè)具有持續(xù)的發(fā)展能力。獲利目的要求企業(yè)應(yīng)有效地管理和運(yùn)作好企業(yè)的各項(xiàng)資金，加速資金的周轉(zhuǎn)，提高資金的利用水平，增加企業(yè)的盈利。

（三）財(cái)務(wù)預(yù)警事實(shí)上是一種風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制

財(cái)務(wù)預(yù)警集預(yù)測(cè)、警示、報(bào)警等功能于一身。首先它能夠預(yù)測(cè)到財(cái)務(wù)危機(jī)可能的風(fēng)險(xiǎn)，然后將其以特別的方式警示利益相關(guān)者，并提出具體的建議幫助他們規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。顯而易見，預(yù)測(cè)和警示只是手段，報(bào)警才是目的。

財(cái)務(wù)預(yù)警是對(duì)企業(yè)一定時(shí)期財(cái)務(wù)危機(jī)的表現(xiàn)，但這種表現(xiàn)不是籠統(tǒng)和無差異的，我們應(yīng)該根據(jù)企業(yè)財(cái)務(wù)危機(jī)的持久度和危害性的大小來決定預(yù)警的強(qiáng)度和預(yù)警信號(hào)的類型，可采用不同的符號(hào)、顏色和程度標(biāo)志等等，來表示企業(yè)當(dāng)時(shí)的財(cái)務(wù)危機(jī)已達(dá)到相應(yīng)的程度。在實(shí)際應(yīng)用中，這種信號(hào)可分為“很危險(xiǎn)”、“危險(xiǎn)”、“較危險(xiǎn)”和“無危險(xiǎn)”等。在國際上通用的是用顏色來表示危機(jī)的程度。通常預(yù)警信號(hào)或者說財(cái)務(wù)指示燈的顏色主要表現(xiàn)為以下幾種：紅色，黃色、綠色，一般紅色表示高度警戒，黃色表示提請(qǐng)充分關(guān)注，綠色表示財(cái)務(wù)狀況基本正常。

二、財(cái)務(wù)預(yù)警的理論基礎(chǔ)

（一）系統(tǒng)非優(yōu)理論

系統(tǒng)非優(yōu)理論是1985年提出的-f2系統(tǒng)科學(xué)理論。這一思想方法認(rèn)為，系統(tǒng)的一切狀態(tài)可以用“優(yōu)”和“非優(yōu)”的組合表示?！皟?yōu)”狀態(tài)包括最優(yōu)和相對(duì)優(yōu)，指成功的過程和結(jié)果；“非優(yōu)”包括失敗和可接受的不好的結(jié)果。根據(jù)系統(tǒng)非優(yōu)理論的思想，可將企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)分為“優(yōu)”和“非優(yōu)”兩種狀態(tài)：“非優(yōu)”狀態(tài)是指企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)效率低下，財(cái)務(wù)組織應(yīng)變遲緩或沖突，財(cái)務(wù)制度失控，重大財(cái)務(wù)管理失誤以及所有可接受的卻是不好的過程和結(jié)果：“優(yōu)”狀態(tài)是指企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)高效順利進(jìn)行的過程和結(jié)果。對(duì)于財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的“優(yōu)”與“非優(yōu)”狀態(tài)，需要確定一個(gè)界限以明確區(qū)分，然后再運(yùn)用預(yù)警管理理論對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)管理活動(dòng)的運(yùn)作狀態(tài)進(jìn)行實(shí)時(shí)地監(jiān)控和識(shí)別，對(duì)系統(tǒng)的“非優(yōu)”狀態(tài)進(jìn)行及時(shí)地預(yù)先警報(bào)和預(yù)先控制，從而保證財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)一直運(yùn)行于安全和有效的軌跡中。

（二）危機(jī)管理理論

所謂危機(jī)管理，是指隨著經(jīng)營環(huán)境的動(dòng)蕩，各種預(yù)想不到的突發(fā)性事件經(jīng)常對(duì)企業(yè)產(chǎn)生極大的破壞作用，為了有效地預(yù)防和應(yīng)付各種危機(jī)事件，保證企業(yè)的經(jīng)營安全，必須通過計(jì)劃和控制等手段對(duì)危害企業(yè)經(jīng)營的突發(fā)事件進(jìn)行管理。企業(yè)危機(jī)管理于20世紀(jì)80年代初由西方某些跨國公司提出。西方跨國公司海外危機(jī)管理的過程，基本上可以劃分為兩個(gè)階段。從20世紀(jì)70年代末到80年代初是萌芽階段，企業(yè)家的經(jīng)營思想開始向安全經(jīng)營轉(zhuǎn)化，但并沒有提出危機(jī)管理的概念，跨國公司內(nèi)部加強(qiáng)了安全措施但沒有形成一套行之有效的管理方法；80年代中期以后，以美國跨國公司建立企業(yè)危機(jī)管理體制為標(biāo)志，危機(jī)管理開始走向成熟，并在企業(yè)危機(jī)管理體制中占有重要地位?？鐕镜奈C(jī)管理主要有以下三個(gè)方面的變化：一是強(qiáng)化了以安全部門為利益中心的思想：二是在領(lǐng)導(dǎo)方式和管理制度上更強(qiáng)調(diào)非程序化和例外原則：三是在經(jīng)營政策上更加靈活和非擴(kuò)張化。這些都是企業(yè)預(yù)警管理所需要的。

（三）策略展撼管理理論

20世紀(jì)80年代中期在美國開始的企業(yè)危機(jī)管理研究和策略震撼管理研究促進(jìn)了財(cái)務(wù)預(yù)警理論的發(fā)展。策略震撼管理也稱不可預(yù)期環(huán)境中的管理，它是策略性管理理論的延伸，是為了應(yīng)對(duì)不可預(yù)期的震撼而產(chǎn)生的。問題震撼一般有以下特點(diǎn)：（1）這個(gè)問題突然地、不可預(yù)期地出現(xiàn)；（2）它是一種新發(fā)生的問題，幾乎沒有先例，不能以正常的制度、程序或策略來分析和處理；（3）它是一種損失或者是一種機(jī)會(huì)，但很緊急，在組織內(nèi)產(chǎn)生普遍的威脅，促使員工的注意力由生產(chǎn)、銷售或分項(xiàng)作業(yè)轉(zhuǎn)移至其他方面，阻礙組織目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。

為使來自震撼的威脅最小化，則需要特別建立一套策略管理系統(tǒng)，這種系統(tǒng)應(yīng)具有以下特性：（1）當(dāng)一項(xiàng)震撼產(chǎn)生時(shí)，緊急的溝通網(wǎng)絡(luò)須立即發(fā)揮作用，該網(wǎng)絡(luò)交叉于正常組織體系內(nèi)，它能夠過濾情報(bào)，且可迅速地將情報(bào)通報(bào)至整個(gè)組織；（2）對(duì)于持久的緊急事件，高層管理者應(yīng)授權(quán)至一個(gè)群體，使它能全力控制和維護(hù)組織士氣．而另一個(gè)群體則負(fù)責(zé)保證企業(yè)像平時(shí)一樣地連續(xù)運(yùn)作，而且促使威脅極小化．第三群體則負(fù)責(zé)對(duì)震撼采取反應(yīng)行動(dòng)；（3）為了處理各種震撼，策略任務(wù)小組的網(wǎng)絡(luò)必須靈敏；（4）任務(wù)小組和溝通網(wǎng)絡(luò)須預(yù)先設(shè)計(jì)，而且業(yè)已實(shí)施了良好訓(xùn)練：（5）這些網(wǎng)絡(luò)在無危機(jī)的情況下，必須像處理震撼問題一樣來處理一般策略問題。

（四）企業(yè)逆境管理理論

企業(yè)逆境，是指由于環(huán)境的突變或內(nèi)部管理不良，使企業(yè)經(jīng)營陷入極端窘困的一種狀態(tài)。它的現(xiàn)實(shí)特征有三：一是企業(yè)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)遭受嚴(yán)重的、連續(xù)的挫折與損失：二是出現(xiàn)經(jīng)營虧損或虧損趨勢(shì)（如企業(yè)的市場(chǎng)份額大幅度減少，產(chǎn)品質(zhì)量急劇下降，即使暫時(shí)沒有出現(xiàn)虧損，但其非常狀態(tài)表明企業(yè)正在遭受并將繼續(xù)遭受挫折，使虧損的發(fā)生不可避免）；三是出現(xiàn)資不抵債的危機(jī)現(xiàn)象。這三種現(xiàn)象中的任何一種，都足以說明企業(yè)陷入逆境。三種現(xiàn)象互相聯(lián)系，呈直接的因果關(guān)系。它們都有一個(gè)重要的識(shí)別特征：一旦逆境發(fā)生便難以在短期內(nèi)迅速扭轉(zhuǎn)。企業(yè)逆境現(xiàn)象是客觀的，也是普遍的，但也是可以認(rèn)識(shí)、預(yù)防和避免的。

逆境管理是在考察和分析了我國企業(yè)效益滑坡、經(jīng)營虧損、停產(chǎn)半停產(chǎn)等嚴(yán)重逆境現(xiàn)象的情況下提出的。企業(yè)逆境管理理論，就是要研究企業(yè)經(jīng)營失利、管理失誤的成因機(jī)理和運(yùn)動(dòng)規(guī)律，研究防止和擺脫企業(yè)逆境、保持順境的管理方法。

三、我國分行業(yè)構(gòu)建財(cái)務(wù)預(yù)警模式的必要性

隨著我國對(duì)外開放和經(jīng)濟(jì)體制改革的深入進(jìn)行，特別是加入WTO以后，全球視野正在進(jìn)入中國人的生活之中。面對(duì)經(jīng)濟(jì)全球化浪潮的沖擊，面對(duì)入世后大舉搶灘中國市場(chǎng)的跨國公司的挑戰(zhàn)，面對(duì)知識(shí)經(jīng)濟(jì)時(shí)代日益加劇的市場(chǎng)競爭壓力，公司之間競爭日益激烈，傳統(tǒng)財(cái)務(wù)理論中的持續(xù)經(jīng)營假設(shè)逐漸松動(dòng)，公司面臨的不確定性日益增大。公司因財(cái)務(wù)危機(jī)導(dǎo)致經(jīng)營陷入困境，甚至宣告破產(chǎn)的例子更是屢見不鮮。公司產(chǎn)生財(cái)務(wù)危機(jī)的原因是多方面的。可能是內(nèi)部原因，如公司經(jīng)營者決策失誤、管理失控，還可能是外部環(huán)境惡化，如戰(zhàn)爭、經(jīng)濟(jì)衰退、通貨膨脹等。但任何財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)都是逐漸顯現(xiàn)、不斷惡化的過程，危機(jī)不可能突然出現(xiàn)，正所謂“千里之堤，潰于蟻穴”。我們應(yīng)防微杜漸，在財(cái)務(wù)系統(tǒng)正常運(yùn)作時(shí)，就應(yīng)對(duì)公司財(cái)務(wù)運(yùn)營過程進(jìn)行跟蹤、監(jiān)控，全面分析公司財(cái)務(wù)指標(biāo)數(shù)據(jù)，及早發(fā)出預(yù)警信號(hào)，將公司面臨的潛在危險(xiǎn)告知經(jīng)營者，從而使其采取相應(yīng)的措施以避免或減弱對(duì)公司的破壞程度。

為了提供科學(xué)合理的預(yù)警信號(hào)，財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)就必須具備監(jiān)控功能和識(shí)別功能，前者主要研究如何對(duì)企業(yè)經(jīng)營和財(cái)務(wù)活動(dòng)的全過程實(shí)施有效的監(jiān)督和控制；而后者功能是如何通過有效的識(shí)別系統(tǒng)，依據(jù)事先設(shè)定的相關(guān)預(yù)警控制標(biāo)準(zhǔn)來判定所檢測(cè)到的所有經(jīng)營和財(cái)務(wù)活動(dòng)的指標(biāo)和特征等，是否在其控制的范圍之內(nèi)，對(duì)于那些超越控制標(biāo)準(zhǔn)的財(cái)務(wù)指標(biāo)和活動(dòng)內(nèi)容必須及時(shí)地通報(bào)給相應(yīng)地決策當(dāng)局。